2T17Apresentação Omni

Aviso importante

2

Este material foi preparado pela Linx S.A. (“Linx“ ou “Companhia”) e pode incluir Declarações que representem expectativas sobre

eventos ou resultados futuros.

Essas Declarações estão baseadas em certas suposições e análises feitas pela Companhia de acordo com a sua experiência e o

ambiente econômico e nas condições de mercado e nos eventos futuros esperados, muitos dos quais estão fora do controle da

Companhia. Fatores importantes que podem levar a diferenças significativas entre os resultados reais e as Declarações de

expectativas sobre eventos ou resultados futuros incluem a estratégia de negócios da Companhia, as condições econômicas

brasileira e internacional, tecnologia, estratégia financeira, desenvolvimentos do setor, condições do mercado financeiro,

incerteza a respeito dos resultados de suas operações futuras, planos, objetivos, expectativas, intenções e outros fatores.

Em razão desses fatores, os resultados reais da Companhia podem diferir significativamente daqueles indicados ou implícitos nas

Declarações de expectativas sobre eventos ou resultados futuros.

As informações e opiniões aqui contidas não devem ser entendidas como recomendação a potenciais investidores e nenhuma

Decisão de investimento deve se basear na veracidade, atualidade ou completude dessas informações ou opiniões.

Visão geral da LINX:

3

Maior e mais ampla plataforma de tecnologia para o Varejo.

100%Focada no

varejo

Concessionárias

Postos de Gasolina

Farmácias

Varejo de Serviços

Food Service

Moda

Lojas de Departamento

eCommerce

D E S T A Q U E S

~45.000 Clientes

85% das receitas são recorrentes

~99% de taxa de renovação

19% de CAGR de 4 anos da ROL

25,1% de Margem EBITDA ajustada*

40,2% de Market Share

* Ajustes: (i) reversão parcial de earn-outs não atingidos integralmente da Neemu e Chaordic, (ii) ajuste da valor relacionado à aquisição da Rezende, (iii) gastos duplicados de condomínio e manutenção de São Paulo e Recife, devido à mudança para novas sedes nestas cidades.

Progresso desde IPO

4

274%

167%

97%

12.000 44.885

Rentabilidade

Unidades de Negócios Número de Unidades de Negócios

EscalaClientes

Aquisições Número de aquisições

N o I P O H o j e

LTM Receita Bruta (R$ ‘mil)

LTM EBITDA (R$ ‘mil)*

LTM Cash Earnings (R$ ‘mil)*

11 23

132. 09767.037

45%30%

133.39947.474

599.950224.478

1120bps

181%

+12

Liderança

% da Receita recorrente em cloud

5 9 +4

Cloud

Market Share 40,2%29%

1.500bps

* “No IPO” ajustado pelo earn-out da CSI.* “Hoje” ajustado por: (i) reversão parcial de earn-outs não atingidos integralmente da Neemu e Chaordic, (ii) ajuste da valor relacionado à aquisição da Rezende, (iii) gastos duplicados de condomínio e manutenção de São Paulo e Recife, devido à mudança para novas sedes nestas cidades.

Missão

TORNAR O VAREJO MAIS RENTÁVEL, COMPETITIVO E SUSTENTÁVEL

POR MEIO DA TECNOLOGIA

ONLINENA LOJA

5

Mais ampla plataforma tecnológica do varejo

6

LINX está singularmente posicionada para capturar a oportunidade

7

SINGULARMENTE POSICIONADA DENTRO DO CENÁRIO COMPETITIVO

Escala e Liderança

Especialização e foco no varejo do Brasil

Amplitude de verticais do varejo

Cobertura Geográfica por todo o Brasil

Tamanho das Companhias

Plataforma de tecnologia integrada

Novos entrantes

Players internacionais

Players regionais

Crescimento de 1120 bps desde 2011

40,2%Market Share

Líder de mercado

Múltiplos drivers de crescimento

Múltiplos driversde crescimento

Oportunidade

Driver Aquisições

Novas capacidades:tecnologia, verticais, geográficas

1

Cross-sell

Share of Wallet

Omni-channel

2

Oportunidade de acesso ao marketing e trade marketing em adição aos gastos com TI

Novos produtos e parcerias

3

Maior penetração de software

Formalização, processo de digitalização e profissionalização

Gasto com TI

4

Crescimento do cliente

Crescimento das vendas

5

Expansão na presença geográfica como varejistas

8

TecnologiaOmni-Channel

GeografiasVerticais

Estratégia de aquisição

9

1

Estratégia de Aquisições

O que buscamos?

Exemplo:

EBITDA 1,5M

Empresa Ano 1 Ano 3

Receita 10M 14M

3,6M

Perguntas importantes

Versus5x Linx

Pagamosem média

2.5x Receita LTM

Crescimento entre 15 e 20% stand alone?Expansão de margem para média Linx?

Target

Target A

Target B

Target C

Target D

Target E

Target F

Target H

Target G

ROL estimada(R$ MM)

50 - 100

50 - 100

25 - 50

25 - 50

0 - 25

25 - 50

25 - 50

0 - 25

Status

Aumentar tecnologia

TargetEm

negociação

Estratégia de Aquisições

Adicionar segmento

Reforçarvertical

Adicionarvertical de

varejo

1

10

Cross-sell

APARELHOS

CAPACIDADESTRANSACIONAIS

MAIORENGAJAMENTO

ANALYTICS

NA LOJA

PERSONALIZAÇÃO BIG DATA

Permitir aos varejistas vender mais

11

ERP POS CRM

Produtividade dos processos internos

TEF CUPOM FISCAL CONECTIVIDADE

MÍDIA SOCIAL

MOBILE APPS

ONLINE & LOJA

QUIOSQUES

MARKET PLACES

WEB STORE

TARGETED MARKETING

Plataforma Omni-Channel na nuvem

2

Parceria com a Redecard

Inteligência de varejo

Parceria de DMScom a Itaucard

Os dados dos tickets são transmitidos diariamente via Cloud Systems, processados, analisados e entregues online para a indústria.

A tecnologia da Linx permite tomar decisões diretas em tempo real, como promoções, vendas, treinamento e comunicação em geral com as industrias do varejo

Os clientes serão capazes de:

Tomar decisões em tempo real

Realizar análise ROI Focar em lojas com o maior

potencial de retorno

Novo mercado com um número muito grande de lojas

Integração do software Linx com o sistema financeiro do Itaú

- Automatizar o processo de criação de vantagem

- Proporcionar uma experiência diferenciada ao cliente

Concessionárias de automóveis multimarcas: Atualmente não atendidos pela Linx; Desenvolvimento de um

produto ERP especializado, que será distribuído pelo Itaú, cria uma oportunidade única

Farmácias Industria de alimentos, bebida e HP

3 Novos produtos e parcerias

Gerando valor em dois novos mercados: pagamentos e software para micro e pequenos varejistas

Desenvolvimento de aplicações de Linx relacionados com soluções de pagamento

Esforços de ambas as partes para promover:- Solução de pagamentos da Rede- Soluções de gestão de Linx, incluindo o TEF

12

Oportunidade em um amplo mercado com grande potencial de crescimento e pouco explorado

Total Addressable Market (TAM)

Gasto atual com Software de gestão

Gasto atual com outros softwares

Gasto potencial

TAM: R$9,0 bilhões

Crescimento de softwares de Gestão do varejo no Brasil (BRL milhões)

876

1.0291.171

1.2711.402

1.552

2014 2015 2016 2017E 2018E 2019E

Fonte: Gartner, IDC13

13,0%

11,1%

75,9%

4

Clientes da LINX validam sua liderança

PRESENÇA NAS MAIORES REDES DE VAREJO DO BRASIL VAREJISTAS INTERNACIONAIS (50%+ Share)

Fonte: Euromonitor, Abras, Abrafarma, IBEVAR 14

5

Volkswagen

Com mais de 600 lojas, Volkswagen é atualmente a maior empresa automotiva do Brasil

Grandes oportunidades de mercado e de alto potencial de crescimento

Fonte: Gartner, IDC15

Parceria com a Ipiranga Parceria com a Boticário (Linx UX) Parceria com Habib’s e Volkswagen

Ipiranga: Oportunidade única

Segunda maior distribuidora de combustível no Brasil

Maior rede de lojas de conveniência e programa de fidelidade no Brasil

Excelência na implementação do modelo de negócios do varejo

Porque a Linx como parceira?

Know-how no varejo e capilaridadeEstratégia de longo prazo alinhada a

inovação e experiência do clienteConceito de parceriaServiço reconhecido pelo mercado

Importante cliente no segmento de varejo

Boticário é a maior varejista no BrasilProduto inicialmente nas lojas própriasSignificativo potencial de crescimento

nas outras lojas400 lojas em 2016 com potencial de

~4,000 lojas

Potencial de~4,000 lojas

400 lojas em 2016

Habib’s

Com ~400 lojas, Habib’s é atualmente a maior varejista de fast food no Brasil e a maior varejista de fast food árabe do mundo

5

Forte time de liderança e sólida estrutura organizacional

16

Estrutura organizacional

Central de serviços compartilhados(Marketing, Recursos humanos, Faturamento, Finanças, Jurídico, Back Office...)

Vendas

Suporte ao cliente

Serviços /Implantação

P&D

DIR

ETO

RES

C

OR

PO

RA

TIV

OS

DIRETORES DE VERTICAIS

Conectividade e ofertas cross

Varejo de serviços

Big Retail eCommerceModaPostos de Gasolina Farmácias Food Service Concessionárias

Destaques Financeiros

117.751 132.260

23.67322.652

141.424 154.912

2T16 2T17

117.751132.260

2T16 2T17

Crescimento forte e consistente das Receitas

18

CRESCIMENTO DA RECEITA BRUTA (R$ mil)

257.285325.868

409.765479.750

74.049

87.403

95.468

89.455

331.334

413.271

505.233

569.205

2013 2014 2015 2016

Receita recorrente Receita de serviços

CRESCIMENTO DA RECEITA RECORRENTE(R$ mil)

257.285

325.868

409.765

479.750

2013 2014 2015 2016

31.951 34.077

26,1% 25,2%

2T16 2T17

Alta rentabilidade

19

82.457104.362

121.630 126.491

27,9% 28,3% 27,1% 25,6%

2013 2014 2015 2016*

EBITDA (R$ mil) e Margem EBITDA

EBITDA Margem EBITDA * EBITDA Ajustado

17.495

27.614 5.767

5.121

135

5.222

23.397

37.957 19,1%

28,0%

2T16* 2T17*

Alta geração de Caixa

20

LUCRO LIQUÍDO E LUCRO CAIXA(R$ mil)

Lucro líquido Amortização das aquisições IR e CS Diferidos

59.519 67.583 63.818

70.500

13.816

19.963 25.445 22.504

6.619

10.004 12.496

13.803

79.954

97.550 101.759

106.807

2013 2014 2015 2016*

* Lucro Líquido e Lucro Caixa Ajustados

Modelo de negócio SaaS altamente previsível com forte crescimento e rentabilidade

21

Crescente CAGR das receitas de 19% (2013-2016)

Crescente base de clientes com 44.885 clientes (54% CAGR 2012 - 2016) Crescimento orgânico complementado por aquisições seletivas Oportunidades de vendas cruzadas implicam fontes adicionais de crescimento

Aproximadamente 45% das receitas provêm de cloud

Previsível Base de clientes fiéis

Contratos de assinaturas anuais, com pagamentos mensais e renovações/ correções de inflação automáticas

85% das receitas recorrentes se baseiam em um modelo de taxa de assinatura mensal O modelo de assinatura mensal torna as soluções da Linx mais acessíveis a novos clientes

Altamente rentável Alto nível de previsibilidade Margem EBITDA superior à média do setor