Camil Day 2017

Dezembro, 2017

Camil Day | Programação

2

Programação – 7 de Dezembro de 2017

Estratégia e Execução

Destaques Financeiros

Q&A

Visão Geral da Camil1

Modelo de Negócios2

3

4

5

6

Apimec

Visão Geral da Camil

4

Sucesso na Realização do IPO em Setembro de 2017

Composição Acionária

Pós Oferta1

Principais números da Oferta

CamilInvestimentos

WP Fundo de Investimento

Free Float

60,3% 8,6% 31,1%

A listagem da Camil foi realizada no segmento do

Novo Mercado, o mais alto nível de governança

corporativa da B3

B3: CAML3

R$9,00 / açãoPrecificada em 26 de setembro

41,0 milhões ONsOferta primária

86,5 milhões ONsOferta secundária

R$1,2 bilhãoValor da Oferta

R$357,0 milhõesRecursos líquidos da Oferta Primária

Nota:

(1) Incluindo a participação dos acionistas da Camil Investimentos detidas na qualidade de Pessoa Física

Reconhecimentos e Prêmios

Posição de liderança em todos os mercados em que opera

– #1 em processamento e distribuição de arroz no Brasil (Camil)

– #1 em processamento e distribuição de arroz no Uruguai (Saman)

– #1 em processamento e distribuição de arroz no Chile (Tucapel)

– #1 em processamento e distribuição de arroz no Peru (Costeño)

– #1 player em açúcar refinado no Brasil (marca União)

– #2 player no mercado de peixes enlatados no Brasil (marca Coqueiro)

29 unidades de processamento e 18 centros de distribuição pela América

Latina

Mais de 19.000 diretos e 285.000 indiretos pontos de venda no Brasil

Exporta para mais de 50 países

Visão Geral da Camil

Fundada em 1963, Camil é uma companhia de alimentos líder na América Latina, com um

portfólio diversificado de marcas de arroz, pescados e açúcar

Visão Geral

Posição de liderança em todos segmentos e países em que atua,

Camil é uma das maiores empresas de alimentos do Brasil em termos de receita

Prêmio As Melhores da

Dinheiro Rural

Nov/2017

Categoria: Grãos

Prêmio APAS

ACONTECE 2017

Out/2017

Categoria: Mercearia

Seca

Principais Marcas e Segmentos

5

Grãos Açúcar Pescados

64%

24%25%

11%

% Receita

Líquida1

R$1,2 bilhões

R$3,2 bilhões

R$527 milhõesNota:

(1) Receita líquida do ano fiscal finalizado em fevereiro de 2017 foi equivalente a R$4.948 milhões.

Fundação na cidade

de Itaqui-RS

1963

Pioneirismo ao

distribuir arroz em

embalagens plásticas

1974

Inauguração do

centro de

armazenagem em SP

1975

Início da

comercialização de

feijão

1987

Aquisição em

Pernambuco da

SAMAN Brasil

2001

Aquisição da Unidade

de Camaquã - RS

2002

Expansão logística –

novas filiais Norte e

Nordeste

2005

Aquisição da

no Uruguai

2007

Aquisição da Unidade

de Rio Grande

20082009

Aquisição da

no Chile

Aquisição da marca

Bom Maranhense

2010 2011 2012 2013

Estruturação

Marketing

2014

Aquisição da

no Peru

Anos 60: Fundação Anos 80: Expansão Orgânica Anos 90: Profissionalização Anos 2000: Aquisições

6

Breve Histórico da Camil

Com mais de 50 anos de presença no dia-a-dia do brasileiro, Camil cresceu no segmento de

grãos na América do Sul e expandiu seu portfólio de produtos para novas categorias

2017

IPO

na B3

2017: IPO

Modelo de Negócios

142

209

315

374 360

422

547

10,1%

11,7% 11,3% 10,5%

9,8% 10,0%

11,1%

fev-11 fev-12 fev-13 fev-14 fev-15 fev-16 fev-17

1.407 1.784

2.776

3.582 3.676

4.229

4.948

fev-11 fev-12 fev-13 fev-14 fev-15 fev-16 fev-17

7,5%

3,9%

1,9% 3,0%

0,1%

(3,8%)

(3,6%)

10,9%

6,7%

8,4%

4,3%

2,2%

(4,3%)

(6,3%)

2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016

Apesar da recente desaceleração da economia brasileira, Camil obteve um desempenho sólido,

crescendo seu market share no mercado de arroz e mantendo sua margem EBITDA em +10%

Brasil: PIB e Vendas no Varejo (% crescimento, em termos reais) Camil: Receita Líquida (R$ milhões)

Fontes: IBGE, BCB

Vendas no varejo

Legenda

PIB total

Camil: EBITDA (R$ milhões) e Margem (% da receita líquida)

Queda total do PIB de 7,2% - retornando

aos níveis pré-2010

Camil expandiu o market share em arroz de

7,3% em 2011 para 17,0% em 2017

Legenda

CAGR 2011-2017 (%)

+23,3%

EBITDA

Legenda

Margem EBITDA

Mesmo em um cenário desafiador, Camil foi capaz de crescer em tamanho,

mantendo rentabilidade e expandindo participação de mercado

CAGR 2011-2017 (%)

+25,2%

8

Sólido Business Model com Margens Estáveis e Resilientes

• #1 em Arroz: 17.0%1,2

• #2 em Feijão: 7.5%1,2

• 65% Top of Mind4: CORE

• Portfolio/ Tendência: Segmentos,

Conveniência, Saudabilidade,

Inovação

• ‘Market-Maker’: Preço & Marketing

• #1 em Açúcar Refinado: 36.2%1,3

• #1 e #2 em Preferência

• Entre as 30 marcas mais queridas

do Brasil5

• 84% Top of Mind6: CORE

• Solução em Adoçamento

• Estratégia Expansão Marca União

Notas:

(1) Inclui todas as marcas de propriedade da Camil. (2) Market Share Arroz e Feijça – Fonte: Nielsen | Scantrack | Mai’17. (3) Market share Pescados e Açúcar Refinado – Fonte Nielsen | Retail Index | Abr/Mai’17. (4) Top Of Mind Grãos

referente a Arroz GSP – Fonte: Ipsos – Dez’16. (5) Fonte: Estudo Kantar Marcas Preferidas 2013. (6) Top Of Mind Açúcar – Fonte: Kantar Vermeer – Nov/Dez’16. (7)Top Of Mind Pescados – Fonte: Brand Analytics – Nov’14.

Ocupação

• Defesa de mercado em posições

geográficas estratégicas

GrãosAçúcar Pescados

Ocupação

• Defesa de participação de mercado e

gôndola

• #1 em Sardinha: 45.5%1,3

• #2 em Atum: 24.3%1,3

• Top of Mind7: 65% Sard/ 56% Atum

• Chave-Sucesso é excelência em

execução: sazonalidade, plano de

sell-out (pull), preço, visibilidade

• Posicionamento diferenciador

Ocupação

• Competitividade Atacado/ Regional

Diversificação e Forte Posição de Mercado

Marcas fortes e líderes em todos os segmentos, com estratégia de portfólio premium e

‘combate’ para maximizar escala e defender marcas-chaves

9

10

Esforço de

Marketing

Único

Inovação

Estratégia

na Execução

do PDV

A

B

C

Posicionamento Único

Campanhas Vencedoras

Engajamento Digital

Branded Content

Promoções Impactantes

Ações de Live Marketing

Otimização Negociações

Incentivo ao Sell-out:

Alta visibilidade,

promoções, MPDV;

Execução:

Nova Experiência

para o Shopper

Geração de valor agregado

Efeito halo na marca core

Estratégia Vencedora

Geração de Valor de Marca combinando a fortaleza do marketing, a capacidade da

escala de execução e a inteligência da inovação

União: marca de forte vínculo emocional, preferida pelos consumidores e com maior percepção de valor!

36%63%

Presença Geográfica Única

Presente em mais de

150.000 pontos de venda

Distribuídos em todos os

Estados do Brasil

Poder de Precificação

“Açúcar de marca”: preços

superiores em comparação

aos principais

competidores4Liderança de Mercado

Liderança absoluta

As marcas de açúcar

refinado da Camil possuem

juntas 36%2

do market share

Marca Única Uma das mais

tradicionais e valiosas

marcas no Brasil

84%3

de Top of Mind

Market Share(1)

Main Competitor

+16%

Preço do Acúcar refinado

Considerada como uma

das 50 marcas mais

valiosas no Brasil

Uma das 30 marcas

mais amadas em 2013

116

100

____________________

(1) Considera União e outra marca de açúcar da Camil

11

Açúcar | Estudo de Caso

União: valor de marca traduzido em margem incremental

Notas:

(1) nclui todas as marcas de propriedade da Camil. (2) Market share Açúcar Refinado – Fonte Nielsen | Retail Index | Abr/Mai’17. (3) Top Of Mind Açúcar – Fonte:

Kantar Vermeer – Nov/Dez’16. (4) Preço União Refinado 1 kg vs Caravelas, Alto Alegre e Guarani – Fonte: Nielsen | Retail index – Abr/Mai’17

Compre-Ganhe

Celebridades “arroz com feijão”

• Cobertura: TV Aberta, Cabo, Rádio

• Patrocínio Masterchef

12

Grãos | Expandindo Valor de Marca

Lançamento de posicionamento re-significando ARROZ COM FEIJÃO CAMIL como a força da

família brasileira, alavancado pela imagem de celebridades.

Portal de Receitas

A

B

Amplificação com mini-docs:

explicação posicionamento

Camil na Mesa:

soluções para a

família

1,2 Feijão com Arroz3,5mimpactados

1,4m

views

c

#SOUARROZ

COMFEIJÃO

24kDegustações

300k impactos

A

Food Truck

Degustação & Alavancagem Mix no PDV

SP24%

MG17%

RJ10%

BA3%

RS6%

Outros41%

100

101

105

OthersMain CompetitorsCamil

Distribuição

mercado de

arroz por

Estado2

Camil é Líder de Mercado no Brasil

+4.1% +4.6%

Camil possui 17,0%1

do Mercado de arroz

brasileiro que é

altamente

fragmentado

Notas:

(1) Market Share Grãos referente a Arroz apenas – Fonte: Nielsen | Scantrack | Mai’17.

(2) Peso do volume de vendas de cada estado para o mercado total de arroz – Fonte: Nielsen | Retail Index – Mai’17

(3) Considera somente marcas não premium de arroz.

17.0%

7.9%7.0%

4.5%

Josapar Pirahy Engenho A.M.

13

Prêmio de Preço em Comparação aos Competidores

Média Principais Competidores

Outros

Market share de arroz no mercado brasileiro (%)

Preço do arroz no Brasil3

(base 100)

Urbano

Arroz | Estudo de Caso

Preços superiores combinados com liderança de mercado

A percepção única de marca da Camil leva a uma

combinação incomum de liderança de mercado e poder de precificação

Player 2 Player 3 Player 4

- Ações Compre-Ganhe

- Incentivos Trade

- Promoções São João

- Sabores In/out

14

Pescados | Consistência e Atitude de Liderança

Foco da cadeia de valor na geração de sell-out: ações impactantes diminuindo concentração de

sell-in e novo posicionamento implementado através de ativações ao consumidor

- Preço

- Ponto de Venda

- Degustação

Promoções Inovadoras e impactantes

Eficiência operacional

&

Gestão Posicionamento de Preço

Estratégia de preço

Maré Cheia

Guia de execução

A B

C

Estratégia Go-to-Market

Estratégia go-to-market baseada em (i) vendas; (ii) política comercial; e (iii) ativação

no ponto de venda

• Equipes de vendas

unificadas:

Maior

conhecimento da

operação do cliente

Relevância junto ao

trade

Otimização de

verbas

• Política comercial

definida com

diretrizes claras

para as áreas,

ponderando

particularidades e

garantindo

rentabilidade

• Foco na ativação

do ponto de vendas

com estratégias

distintas de acordo

com o canal de

venda e categoria

Pilares da Estratégia Go-to-Market

Principais Objetivos

Gerenciar categorias distintas em

diferentes corredores

Diferentes representatividades de SKUs

Grande diversidade de fabricantes

regionais

Aumento de distribuição no pequeno

varejo e áreas brancas

15

k

16

3 23

18 36

9 30

5 22

1 29

Todos os diretores da Camil possuem

experiência relevante em suas respectivas áreas de atuação

25 25

Luciano Quartiero

CEO

Ex-CFO da Camil Alimentos

Pós-Graduado em Finanças pela Universidade da Califórnia, EUA e

MBA na IBMEC, Brasil

Graduado em Administração de Empresas pela PUC/ SP, Brasil

Flávio Vargas, CFA

CFO e DRI

Ex-CFO da Smiles S.A.

Ex-Diretor de Frota e Tesouraria da Gol Linhas Aéreas S.A.

MBA, com menção honrosa, em Administração de Empresas pela

Universidade de Nova Iorque, Stern, EUA

Formado em Engenharia Mecânica pela Escola Politécnica,

Universidade de SP, Brasil

Renato Gastaud

Diretor para América Latina

Ex-Diretor Superintendente e Diretor Industrial da Josapar

Possui relevante experiência em arroz, mercado em que está

inserido há 39 anos, dos quais 15 na Camil

Formado em Engenharia Agrícola na UFPEL/RS

Andréa Martins

Diretora de Marketing

Ex-Diretora da Unidade de Negócio Norte-Nordeste na Mondelez do

Brasil Ltda.

Ex-Gerente Geral da Kraft Foods Equador Ltd e diferentes posições

em marketing na Kraft Foods Brasil Ltda.

Pós-Graduada em Administração de Empresas pela Universidade da

Califórnia, EUA

Formada em Comunicação Social pela ESPM, Brasil

Jaime Ghisi

Diretor de Logística

Ex-Gerente comercial Mercosul Ferrovia ALL

Ex-Superintendente Regional da AGEF – Armazéns Gerais

Alfandegados Ferroviários

Formado em Engenharia Civil pela PUC/ RS, Brasil

Pérsio Pinheiro

Diretor de Recursos Humanos

Ex-Diretor de Gente, Gestão e Processos de Inovação – Ypê (Química

Amparo)

Ex-Diretor de Desenvolvimento Organizacional e RH Internacional –

BRF S/A

MBA em Recursos Humanos pela FIA/USP

Formado em Administração de Empresas pela FEA/USP

André Ziglia

Diretor de Suprimentos

Experiência anterior nas empresas Casarin, Saman e Josapar nas

áreas de vendas e suprimentos

Formado em Engenharia Agrícola pela Universidade Federal

MBA FGV em gestão empresarial e gestão de Marketing

Max Sommerhauzer Vaz da Silva

Diretor Comercial

Ex-Diretor comercial da Cosan S.A.

Ex-Gerente Comercial e Marketing de Maquinas Agrícolas Jacto S.A.

Pós-Graduado em Administração de Empresas pela FIA/USP

Formado em Agronomia pela Universidade Estadual Paulista UNESP -

Jaboticabal

Renato Costa

Diretor Industrial

Ex-Diretor industrial da Kraft Heinz

Possui relevante experiência na área industrial, tendo passado por

Suzano e Ambev, onde por 16 anos ocupou diversos cargos em

logística e gestão

Formado em Engenharia Mecânica pela UMC e possui MBA em

Marketing pela FGV e em gestão empresarial pela IBMEC/SP

Anos de experiência na Camil

Legenda

Anos de experiência no mercado

Gestores com Ampla Experiência de Mercado e no Setor...

1 20

15 39

1 21

Estratégia e Execução

Reconhecimento de marca único……Levando a uma posição de liderança em todos os

segmentos e regiões

18

Líder de Mercado com Reconhecimento de Marca Único

Brasil – ARROZ

#1 17,0%

#27,9%

#37,0%

#44,5%

#5 Engenho A.M.4,1%

Peru - ARROZ

#1 49,0%

#2 4,5%

#3 4,2%

Chile - ARROZ

#1 38,3%

#2 22,4%

Brasil – AÇÚCAR REFINADO

#1 36,2%

#2 17,5%

#3 12,3%

#4 10,0%

Brasil – SARDINHA

#1 45,5%

#2 45,3%

Brasil – ATUM

#1 61,2%

#2 24,3%

Uruguai - ARROZ

#1 46,0%

#2 13,0%

#3 12,0%

* Valores percentuais indicam

market share em termos de volume

Fontes – Brasil:

Market Share = Arroz – Fonte: Nielsen | Scantrack | Mai’17; Pescados e Açúcar

Refinado – Fonte Nielsen | Retail Index | Abr/Mai’17.

Top Of Mind = Arroz GSP – Fonte: Ipsos – Dez’16; Pescados – Fonte: Brand Analytics

– Nov’14; Açúcar – Fonte: Kantar Vermeer – Nov/Dez’16.

Peru: Kantar WorldPanel.

Chile: Retail Index Nielsen (Dez 2016)

Uruguai: Annual rice harvest report.

Líder de Mercado em São Paulo:

31,2% market share de arroz

Arroz: 65% Top of Mind em São Paulo

Prêmio “Top-5 Fornecedores”:

#1 Arroz, #2 Feijão

A mais completa linha de produtos:

Mais de 10 variações de grãos,

incluindo prontos para comer

A mais completa linha de

produtos: tradicional e novos

segmentos (ex. “Fit” e Sucralose)

Líder Top of Mind em São Paulo

(84%)

Prêmio “Top-5 Suppliers” (#1)

Linha completa de produtos: Atum,

Sardinha, Molhos de Atum e Patés

65% Top of Mind em Sardinha e

56% em Atum

Prêmio Top-5 Suppliers” Sardinha

#1, Atum #2

CAGR +5.2%

Fontes: CONAB, AC Nielsen, Scantrack 19

Arroz Brasil

Ton mm

Apesar do tamanho, o mercado de arroz ainda é bastante fragmentado, com forte potencial de consolidação

VAR. +6.1%

VAR. -2.3%

17,0%

7,9%

7,0%

4,5%

4,1%

59,5%

Vendas de Arroz no Brasil

Market Share (em volume)

Market Share da Indústria de Arroz

Ton mm

1º

Outros

Os 5 maiores

players

somam 40,5%

de market

share em

volume

Participação do Mercado de Arroz (%)

III

IV

VI

II

V

20%

% do mercado total de Arroz (%)

4% 15%

9%

14%

11% I

Player 2

Player 3

Player 4

Player 5

Mercado amplo e resiliente

Mercado fragmentado

Forte potencial de consolidação

Principais Considerações - Arroz

Potencial

ganho de

market share

no Interior de

SP, NE, GO e

MG

CAGR +5.2%

12M 6M 3M

443494

525583

538 556600

305 323

159 156

2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 6M16 6M17 2T16 2T17

CAGR +3.4%

Fontes: CONAB, AC Nielsen, Scantrack 20

O mercado de feijão ainda é bastante fragmentado devido, principalmente, à frágil estrutura de distribuição dos

produtores

VAR. +10.4%

VAR. -1.5%

III

IV

VI

II

V

34%

% of Mercado total de Feijão (%)

1% 13%

9%

13%

19% I

Vendas de Feijão

Market Share da Indústria de Feijão Participação do Mercado de Feijão (%)

Volatilidade de preços

Mercado fragmentado

Forte potencial de consolidação

Principais Considerações - Feijão

2º

Outros

Market Share (em volume)

7,5%

8,4%

4,7%

4,5%

4,1%

78,3%70,8%

Os 5 maiores

players

somam 29,2%

de market

share em

volume

Player 2

Player 3

Player 4

Player 5

Ton mm

% do mercado total de Feijão (%)

Potencial

ganho de

market share

CAGR +3.4%

12M 6M 3M

6266

6274 68 69 76

36 40

20 19

2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 6M16 6M17 2T16 2T17

Feijão

Fontes: CONAB, AC Nielsen, Scantrack

Market Share Histórico de Açúcar

21

Açúcar

Market Share da Indústria de Açúcar Refinado

No Brasil, o mercado de açúcar ainda é amplo, resiliente e bastante concentrado

Principais Considerações

36,2%

17,5%12,3%

10,0%

1,6%

22,4%

Market Share (em volume)

1º

Outros

Os 5 maiores

players

somam 77,6%

de market

share em

volume

42% 42% 42% 41% 42% 42% 40%34% 34% 36% 36% 38% 40%

37% 36%

jan-1

5

ma

r-15

ma

i-15

jul-15

set-

15

nov-1

5

jan-1

6

ma

r-16

ma

i-16

jul-16

set-

16

nov-1

6

jan-1

7

ma

r-17

ma

i-17

Contrato de longo prazo com fixação de preço e volume

mínimoP

Mercado amplo e resilienteP

Fortalecimento do posicionamento da CamilP

Mercado bastante concentradoP

Interrupções no fornecimento de açúcar refinado foram

responsáveis pela perda de market share

Principais Considerações - Market Share Açúcar

Player 2Player 3

Player 4

Player 5

Fontes: CONAB, AC Nielsen, Scantrack

Camil: Vendas de Pescados Trimestrais no Brasil

22

Pescados

No Brasil, o mercado de açúcar ainda é amplo, resiliente e bastante concentrado

Fortalecimento do posicionamento da Camil

Mercado bastante concentrado

Sazonalidade e período de quaresma

Principais Considerações - Pescados

Ton mm

39,9%

49,5%

3,0%

2,0%

5,6%

Market Share (em volume)

Market Share da Indústria de Pescados em Conserva

2º

Outros

Os 2 maiores

players somam

89,4%

de market share

em volume

Coqueiro é a marca top of mind, apesar da concorrência também

apresentar alto nível de conhecimento e preferência.

97 7 8

11

65

8

12

7 6

11 12

8 8 9

14

86

4T12 1T13 2T13 3T13 4T13 1T14 2T14 3T14 4T14 1T15 2T15 3T15 4T15 1T16 2T16 3T16 4T16 1T17 2T17

48,4%

33,9%

45,5%

jan

-12

jul-

12

jan

-13

jul-

13

jan

-14

jul-

14

jan

-15

jul-

15

jan

-16

jul-

16

jan

-17

20

19

E

27,2%

19,1%

24,3%

jan

-12

jul-

12

jan

-13

jul-

13

jan

-14

jul-

14

jan

-15

jul-

15

jan

-16

jul-

16

jan

-17

20

19

E

Market Share de Sardinha (%) Market Share de Atum (%)

Reestruturação da força de vendas

Market Share histórico

Player 2

Player 3

Player 4

175161 156

204 197

2012 2013 2014 2015 2016

3.233 3.189 3.0543.306 3.341

2012 2013 2014 2015 2016

Chile - Consumo total (ton mm)

Uruguai – Consumo total e exportação3

(ton mm)

1.249 1.300 1.287 1.335 1.271

58 59 59 61 58 1.307 1.359 1.346 1.396 1.329

2012 2013 2014 2015 2016

Exportação (ton '000) Consumo total (ton '000)

23

Arroz Internacional

Indústria de arroz no Peru, Chile e Uruguai

Potencial de crescimento:

migração para arroz empacotadoPMarket share

1 49,0%2

2 Player 2 4,5%

3 Player 3 4,2%

Outros n.a. 42,3%

Market share

1 38,3%2

2 Player 2 22,4%

3 Player 3 4,0%

Outros n.a. 35,3%

Market share

1 46,0%2

2 Player 2 13,0%

3 Player 3 12,0%

Outros n.a. 29,0%

CAGR12-16

: 0,8%

CAGR12-16

: 3,0%

CAGR12-16

: 0,4%

Mercado amploP

Mercado resilienteP

Mercado de exportaçãoP

Mercado

Doméstico

Mercado

Doméstico

Mercado de

Exportação

Fonte: Companhia, Kantar WorldPanel; AC Nielsen; MINAGRI; Odepa; Annual rice harvest report (Uruguai); Asociación Cultivadores de Arroz

Peru, Chile e Uruguai apresentam: (i) mercado resiliente e (ii) potencial de consolidação

Peru - Consumo total1

(ton mm)

24Fonte: Companhia, Nielsen.

Novos PaísesNovas CategoriasCategorias Atuais

Aumentar a participação de mercado em áreas

onde Camil tem baixa ou nenhuma presença

Alavancar o poder de aquisição dos principais

concorrentes com capacidade disponível,

tendo em vista o atual cenário

macroeconômico

Integrar fábricas e centros de distribuição à

estratégia logística da Camil

Melhorar a estratégia de distribuição da Camil

no ponto de venda adquirindo ativos com

forte presença no varejo de pequeno porte

Produtos complementares na própria

estratégia de distribuição da Camil

Adição de marcas fortes ao portfólio da Camil

para replicar a estratégia de preços bem-

sucedida executada no passado com açúcar e

peixes enlatados

Melhorar o poder de barganha no ponto de

venda e venda cruzada no varejo de grande

porte

Implementar o know-how da Camil em

aquisições anteriores para aumentar a

rentabilidade

Replicar a expansão da Camil na América

Latina para outros mercados

Reforçar a posição da Companhia como o

principal consolidador do mercado de arroz

Desbloquear oportunidades para expansão

futura em outras categorias em diferentes

países

Exposição a diferentes mercados e hedge

macroeconômico natural em toda a região

Estratégias de Expansão

Fontes: Euromonitor, LAFIS e Kantar WorldPanel.

Nota:

(1) Considera: mercado de arroz argentino avaliado em R$1,4 bilhões (2016); mercado de arroz colombiano avaliado em R$3,6 bilhões (2016); mudança no Peru de venda de arroz a granel para arroz

embalado avaliada em R$7,0 bilhões (2016); mercado brasileiro de massas (2016), farináceos (2015) e café (2016) avaliados em R$8,1 bilhões, R$12,5 bilhões e R$19,7 bilhões respectivamente.

Outros Segmentos no Brasil

Beneficiar-se da rede de distribuição da

Camil para entrar em segmentos de

novos produtos (café, farináceos e

massas)

Orgânico: Diversificação / expansão

dos produtos atuais do portfólio

Inorgânico: Aquisição de players locais

com marcas já estabelecidas/

operações em outros segmentos

Consolidação em São Paulo

O Estado de SP representa ~26% do

Mercado brasileiro de grãos

Estratégia (Orgânica): Expandir a

presença da Camil no interior de SP,

que representa 70% do mercado do

Estado de SP

Aumentar o market share da Camil em

MG – atualmente em 2,6%

Orgânico: Construção de uma nova

planta de processamento de arroz em

MG

Inorgânico: Aquisição de players locais

já estabelecidos

Expansão em Minas Gerais

Consolidar o Peru

Consolidar o crescente mercado

peruano de arroz (+5,4% CAGR16-21)

Oportunidade de crescimento com

a migração para arroz empacotado

e a formalização do Mercado

Inorgânico: Aquisição de

pequenos players locais – Mercado

altamente fragmentado

Entrada na Colômbia

Entrar em um dos maiores mercados

de arroz na América Latina, avaliado

em ~R$3,6 bilhões

Inorgânico: Aquisição de players

locais já estabelecidos e alavancar

suas operações por meio do

expertise da Camil

Expansão na Argentina

Expansão no Mercado argentino de

arroz

Inorgânico: Aquisição de players

locais já estabelecidos e alavancar

suas operações por meio do

expertise da Camil

Mercado

endereçável

adicional avaliado

em +R$52 bilhões1

Colômbia

Peru

MG

SP

Argentina

Expansão no Centro - Oeste

Capturar a demanda existente que

é atualmente atendida por marcas

regionais

Estratégia (Orgânica): Intensificar

a estratégia de marketing e

branding na região

Centro-Oeste

Foco de Expansão

Presença Atual

Novo Mercado

Não Presente

Uma Companhia Sul-Americana

Estrategicamente posicionada para expansão na América do Sul

25

Destaques Financeiros

CAGR +23.7%

341484

668

879 851

1.034

1.221

647580

353282

2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 6M16 6M17 2T16 2T17

24,2%

27,1%

24,1% 24,5%23,2%

24,5% 24,7%

26,8%

24,3%

27,7%

24,3%

1.4071.784

2.776

3.581 3.676

4.229

4.948

2.409 2.387

1.273 1.162

2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 6M16 6M17 2T16 2T17

Destaques Financeiros

Receita e Lucro Bruto

Receita Líquida (R$ milhões)

-0.9%

12M 6M 3M

-8.7%

CAGR +23.3%

Lucro Bruto (R$ milhões) e Margem (% da receita líquida)

Neste último trimestre, o movimento

de queda de preços em nossos

principais mercados impactou

negativamente nossas receitas

-10.4%

-20.0%

Mesmo neste cenário desafiador

conseguimos manter nossa

margem bruta em 24%

5674

137124

105 111

202

114102

6440

2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 6M16 6M17 2T16 2T17

4,0% 4,1% 4,9%3,5% 2,9% 2,6%

4,1% 4,7% 4,3% 5,0%3,5%

142209

315374 361

422

547

303242

177114

2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 6M16 6M17 2T16 2T17

Destaques Financeiros

EBITDA e Lucro Líquido

EBITDA (R$ milhões) e Margem (% da receita líquida)

-20.4%

-35.4%

CAGR +23.3%

10,1%11,7% 11,3%

10,4% 9,8% 10,0%11,1%

12,6%

10,1%

13,9%

9,8%

Lucro Líquido (R$ milhões) e Margem (% da receita líquida)

-11.2%-36.5%

CAGR +23.6%

Mesmo em cenário de queda de preços,

conseguimos manter nossa

margem EBITDA em 9,8%

12M 6M 3M

Amortization schedule (Pro Forma)1

Endividamento

29

Dívida líq. Dívida líq/EBITDA

(1) Inclui emissão CRA de R$200 milhões em Dezembro/2017 e R$357 milhões da oferta primária do IPO

A Camil continua perseguindo a estratégia de gerenciamento de seu endividamento, com foco na redução de seu

custo de dívida e alongamento do prazo de amortização da dívida

Cronograma de Amortização (R$ milhões)

Amortization scheduleCronograma de Amortização Pro Forma¹ (R$ milhões)

Dívida Total (R$ milhões)

Dívida Líquida (R$ milhões) e Alavancagem

1.2941.490

1.657

1.397

1.635

2,5x 2,4x1,9x 2,0x

2,5x

1.636

471207

522 408

18 9Dív. Bruta 2018 2019 2020 2021 2022 Após 2022

Agosto/2017

1.528

358109

425607

18 9Dív. Bruta 2018 2019 2020 2021 2022 Após 2022

899998 1.014 1.074

1.215

2014 2015 2016 1T17 2T17

Dív. Líq/EBITDA UDM

Pro Forma 2T17¹

1.8x

Caixa e equivalentes

Pro forma¹

Caixa e equivalentes

R$670MM

R$421MMAgosto/2017

340577

780 608 471

954913

877789 1.164

2014 2015 2016 1T17 2T17

Curto Prazo Longo Prazo

Selo Apimec

CAMIL ALIMENTOS S.A.

Q&A

Luciano Quartiero

CEO

Flavio Vargas

CFO e DRI

Relações com Investidores

+55 11 3039-9238

+55 11 3039-9237

E-mail: ri@camil.com.br