O Assinale a qual a firmao correta:(A) OsdlaresprovenientesdosaldodabalanadepagamentossoregistradosnoBCcomoreservasenopodemseraplicadosnoexterior;(B) Osdlaresprovenientesdosaldodabalanadepagamentossoregistrados no BCcomo reservas e so aplicados no BancoMundial (BD);(C) Osdlaresprovenientesdosaldodabalanadepagamentossoregistrados na Cmara de Comrcio Exterior como reservas e soaplicados no Banco Mundial (BD);(D) Osdlaresprovenientesdosaldodabalanadepagamentossoregistrados no BC como reservas e aplicados no exterior.1Assinale qual afirmao correta:(A) Banco Central coloca junto aos bancos somente os ttulos doTesouro;(B) BancoCentral colocajuntoaosbancossomenteosseusprpriosttulos;(C) BancoCentralcolocajuntoaosbancosseusttuloseosttulosdoGoverno;(D) BancoCentral eoBancodoBrasil colocamjuntoaosbancososttulos do Bacen e do Tesouro.2Assinale a alternativa correta:(A) Osbancoscaptamrecursosentresi,atravsdaemissodeCD,e com esses recursos compram ativos;(B) Os bancos captamrecursos entre si, atravs da emisso deTtulos Pblicos, e com esses recursos compram ativos;(C) Osbancoscaptamrecursosentresi,atravsdaemissodeCD,e com esses recursos compram passivos monetrios;(D) Os bancos captamrecursos entre si, atravs da emisso deDebntures, e com esses recursos compram ativos.3Assinale alternativa correta:(A) Osbancosaplicamrecursosjuntoaopblico,dandoemtrocattulosprivadosCDB/RDB/LC, eutilizamessesrecursosparaacompradeCD outtulosdoGoverno, de acordo com as oportunidades dastaxas ou devolvendo ao pbicona forma de emprstimos;(B) Os bancos compramrecursos junto ao Bacen, dando emtroca os ttulosprivadosCDB/RDB/LC, eutilizamessesrecursosparaacompradeCD outtulosdoGoverno,deacordocomasoportunidadesdastaxasoudevolvendoao pblico na forma de emprstimo;(C) Os bancos compramrecursos junto ao pblico, dando emtroca NotasPromissriase Duplicatas, e utilizam essesrecursospara acompra de CD outtulosdoGoverno,deacordocomasoportunidadesdastaxasoudevolvendoao pblico na forma de emprstimo;(D) Os bancos compramrecursos junto ao pblico, dandoemtroca os ttulosprivadosCDB/RDB/LC, eutilizamessesrecursosparaacompradeCD outtulosdoGoverno,deacordocomasoportunidadesdastaxasoudevolvendoao pblico na forma de emprstimo.4"uanto s relaes de Open Market no Brasil, podemos afirmar que:(A) OpenMarket ummercadoprimrio, ouseja, ummercadoonde se negociam ttuIos j emitidos anteriormente;(B) OpenMarket ummercadosecundrio, ondesenegociamexcIusivamente ttuIos privados;(C) OpenMarket um mercado secundrio, ou seja, um mercadoonde se negociam ttuIos j emitidos anteriormente.(D) Open Market ummercado primrio, onde se negociamexcIusivamenteosCertificadosdeDepsitosInterbancrios(CDI)5"ual das alternativas abaixo est incorreta?(A) atravs do4penmarket6ue o Banco CentraI estabeIece suasmetas de infIao ou inflati4n target;(B) AtuaImente, o 4pen market privativo das instituiesfinanceiras, e neIe6ue corre a troca de reservas bancrias,Iastreadas unicamente em ttuIos pbIicos federais;(C) Os bancos se utiIizam do4penmarket via operaes4;ernightpara compor diariamente o seu caixa, de acordo com a faIta ousobradereservasbancrias, atravsdacompraevendadettuIos federais entre si;(D) atravs do4penmarket6ue o Banco CentraI caIibra o custodo dinheiro, estabeIecendo o custo da troca de reservasbancrias.6As operaes de overnight, compromissadas por um dia, so realizadas exclusivamente:(A) PeIas instituies financeiras e seus cIientes;(B) PeIas instituies financeiras entre si;(C) Somente peIas pessoas jurdicas no financeiras;(D) SomentepeIasinstituiesfinanceirasepessoasjurdicas no financeiras.7At 02/08/1999, as pessoas fsicas e jurdicas no financeiras s podiam realizar operaes compromissadas por um perodo mnimo de:(A) 1 dia;(B) 7 dias;(C) 15 dias;(D) 30 dias.8Os ttulos que esto na carteira das instituies financeiras, adquiridos atravs de operaes compromissadas, so classificados como:(A) Carteira de Terceiros Bancada e Carteira de TerceirosFinanciada;(B) Carteira Prpria Bancada;(C) Carteira Prpria Financiada;(D) Carteira Prpria Bancada e Carteira PrpriaFinanciada.9as operaes overnight de troca de reservas bancrias lastreadas em ttulos pblicos federais forma-se:(A) O juro primrio da economia (Taxa CDI-CETIP);(B) O juro secundrio da economia taxa de juros Iongoprazo (TJLP)(C) O juro primrio da economia: Taxa SeIic;(D) Osjurosprimrioesecundriodaeconomia:TaxaSeIic e Taxa CDI.10o podemos afirmar em relao ao Open Market no Brasil:(A) Bacen ajusta os meios de pagamento ao nveIade6uado de Ii6uidez do mercado;(B) Bacen reguIa a 6uantidade de moeda estrangeiraoriundas do mercado cambiaI;(C) Bacen forma taxa de juros interna a cada momento;(D) Bacen reguIa os movimentos voIteis de Ii6uidez.11(A) As instituies financeiras autorizadas a operar nomercado de4pen market;(B) So as instituies credenciadas peIo Banco CentraI,6ueatuemcomomarket-makers, ouseja, 6uecriammercados eficiente para a negociao de ttuIosfederais;(C) Os 25 maiores bancos nacionais e estrangeiros,autorizados a operar no mercado aberto;(D) Os 20 maiores bancos nacionais, autorizados a operarno mercado aberto.Os chamados ealers do Banco Central so:12A divulgao prvia, pelo Tesouro acional, de cronograma de emisses de ttulos a serem colocados por ofertas pblicas, tem como objetivo:(A) FaciIitar a oferta de ttuIos pbIicos nos IeiIes semanais;(B) Ofereceraos /ealersemcarterexcIusivoasinformaesdoendividamento pbIico mobiIirio;(C) Aumentar a competitividade entre /ealers e os demaisparticipantes, no mercado secundrio de ttuIos pbIicos;(D) Aumentar a transparncia, permitindo 6ue os agenteseconmicos conheam antecipadamente as metas da poItica doendividamento pbIico mobiIirio.13O que significa a sigla SELIC?(A) o sistema de Ii6uidao e custdia de ttuIos pbIicos;(B) o sistema de Ii6uidao e custdia de ttuIos privados;(C) osistemadeIi6uidaoecustdiadettuIospbIicoseprivados;(D) o sistema operacionaI de Ii6uidao e custdia para ttuIos evaIore mobiIirios.14!ode-se afirmar em relao ao SELIC:(A) Foi criado em 1986 sob a responsabiIidade do BancoCentraI e do Banco do BrasiI;(B) Foi criado em 1986 sob a responsabiIidade do Banco CentraI e da Associao NacionaI dos Bancos de Investimento (ANBID);(C) Foi criado em 1980 sob a responsabiIidade do Banco CentraI e da Associao NacionaI das Instituies do Mercado Aberto;(D) Foi criadoemsobaresponsabiIidadedoConseIhoMonetrio NacionaI e do Banco CentraI.15Em relao debnture, pode-se afirmar que:(A) umttuIo emitido por sociedades annimas nofinanceiras e por sociedades annimas financeiras;(B) um ttuIo emitido apenas por sociedades annimasfinanceiras de capitaI aberto;(C) umttuIo mobiIirio emitido por empresas nofinanceiras;(D) um ttuIo emitido apenas por sociedades annimasno financeiras de capitaI aberto.16As duas formas principais pelas quais os possuidores de debntures esto legalmente protegido so:(A) Por intermdio da instituio coordenadora daemisso e do agente fiducirio;(B) Por intermdio da escritura de emisso e dos agentesfiducirios;(C) Por intermdio da Comisso e VaIores MobiIirios(CVM) e do Banco CentraI;(D) Por intermdio da escritura de emisso e dasgarantias registradas.17O papel do Agente Fiducirio na Escritura de Emisso de uma debnture :(A) UmainstituiofinanceiraresponsveI peIacustdiadas garantias;(B) UmaterceiraparteenvoIvida, cujaatribuiozeIarpeIos direitos dos debenturistas;(C) Uma instituio financeira responsveI peIa cobranados juros e principaI dofIuxode pagamentos dasdebntures;(D) UmaterceiraparteenvoIvida, cujaatribuiozeIarpeIos direitos do emissor da debnture.18O que so notas promissrias (Commercial !apers)?A. TtuIos de curto prazo emitidos por instituies no financeiras, sem garantia reaI, podendo ser garantidos por fiana bancria, negociveis em mercado secundrio e com data e vencimento certa;B. TtuIos de curtoprazoemitidos por instituies financeiras, semgarantia reaI, podendo ser garantidos por fiana bancria,negociveis em mercado secundrio e com data de vencimento certa;C. TtuIosdeIongoprazoemitidospor instituiesfinanceiras, semgarantia reaI, podendo ser garantidos por fiana bancria,negociveis em mercado secundrio e com data de vencimento certa;D. TtuIos de curto prazo emitidos por empresas e bancos, sem garantiareaI, podendoser garantidospor fianabancria, negociveisemmercado secundrio e com data de vencimento certa.19A correlao entre os retornos de dois ativos mede a intensidade com a qual eles esto associados. !odemos afirmar:(A) A correIao entre os retornos de dois ativos pode ser positivaou negativa , no intervaIo entre +1 e -1;(B) AcorreIaonegativaindica 6ueosretornosdosativosnoesto reIacionados;(C) ObenefcioresuItantedadiversificaodosativospresentesnuma carteira no depende da correIao entre os retornos dosativos 6ue a compem;(D) Osbenefciosdecorrentesdadiversificaodosativosnumacarteira s ocorrem6uando as correIaes entre seus retornosso negativas.20&ma carteira formada por ativos de risco A e B em propores diferentes:(A) Noapresentaoefeitodiversificao6uandoacorreIaofornuIa;(B) No apresenta o efeito diversificao6uando a correIao entreos ativos for positiva;(C) S apresenta o efeito diversificao6uando a correIao entre osativos for negativa ou nuIa;(D) Apresenta risco (desvio-padro) inferior mdia ponderada dosriscos(desvios-padro) dessesativos6uandoacorreIaoforinferior a 1.21Assinalar a alternativa FALSA:(A) EIevando -se, de maneira diversificada, o nmero de ttuIos deumacarteira, possveI promover-seareduodeseurisco,porm a uma taxa decrescente;(B) A partir de um determinado nmero de ttuIos, a reduo do riscodeumacarteirapraticamentedeixadeexistir, conservandoacarteira, de forma sistemtica, certo nveI de risco;(C) OriscodeumacarteiraiguaI mdiaponderada dosriscosdos ativos 6ue a compe;(D) O risco de uma carteira depende no somente do risco de cadaativo 6ue a compe, mas tambm da forma como esses ativos sereIacionam entre si.22um diagrama retorno x risco, para um dado retorno, o risco de uma carteira formada por dois ativos:(A) Aumenta medida 6ue a correIao entre eIes diminui;(B) Permaneceomesmo 6uaI6uer 6uesejaacorreIaoentreeIes;(C) Diminui medida 6ue a correIao entre eIes tambm diminui;(D) Diminui medida 6ue a correIao entre eIes aumenta.23O efeito diversificao no interior de uma carteira formada por dois ativos:(A) mais intenso 6uando sua correIao positiva;(B) mais intenso 6uando sua correIao nuIa;(C) mais intenso 6uando sua correIao negativa;(D) inexistente 6uando sua correIao positiva eperfeita.24!odemos dizer do risco de um ativo que:(A) O risco no sistemtico de um ativo no infIuencia osdemais ativos da carteira, no podendo ser eIiminadopeIa diversificao;(B) O risco sistemtico de um ativo o risco intrnseco,ou seja, inerente prpria empresa;(C) O risco sistemtico de uma carteira pode sertotaImente eIiminado com a diversificao dos ativos;(D) Adiversificaoatravs da correIaonegativa deativos eIimina o risco totaI da carteira.25um mercado eficiente de aes lgico esperar que:(A) Os preos futuros das aes no possamserprevistos a partir de cotaes passadas;(B) Os preos dasaes apresentemcomportamentosazonaI;(C) Os preos das aes possam ser previstos a partirde seu comportamento interior;(D) SejapossveI prever ocomportamentofuturodeuma ao.26um mercado eficiente de aes:(A) OspreosnoapresentamfIutuaesaIeatriasgraascompetio;(B) AanIise tcnica considerada de grande utiIidade natomada de decises;(C) AsinformaesreIevantesarespeitodomovimentofuturodos preos esto todas contidas no comportamentopassado;(D) Os preos refIetem toda informao pubIicamente disponveI.27"ual das seguintes afirmaes incompatvel com a hiptese de mercado eficiente? (A) Pressupe 6ue os preos refIetem toda informao disponveI;(B) Pressupe capacidade perfeita de previso;(C) Pressupe 6ue os preos variam aIeatoriamente;(D) Pressupe ajuste imediato a novas informaes.28A ICORRETO dizer sobre risco de mercado:(A) Estassociadoaocomportamentodospreosdeativosnodia-a-dia;(B) Depende do comportamento do mercado e suas reIaes como ambiente e as mudanas;(C) Se matem constante desde6ue o preo dos ativos no mude,independente de haver he/ge ou no;(D) A exposiodependetantodovaIordaposio6uantodosprazos e indexadores dos ativos.29Risco de base e o risco de gama esto relacionados :(A) Medidas de risco absoIuto e risco reIativo, respectivamente;(B) Medidas de risco de cmbio e risco de derivados,respectivamente;(C) Riscos 6ueocorrem6uandofaIhamoumudamasreIaesentre os produtos usados para he/ge;(D) Riscos6ue ocorrem6uando faIham as medidas de/:rati4n econvexidade dos ttuIos de renda fixa.30!rincpio bsico de controle de risco de mercado de uma carteira de ativos : (A) Medir e controIar a exposioda carteira, uma vez 6ue avoIatiIidade do mercado no controIveI;(B) Medir econtroIar avoIatiIidadedacarteira, umavez 6ueaexposio ao mercado no controIveI;(C) Manter constante ovaIor da carteira, uma vez6ue o objetivoso ganhos no Iongo prazo;(D) ControIar o nveI de proviso e perdas da carteira paracompensar os ganhos no curto prazo.31O podemos considerar como risco de mercado:(A) Risco do mercado acionrio;(B) Risco soberano;(C) Risco de cmbio;(D) Risco de taxas de juros.32Risco de mercado de um ativo O pode ser medido por:(A) Desvio-padro dos retornos histricos;(B) D4nsi/e risk dos retornos passados;(C) Rating de cIassificao da Moodys ou S&P;(D) Raiz 6uadrada da semi-varincia dos retornos passados.33A ICORRETO dizer sobre o gerenciamento de riscos:(A) No necessria a transparncia interna das poIticas eprocedimentos emreIao ao controIe de risco j 6ue osfuncionrios no devem achar brechas e espaos para aumentaro risco de carteiras;(B) Aincorretagestoderiscospodesermuitasvezespior, poispode Ievar faIsa sensao de segurana e controIe dasposies da carteira;(C) muitas vezes necessrio sob o ponto de vista dareguIamentaoa 6ue est sujeita a instituiodetentora dacarteira, uma vez6ue os riscos podem Ievar a6uebra de todo ummercado financeiro;(D) OnveI deexposiodacarteiraumainformaogerenciaInecessria aIta gesto.34A famosa quebra do banco Barings em 1995 devido a perdas em contratos futuros sobre o ndice ikkey 225 nas bolsas de derivativos de Osaka e Cingapura evidencia qual risco?(A) Risco de Ii6uidez;(B) Risco de crdito;(C) Risco IegaI;(D) Risco de mercado.35Assinale a alternativa FALSA:(A) RiscodeMercadoestassociadoamudananascondiesdemercado, taiscomopreosdosativos, taxasdejurosetaxasdecmbio;(B) RiscodeCrditoestreIacionadoapossveisperdas6uandoascontrapartesnodesejamounosocapazesdecumprir suasobrigaes contratuais;(C) Risco de Li6uidez est associado impossibiIidade de se efetuar astransaes aos preos de mercado ou de se cumprir as obrigaesreIativas aos fIuxos de caixa;(D) Empresas de setores de tecnoIogia avanada possuembaixavoIatiIidade de Iucros e, conse6uentemente, apresentambaixosrisco de crdito.36Taxas de juros, taxas de cmbio e preos de commodities so variveis cuja variao pode causar impacto no resultado das empresas e se constituem em fatores de:(A) Risco de Mercado;(B) Risco de crdito;(C) Risco de Ii6uidez;(D) Risco operacionaI.37&ma aposta mal sucedida feita em um grupo de aes na bolsa de valores exemplo de:(A) Risco Ii6uidez;(B) Risco de crdito;(C) Risco de mercado;(D) Risco operacionaI.38&m agricultor assume um financiamento rural no montante de R$ 5.000.000,00 para o plantio de milho taxa pr-fixada de 70 a.a. por 6 meses. Os fatores de risco de mercado envolvidos na operao so:(A) ControIe da 6uantidade de miIho pIantada e sua armazenagem;(B) Preo do miIho e taxa de juros do financiamento;(C) InsuficienteatividadenomercadodemiIhopor ocasiodacoIheita e incapacidade temporria de obteno de fundos parapagamento do financiamento;(D) TecnoIogia utiIizada no pIantio e atraso na coIheita.39&ma empresa brasileira capta recursos externos mediante a emisso de &S$ 50.000.000,00 de eurobonds de 4 anos taxa de 12 a.a. . Os fatores de risco de mercado envolvidos na operao so:(A) Preos internos da empresa, taxa de cmbio do dIaramericano e taxa de juros do euromercado;(B) Moratria da dvida externa do BrasiI e inadimpIncia nopagamento dos recursos captados;(C) Fraude nos registros da operaoe m administraodosrecursos captados;(D) Taxas de juros do interno, taxa de cmbio doien e preos dosprodutos das empresas concorrentes.40"uando se diz que os derivativos que possuem garantias de uma cmara de compensao (clearing house) possuem o risco de crdito padronizado, significa que:(A) A .learing independente da BoIsa de VaIores;(B) A.learingfiguracomocontrapartedetodososcIientescomposies;(C) A .learing reaIiza a Ii6uidao reaI de todos os contratosfuturos e opes;(D) A .learing negocia e especuIa no mercado de derivativos.41a BMF, caso no seja honrado um ajuste dirio ou uma liquidao de posio por um participante, a .learing ir executar as garantias na seguinte ordem:(A) Garantias depositadas peIo participante, membro decompensao, corretora, fundo de Ii6uidao, outros fundos,patrimnio prprio;(B) GarantiasdepositadaspeIoparticipante, corretora, membrodecompensao, fundodeIi6uidao, outrosfundos, patrimnioprprio;(C) Garantias depositadas peIo participante, corretora, patrimnioprprio;(D) Garantias depositadas peIo participante, corretora, bancosmembros, patrimnio prprio.42Sobre as diferenas entre mercado de bolsa e de balco ICORRETO afirmar:(A) No segundo as contrapartes se conhecem e assumem o riscode crdito umas das outras;(B) Nomercadode baIco os participantes sabem das posiesde todos os demais participantes;(C) No mercado de baIco em geraI no h depsito de margensde garantia;(D) No mercado de baIco no h necessidade do ajuste dirio ouo ajuste ao preo de mercado.43o mercado de balco de derivativos, pode-se afirmar sobre o risco de crdito presente:(A) H um risco "padronizado" peIa .learing h4:se dessemercado;(B) O depsito dirio das margens peIa contraparte uma garantiaparciaI no caso de inadimpIncia;(C) Oriscomuitomenordo6ueemboIsas, umavez 6ueosvoIumes so muitos menores e no h contratos padres;(D) H o risco de uma perda proveniente da faIha da contraparteem Ii6uidar um contrato derivativo.44O correto afirmar sobre riscos de crdito:(A) Surgem6uando as contrapartes no desejamou no socapazes de cumprir suas obrigaes contratuais;(B) As perdas decorrentes de risco de crdito com derivativos somenores6ue os vaIores nominais, pois a perda potenciaI amudana do vaIor da posio;(C) IncIui emsua categoria o risco soberano e o risco deinadimpIncia;(D) So totaImente reduzidos se as operaes forem reaIizadas emmercados de boIsa organizados.46A ICORRETO afirmar sobre os ratings de crdito:(A) So cIassificaes de dvidas de empresas e bancos, feitas poragnciasespeciaIizadascontratadaspeIoprpriotomadordadvida;(B) OsratingsIevamemcontaaprobabiIidadedeinadimpInciapeIo emissor e a proteo dada peIo contrato de emprstimo emcaso de inadimpIncia;(C) O pior nveI de cIassificao D, 6ue a cIassificao para osttuIos com aItssima probabiIidade de darem/efa:lt;(D) Os ttuIos especuIativos so os 6ue possibiIitam um rendimentoeIevado mediante um risco maior, e6ue tambm impIicam emum custo de capitaI maior para emissores nesta cIassificao.47"uando h restries ao fluxo de capitais entre pases graas ao resultado de novas eleies estamos diante de um:(A) Risco de mercado;(B) Risco de crdito;(C) Risco operacionaI;(D) Risco de Ii6uidez.49(A) Risco de mercado;(B) Risco operacionaI;(C) Risco de crdito;(D) Risco de Ii6uidez.Standard & !oors e Moody`s so agencies de classificao de:50a Standard & !oors um ttulo com rating BB considerado:(A) De 6uaIidade muito aIta de crdito;(B) De 6uaIidade muito baixa de crdito;(C) De 6uaIidade aIta de crdito;(D) EspecuIativo.51a tomada de decises de concesso de crdito, um fator especfico de mercado : (A) Reputao;(B) NveI das taxas de juros;(C) Endividamento;(D) Garantia.53A considerao de risco de liquidez na gesto de carteiras por hedge dinmico importante por que:(A) AssucessivasintervenesaumentamaIi6uidezdomercado, derrubando os preos dos ativosnegociados;(B) As intervenes necessrias no mercado peIo gestorsoimprevisveisecontnuas, incIusiveosvoIumesnecessrios de negociao;(C) Os sprea/s de negociao so maiores 6uando ohe/ge dinmico;(D) As posies em aberto no mercado diminuem atravsdas intervenes no mercado.54A ICORRETO afirmar sobre as caractersticas de risco de liquidez:(A) As transaesintra/ay no esto sujeitas a esse tipo de risco,pois so zeradas ao finaI do dia, independente dascontrapartes e do voIume negociado do dia;(B) Podemser dois tipos: de mercado/produto e de fIuxo decaixa/obteno de recursos;(C) Os custos do risco de Ii6uidez podem ser medidos peIosprea/entre preos de compra e venda de determinado instrumento;(D) O voIume negociado e esto6ue de contratos abertos em boIsaspodem ser um indicativo do Iimite de exposio para gerenciaro risco de Ii6uidez nesse mercado.55A ICORRETO se dizer sobre o conceito de VaR (value-at-risk ou valor em rico):(A) Podem ser caIcuIadas por 3 m metodoIogias bsicas: anaItica,por simuIao histrica ou por Monte CarIo;(B) Diz a perda corrida das operaes da carteira no prazocaIcuIado, no dizendo o ganho obtido;(C) Se resume em um nico vaIor monetrio 6ue integra o risco detodo o ativo e passivo(D) OseucIcuIo, independente domtodo, necessita de umhorizonte de cIcuIo, um nveI de significncia e dos preos etaxas reIacionadas aos ativos e passivos na carteira.56Em relao ao Indice de Sharpe pode-se dizer que:(A) Seu vaIor se situa entre -1 e 1;(B) Indica o prmio marginaI em reIao ao risco de mercado;(C) ReveIa o prmio oferecido por um ativo para cada percentuaIadicionaI de risco assumido;(D) ReveIa a performance do fundo em reIao a um-en.hmark.57Comparando-se o valor do Indice de Sharpe de dois fundos pode-se afirmar que:(A) OfundocommaiorvaIortemmaiorriscoemreIaotaxaIivre de risco;(B) O fundo com maior vaIor tem maior retorno em reIao taxaIivre de risco;(C) O fundocom omenor vaIor apresenta um prmiode retornomenor por porcentuaI de risco corrido;(D) O fundo com maior vaIor o meIhor investimento independentedo vaIor absoIuto de retorno e risco.58Em relao composio e clculo do Indice de Renda Fixa Valor/Ibmec ICORRETO dizer que:(A) OsttuIossoexcIusivosdacomposioautomticapeIoseuvencimento;(B) A rentabiIidade dos ttuIos (YTM) cotada diariamente por umamdia diria das taxas over ao ms;(C) uma mdia aritmtica diria dos ndices individuais de cadaum dos tipos de ttuIos pertencentes carteira;(D) So incIudas na composio somente as LTN mais I6uidas domercado.59Em relao ao Indice Bovespa (Ibovespa) pode se afirmar que:(A) SemuItipIicarmosseuvaIor peIonmerodeaesnaboIsatemos uma estimativa do vaIor da boIsa no dia, j6ue o ndiceIeva em conta uma ponderao de todas as aes negociadas nodia;(B) A sua carteira hipotecria Ievam em conta ajustes de proventospeIas empresas emissoras;(C) A suavariaodemonstraoarentabiIidade de6uaI6uerumadas aes negociadas na6ueIe dia;(D) divuIgadoaofinaI dodia, comrebaIanceamentodiriodacarteira terica em termos de voIume negociado.60Comparando-se os Indices Bovespa e IBX - Brasil, ICORRETO dizer que:(A) DiferemnoscritriosdeescoIhadospapisintegrantesdondice;(B) Diferem nos prazos de rebaIanceamento da carteira, pois o IBXconsideraumrebaIanceamentodirioemreIaoaovaIordemercado das empresas;(C) Ambos os ndices Ievam em conta os eventos de distribuio deproventos;(D) Ambososndicespodemser considerados -en.hmar.ksderenda variveI.61O Indice de Governana Corporativa Diferenciada (IGC) tem como objetivo:(A) Medir o desempenho de papis de novas empresasnegociadas no Novo Mercado;(B) Ser uma cIassificaode empresas em reIaoas prticasde governana corporativa no BrasiI;(C) Ser um ndice criadopeIa CVMpara dar transparncia aosinvestidores emreIao s demonstraes contbeis eprticas internas em reIao aos acionistas;(D) Medir o desempenho de todas as aes de empresasnegociadas no Novo Mercado ou nos Nveis 1 e 2 daBovespa.63Em relao aos critrios e procedimentos para incluso de um papel na carteira do IVBX-2-Indice Valor Bovespa, ICORRETO dizer que:(A) So incIudas exatamente 50 empresas na composio dacarteira;(B) So excIudas as 10 empresas com maior vaIor de mercado;(C) Ospapisdevemterpresenaempregoacimade70%doperodo considerado;(D) UmaempresapodeparticiparcommaisdeumpapeI, desde6ue atenda aos pr-re6uisitos cumuIativamente.64A taxa de depsito interfinanceiros de um dia, taxa DI, reflete o custo do: (A) Emprstimos de redesconto bancrio(B) Recursos investidos em ttuIos pbIicos federais(C) Emprstimos entre instituies financeiras no interbancrio(D) Depsito compuIsrio65A taxa de cmbio (!TAX) divulgada pelo Banco Central ao final do dia calculada com base: (A) No menor vaIor de uma operao de cmbio reaIizada no dia(B) Na mdia ponderada das operaes de venda da moedaestrangeira reaIizadas no dia.(C) No maior vaIor de uma operao de cmbio reaIizada no dia.(D) No desvio padro das operaes de cmbio reaIizadas no dia66O Banco Central deseja elevar a taxa de juros da economia. &m possvel procedimento a ser adotado (A) Diminuir a taxa de redesconto(B) Aumentar a Ii6uidez da economia(C) Aumentar o depsito compuIsrio(D) Diminuir o depsito compuIsrio67&ma poltica fiscal com perfil contracionista tem com conseqncias bsicas: (A) Diminuir o dficit pbIico e desestimuIar o crescimentoeconmico(B) Aumentar o dficit pbIico e estimuIar o crescimentoeconmico(C) Diminuir o dficit pbIico e estimuIar o crescimento econmico(D) Aumentar o dficit pbIico e estimuIar o crescimentoeconmico68O supervit primrio do setor pblico ocorre quando a arrecadao de impostos : (A) Menor 6ue as despesas pbIicas, sem exceo.(B) Maior 6ue todas as despesas pbIicas, sem exceo.(C) Menor6ue as despesas e investimentos pbIicos, excIudas asdespesas com juros da divida pbIica.(D)Maior 6ue as despesas pbIicas, excIudas as despesas com juros da divida pbIica.69Seu cliente aplicou recursos em um fundo de renda fixa e aps um ano obteve um retorno nominal de 16. Sabendo-se que a inflao do perodo foi de 6, a sua rentabilidade real calculada como sendo: (A) 16% menos 6%.(B) 1,06 dividido por 1,16 menos 1.(C) 1,16 dividido por 1,06 menos 1.(D) 6% menos 16%.70A CETI! o sistema que tem como funo a liquidao e custdia de: (A) TtuIos PbIicos Federias.(B) TtuIosPrivadosbemcomoTtuIosPbIicosEstaduaiseMunicipais(C) TtuIos pbIicos e privados(D) Todos os ttuIos e vaIores mobiIirios71!odemos definir um fundo de investimentos como sendo: (A) Fundo de Investimento um condomnio deinvestidores 6ue contrata os servios de umadministrador profissionaI para gerir uma carteira deinvestimento.(B) CIube de investidores 6ue se renempara trocarinformaes.(C) Condomnio de investidores para a apIicao conjuntade recursos em uma carteira de investimentos, pormsem a necessidade de registro em cartrio.(D) Reserva de recursos de investidores como uma formade seguro em caso de perdas72Seu cliente, ao optar por investir em um fundo de investimentos, est contratando uma prestao de servios que abrangem a gesto de recursos em regime de: (A) Risco zero.(B) Retorno garantido(C) MeIhores esforos.(D) Parceria na administrao de recursos.73O !L - !atrimnio Liquido de um fundo de investimentos : (A) O totaI de captao menos os resgates(B) A soma aIgbrica de todos os rendimentos menos as despesas(C) O vaIor totaI dos ativos da carteira.(D) A soma aIgbrica do disponveI com o vaIor da carteira mais osvaIores a receber menos as despesas.74A cota de um fundo do investimento representa frao ideal do patrimnio liquido do fundo e deve ser obrigatoriamente (A) Nominativa e escrituraI em nome do seu tituIar(B) Nominativa ou ao portador, dependendo do fundo(C) Ao portador(D) Nominativa ouaoportador, dependendodoadministradodofundo.75&ma instituio administradora de um fundo de investimentos faliu. Em que pese a falncia da instituio os ativos que compem a carteira do fundo continuam bons e o patrimnio liquido do fundo continua positivo. esta situao o fundo de investimento: (A) O fundo no faIiu, mas ter6ue arcar com eventuais dividastrabaIhistas da instituio financeira.(B) AinstituiofinanceiraabriufaIncia, j 6ueseusativospertencem instituio financeira.(C) O fundo no faIiu, pois possui personaIidade jurdica prpriae desvincuIada da instituio financeira.(D) A instituio financeira faIiu, uma vez6ue nenhum fundo deinvestimento pode operar sem administrador.76A segregao de administrao de recursos (chinese wall), em instituies que administram recursos de terceiros , tem por objetivo: (A) Concorrncia desIeaI(B) Formao de cartis e oIigopIios.(C) Ganhos de escaIa(D) ConfIito de interesses77Estar emcompIianceoprincipiodeobservaosnormase 6ueenvoIve aspectos diversos, entre os 6uais?I) Dispensar os mesmos cuidados e diIigncia da administrao dosrecursos prprios.II) Atender aos objetivos do fundo de investimentosIII) Evitar prticas 6uepossamprejudicar aindustriadefundosdeinvestimentos e seus participantes.(A) I, apenas(B) I e III, apenas(C) II e III, apenas(D) I, II e III78Os cotistas de fundos de investimentos possuem, alm de direitos`tambm deveres, dentre eles podemos destacar? (A) ComparecersassembIiasgeraiseparticipardiretamentedaadministrao da carteira dos fundos.(B) Comparecer s assembIias gerais e conhecer as caractersticasdos investimentos peIo 6uaI optaram.(C) Tomar cincia das caractersticas do investimento peIo 6uaIoptou e participar diretamente da administrao e da gesto dofundo.(D) Participar diretamente da administrao e gesto do fundo aImde manter seus dados devidamente atuaIizados.79As principais responsabilidades do administrador dos fundos de investimentos so: (A) Contratarogestor, osoutrosprestadoresdeserviosaImdeprestar informaes para os cotistas do fundo e tambm para aCVM.(B) Distribuir ouvender ascostasdofundo, estandoemcontatodireto com os cotistas.(C) ControIar e contabiIizar as posies do fundo.(D) SeIecionar os ativos 6ue iro compor a carteira do fundo,administrando o risco e retorno conforme a poItica deinvestimentos do fundo.80O gestor do fundo de investimento tem como principais responsabilidades: (A) ControIar e contabiIizar as posies do fundo(B) Contratarogestor, osoutrosprestadoresdeserviosaImdeprestar informaes para os cotistas do fundo e tambm para aCVM.(C) SeIecionar os ativos 6ue iro compor a carteira do fundo,administrando o risco e retorno conforme a poItica deinvestimentos do fundo.a) Distribuir ou vender as costas do fundo, estando em contato direto com os cotistas.81Em um fundo de investimento o termo de adeso um documento que tem por finalidade: (A) Apresenta as informaes reIevantes aoinvestidor reIativas aoobjetivo, poItica de investimento e riscos envoIvidos no fundo.(B) Demonstrar a rentabiIidade e o numero de cotas do fundo.(C) Atesta6ueocotistarecebeutodasasinformaesreIevantespara o investimento no fundo.(D) Contm todas as informaes sobre o funcionamento do fundode acordocomas normas da CVMe peIobancoCentraI registrador em cartrio.82A divulgao peridica tanto de balano como das demonstraes contbeis de um fundo de investimentos coincidem com exerccio social quem tem o prazo de: (A) Fixado peIo reguIamento do fundo de investimento.(B) Obrigatoriamente de 1 ano, comdata de encerramento doexerccio fixada no reguIamento do fundo.(C) Sugeridode1ano, podendoseraIteradopeIoreguIamentodofundo(D) De 1 ms com encerramento no 6uinto dia tiI do mssubse6Qente.83O conceito de marcao a mercado consiste em estabelecer o preo atual de uma operao de tal forma que sua reposio permita ao adquirente os mesmos resultados de uma nova operao com caractersticas de fluxos de caixa e prazos remanescentes, iguais ao da operao original. Afeta o valor da cota: (A) Diariamente(B) MensaImente(C) SemanaImente(D) QuinzenaImente84Os fundos de investimentos abertos podem converter os valores aplicados ou resgate de cotas por dois critrios que so cotas de abertura ou cota de fechamento. Com relao a cota de abertura pode-se afirmar que: (A) No utiIiza o principio de marcao a mercado.(B) RefIete o vaIor dos ativos do fim do dia corrente.(C) No Ieva em conta os tributos incidentes(D) RefIete o vaIor dos ativos do fim do dia anterior.85Os fundos indexados so os que tm por objetivo: (A) Minimizar os riscos dos ativos(B) Acompanhar o desempenho de umndice de referencia, oubenchmark, do fundo.(C) Superar a variao de um ndice infIacionrio.(D) Superar o desempenho de um ndice de referencia, oubenchmark, do fundo.86&m fundo de investimentos indexados de renda fixa tem por poltica de investimento acompanhar um determinado benchmark de renda fixa. o tocante aos fundos DI, a sua estratgia adquirir ativo como: (A) TtuIos pbIicos federais com taxa de juros pr-fixadas.(B) CDB's e debntures com juros pr-fixados.(C) CDB's, debntureseTtuIospbIicoscomtaxasdejurosps-fixados em CDI e SELIC.(D) CommerciaI papers, CDB'sedebnturescomtaxaps-fixadaatreIadas ao CDI87Apesar dos esforos dos administradores, geralmente os fundos de investimentos indexados no conseguem uma aderncia perfeita a seu benchemark. Dois fatores principais que impedem uma aderncia perfeita so: (A) Ataxa de administrao, outras despesas e a marcao amercado(B) A poItica de investimento e a taxa de administrao(C) A poItica de investimento e a marcao a mercado(D) A fIutuao de preos dos ativos e a taxa de administrao88Os fundos multimercados so aqueles que buscam rentabilidade superior assumindo posies nos diversos mercados simultaneamente e: (A) Nunca se utiIizam de aIavancagem(B) Sempre se utiIizam da estratgia de aIavancagem(C) UtiIizam aIavancagem, mas nunca atravs de derivativos(D) Podem utiIizar ou no estratgia de aIavancagem89Os fundos de investimentos fechados tm como caracterstica principal: (A) Admitir o resgate de cotas a 6uaI6uer momento(B) S admitem o resgate de cotas ao trmino do prazo de duraodo fundo ou em sua Ii6uidao(C) Pertencer a um nico cotista.(D) No ser marcado a mercado.90Os fundos de curto prazo so aqueles que investem em ttulos de emisso do Tesouro acional, indexados ao CDI ou a taxa Selic, tem prazo mdio a decorrer (duration) e prazo da carteira, de no mximo , respectivamente: (A) 375 e 60 dias(B) 90 e 360 dias(C) 360 e 60 dias(D) 60 e 375 dias91O cdigo de auto-regulao da Anbid estabelece como princpios para os administradores e gestores dos fundos de investimentos no cumprimento de suas atribuies: (A) Aumentar a rentabiIidade para o investidor atravs de praticas degesto, mesmo em fundos indexados.(B) Cumprir os objetivos do fundo de investimentos e divuIgarinformaes sempre em Iinguagem tcnica especiaIizada.(C) Cumprir os objetivos do fundo de investimentos e divuIgarinformaes de forma transparente, visando o fciI entendimentodos investidores.(D) Aumentar o ndice de Sharpe do fundo, mesmo emfundosindexados.92Em relao aos fundos de investimentos que utilizam estratgia de investimentos com derivativos e que possam acarretar perdas patrimoniais aos cotistas, o artigo 9o do cdigo de auto-regulao da Anbid estabelece que essa informao: (A) obrigatrio, devendoser coIocadoemdesta6uenacapa,contracapa ou na primeira pagina do prospecto do fundo.(B) opcionaI tanto no prospecto 6uanto no reguIamento do fundo.(C) obrigatrio, devendo ser coIocada em desta6uenecessariamente na capa do prospecto do fundo.(D) opcionaI noprospecto, masobrigatrianoreguIamentodofundo.93Alguns dos principais ativos de Renda Varivel so: (A) Debntures, aes, ADRs e BDRs(B) Aes, ADRs, BDRs e bonus de subscrio(C) CDBs, ADRs e BDRs(D) CDBs, debntures e aes.94O direito de Voto do acionista, ou seja, o direito de o acionista controlar e decidir os destinos da empresa dado pelas: (A) Aes ordinrias, apenas.(B) Debntures conversveis.(C) Aes preferenciais, apenas.(D) Aes preferenciais e ordinrias nesta ordem95O direito de preferncia na subscrio de novas aes tem o objetivo principal de permitir aos atuais acionistas da companhia: (A) Aumentar a participao acionria, anuaImente.(B) VaIorizar suas aes, no caso de venda.(C) EstimuIar os acionistas a aumentarem a sua participaoacionria na empresa.(D) Conservar a sua participao acionria.96Alm dos dividendos a companhia tem como alternativa de remunerao dos acionistas os 1uros Sobre Capital !rprio. Os 1uros Sobre Capital !rprio se diferenciam dos dividendos, pois so: (A) Limitados ao vaIor da TJLP e no so consideradas as despesas,no diminuindo o IR da empresa.(B) No mnimo iguais ao vaIor da TR e so consideradas asdespesas, diminuindo o IR da empresa.(C) LimitadosaovaIordaTJLPesoconsideradasasdespesas,diminuindo o IR da empresa.(D) NomnimoiguaisaovaIor dTRenosoconsideradasasdespesas, no diminuindo o IR da empresa.97As ofertas primrias de aes so aquelas nas quais: (A) VendidosIotesdeaesexistentes, depropriedadedeaIgumacionista.(B) Recompradas aes para ficar em tesouraria.(C) Emitidas novas aes 6ue sero vendidas no mercado(D) Recompradas aes para seu posterior canceIamento98!odemos afirmar que um ttulo de renda fixa : (A) Umaformadeasempresasegovernocaptar recursosparaatender suas necessidades de caixa.(B) Um passivo, uma obrigao governamentaI ou privada,6ue geraum fIuxo de pagamento preestabeIecido.(C) Um ttuIo com um indexador predefinido.(D) Um ativo com rendimento peridico programado99A clausula de vencimento antecipado em um ttulo de renda fixa tem como vantagem para o emissor do ttulo: (A) A reduo do custo financeiro do ttuIo.(B) A proteo contra um eventuaI cenrio de eIevao da taxa dejuros.(C) O aumento do ndice de Sharpe do ttuIo.(D) AproteocontraumeventuaI cenriode 6uedadataxadejuros.100as ofertas primrias de aes, os acionistas que optarem por no subscrever as novas aes que esto sendo emitidas tero a sua participao no capital da empresa reduzida. A esta reduo dado o nome de: (A) Concentrao(B) Proteo(C) Diminuio(D) DiIuio101O !/L indicador muito utilizado pelo mercado para avaliar aes, em especial dentro de um mesmo setor econmico. Este ndice indica: (A) Otemponecessrio, se mantidas as atuais condies, pararecuperar o investimento.(B) O fIuxo de caixa futuro descontado da empresa(C) A rentabiIidade mdia da ao.(D) A taxa de dividendo por ao.102Governana Corporativa pode ser definida como o conjunto de: (A) ResuItados 6uetempor finaIidadeotimizar odesempenhodeuma companhia e proteger os investidores, faciIitando o acessoao capitaI.(B) Praticasadotadasnasempresasestatais, especificamente, nasde economia mista e autar6uias.(C) Praticas6ue tem por finaIidade otimizar o desempenho de umaempresaaoproteger todasaspartesinteressadas, taiscomoinvestidores, empregadosecredores, faciIitandooacessoaocapitaI.(D) ResuItadosobtidospeIas companhiasnasreassociais 6uevisamotimizar o desempenho da companhia e proteger osinvestidores, faciIitando o acesso ao capitaI.103Liquidao e custdia so servios prestados a investidores, que se caracterizam, respectivamente por: (A) OperacionaIizao das transaes reaIizadas.(B) OperacionaIizao das transaes reaIizadas e guarda dosativos.(C) Limites d operao e garantias oferecidas(D) Garantias oferecidas e Iimites de operao104As diferenas bsicas entre a bolsa de valores e o mercado de balco que, ao contrrio da bolsa de valores, o mercado de balco: (A) No fiscaIizado peIa CVM.(B) Negocia somente aes(C) No conta com a participao das sociedades corretoras(D) Nopossui umrecintofsicoparaumprego, sendotodasasnegociaes reaIizadas de maneira virtuaI.105Os desdobramentos (splits) de aes se caracterizam pelo aumento do numero de aes no mercado e trazem como conseqncia para os acionistas: (A) Nenhuma aIterao na sua participao proporcionaI no capitaIda empresa.(B) Aumento do preo da ao(C) Reduo do preo da ao(D) Mudanas no controIe acionrio da empresa.106A emisso de ttulos publico federais de responsabilidade do Tesouro acional, dentre estes ttulos esto, a LFT, LT, T-B, T-C, T-D e T-F. Estes ttulos se distinguem principalmente por seus indexadores, que so respectivamente: (A) Taxa pr-fixada, taxa SELIC, IGP-M, Variao cambiaI e IPCA, taxapr-fixada(B) IGP-M, taxa pr-fixada, Variao cambiaI e IPCA, taxa pr-fixada,taxa SELIC.(C) Variao cambiaI e IPCA, taxa pr-fixada, taxa SELIC, taxa pr-fixada IGP-M(D) Taxa SELIC, Taxa pr-fixada, IPCA, IGPM, variao cambiaI e taxapr-fixada.107EmreIaoas reIaoas Letras Hipotecrias, 6uais das afirmativasabaixo so verdadeiras:I) Contam com a garantia do FGCII) umttuIoderendafixacomIastroemcrditosgarantidosporhipoteca de primeiro graus de bens imveis.III) Oprazomnimodeemissode180dias, sendoproibidoprazomaior 6ue o do vencimento dos crditos 6ue servem de Iastro.(A) I, apenas(B) I e II, apenas(C) I, II e III(D) II e III, apenas.108Debntures so valores mobilirios de emisso de dvida de mdio e longo prazo, e podem ser emitidas: (A) Somente por sociedade de capitaI aberto(B) Por sociedades annimas de capitaI aberto ou fechado, porm sas de capitaI aberto podem fazer emisses pbIicas.(C) QuaI6uertipodesociedade, desde6ueseucapitaI sociaI sejasuperior a R$ 2,4 miIhes.(D) Somente por sociedades de capitaI fechado.109O papel do agente fiducirio nas emisses de debntures de: (A) Representar a Comisso de VaIores MobiIirios (CVM);(B) Proteger os interesses da emissora entre os debenturistas;(C) Proteger os interesses dos debenturistas na emissora;(D) Garantir o correto pagamento de tributos.110Em reIao a notas promissrias, tambm conhecidas como commerciaIpaper, as afirmativas VERDADEIRAS so:I) O prazo mnimo de emisso de 30 dias e o prazo mximo de 180dias para as sociedades annimas de capitaI fechado e 360 dias paraas de capitaI aberto;II) Podem ter remunerao pr-fixada ou ps-fixada;III) Podem ser negociadas no mercado secundrio em boIsa de vaIores.(A) I e III;(B) I e II;(C) I, II e III;(D) II e III.111O cdigo de auto-regulao da Anbid referente a ofertas referente a ofertas pblicas de ttulos e valores mobilirios, estabelece no Captulo II que os princpios norteadores dessas operaes so: (A) Acordos de distribuio, Iivre concorrncia e centraIizao;(B) Liberdade, iniciativa e acordos de distribuio;(C) Livre concorrncia e competitividade(D) Liberdade, iniciativa e Iivre concorrncia.112O cdigo de auto-regulao da Anbid referente a ofertas pblicas de ttulos e valores mobilirios, estabelece no Captulo III, artigo 9, que o prospecto dessas operaes deve descrever os fatores de risco macroeconmicos que afetem: (A) A empresa emissora(B) O pas no 6uaI a emisso est sendo reaIizada;(C) A economia mundiaI;(D) O pas de origem de empresa emissora.113Em ofertas pblicas de ttulos e valores mobilirios, o banco coordenador tem como principais funes: (A) Ser responsveI peIa existncia, autenticidade, vaIidade ereguIaridade dos ttuIos e vaIores mobiIirios;(B) Fazer a escriturao e guarda dos Iivros de registro etransferncias dos ttuIos e vaIores mobiIirios;(C) CIassificar oriscodecrditodaempresa, medianteanIisessobre sua capacidade de pagamento;(D) EIaborar toda a documentao, registro na Comisso de VaIoresMobiIirios (CVM) e fazer o Ianamento e encerramentocomerciaI da operao.114A instruo 400 da Comisso de Valores Mobilirios (CVM) estabelece que poder haver distribuio de lote suplementar, porm no poder ser superior quantidade inicialmente ofertada em: (A) 20%(B) 15%(C) 25%(D) 10%115O fato gerador do imposto sobre a renda e proventos de qualquer natureza incidente em aplicaes financeiras de renda fixa realizadas por pessoa fsica ou pessoa jurdica : (A) Auferir rendimentos com a apIicao;(B) ReaIizar o resgate parciaI da apIicao;(C) ReaIizar resgate totaI da apIicao;(D) AIterar a tituIaridade da apIicao.116as aplicaes financeiras de renda fixa realizadas por pessoa fsica, o contribuinte e o responsvel tributrio (agente responsvel pelo recolhimento do IR) so, respectivamente: (A) O Banco CentraI do BrasiI e a Secretaria da Receita FederaI;(B) OtituIardaapIicaoderendafixa, eapessoa6ueefetuaropagamento do rendimento;(C) O tituIar da apIicao de renda fixa, em ambos os casos;(D) A pessoa6ue efetuar o pagamento do rendimento, em ambos oscasos.117!ara os fundos de investimento de longo prazo (acima de 365 dias) e para os fundos de curto prazo (igual ou inferior a 365 dias), alm do recolhimento semestral ~come-cotas, por ocasio do resgate das cotas: (A) Ser procedido o recoIhimento de 3,5%sobre o patrimnioI6uido do fundo, a ttuIo de contribuies federais;(B) SeroisentosdoIR6uais6uer rendimentosauferidoscomaapIicao financeira;(C) Ser apIicada aI6uota compIementar variveI de 15% a 22,5%;(D) Sero devoIvidos ao tituIar das cotas todos os vaIores recoIhidosattuIode"come-cotas", sobpenadesevioIaroprincpiodavedao bi-tributao.118A alquota do IR na fonte para operaes de day trade de: (A) 1%(B) 0,5%(C) 2%(D) 0,1%119as operaes de swap, o responsvel tributrio : (A) O Banco CentraI do BrasiI;(B) A pessoajurdica6ueefetuaropagamentodorendimento, nadata da Ii6uidao ou da cesso do respectivo contrato;(C) A boIsa de mercadorias e futuros (BM&F) na6uaI se reaIizou aoperao;(D) AComissodeVaIoresMobiIirios(CVM) ouaSecretariadaReceita FederaI;120As alquotas da tabela regressiva do IOF variam entre: (A) 0% a 15%(B) 15% a 22,5%(C) 15% a 27,5%(D) 0% a 96%121O responsvel tributrio pelo recolhimento da C!MF : (A) O correntista de instituio financeira;(B) A instituio financeira;(C) O administrador de fundo de investimento;(D) A pessoa, fsica ou jurdica, 6ue auferir rendimentos.122Cabe ao Conselho Monetrio acional (CM) a fixao das: (A) Taxas do COPOM - Comit de PoItica Monetria;(B) Diretrizes das taxas de juros e taxa de crdito do mercado;(C) Regras do mercado financeiro e do mercado acionrio;(D) Diretrizes das poIticas monetrias, creditcia e cambiaI do pas.123Em relao poltica de metas de inflao, o papel do Banco Central do Brasil (BACE) de: (A) Definir a meta de infIao;(B) Discutir com a sociedade a meta de infIao;(C) Perseguir a execuo da meta de infIao, atravs dosinstrumentos de poItica monetria;(D) OBACENno temnenhumpapeI na poItica de metas deinfIao.124O Banco acional de Desenvolvimento Econmico e Social (BDES) constitui-se no principal instrumento: (A) De mdio e Iongo prazo, de execuo da poItica definanciamento do Governo FederaI;(B) De curto prazo, de execuo da poItica de financiamentoagrcoIa do Governo FederaI;(C) De mdio e Iongo prazo, de execuo da poItica definanciamento dos Governos Estaduais;(D) Somente de Iongo prazo, de execuo da poItica econmica doGoverno FederaI.125As entidades fechadas de previdncia privada (EF!!), conforme a Resoluo n 3.456 do CM, devem classificar seus ativos de renda fixa em carteira de renda fixa: (A) Com baixo risco de crdito e carteira de derivativos;(B) Sem risco de crdito e carteira de renda fixa com risco de crdito(C) Com baixo risco de crdito e carteira de renda fixa com mdio eaIto risco de crdito;(D) Com aIto risco de crdito e carteira de derivativos126as entidades fechadas de previdncia privada (EF!!), conforme a Resoluo n 3.456 do CM, a funo de avaliar a aderncia da gesto de recursos pela direo da entidade regulamentao em vigor e a poltica de investimentos cabe ao: (A) Administrador;(B) Cotista;(C) ConseIho FiscaI;(D) ConseIho de administrao.128As entidades fechadas de previdncia privada (EF!!) conforme a Resoluo n 3.456 do CM, esto vedadas de aplicar recursos em fundos de derivativos, os quais gerem exposio superior a: (A) 60% do seu patrimnio I6uido;(B) 80% do seu patrimnio I6uido;(C) 50% do seu patrimnio I6uido;(D) Uma vez o seu patrimnio I6uido.129O risco de imagem (reputao) em uma instituio financeira decorrente de: (A) No cumprimento da IegisIao;(B) Opinio pbIica desfavorveI sobre suas atividades;(C) Seguidos prejuzos contbeis.(D) Variaes abruptas de seus ativos e passivos;130O conceito de Compliance pode ser definido como: (A) Conformidade com as prticas atuais de mercado;(B) Seguro contra perdas;(C) Conformidade com a IegisIao e reguIamentao em vigor;(D) Seguro contra faIncia e concordata.131O risco legal em uma instituio financeira decorrente de: (A) No cumprimento da IegisIao em vigor, aIm de documentaoinsuficiente e desconhecimento de aspectos jurdicos reIevantesem contratos(B) Opinio pbIica desfavorveI sobre suas atividades;(C) Variaes abruptas de seus ativos e passivos;(D) Seguidos prejuzos contbeis.132A fim de evitar conflitos de interesse na gesto de recursos de terceiros, algumas instituies financeiras: (A) Desistem de administrar esses recursos;(B) Contratam outras instituies financeiras para administrar essesrecursos;(C) Criam empresas totaImente separadas para taI fim(D) Diminuem as taxas de administrao.133As instituies financeiras devem questionar a origem dos recursos de seus clientes ? (A) Sim, devido Iei n 9.613/98, de preveno e combate Iavagemde dinheiro;(B) No, devido ao sigiIo bancrio;(C) No, pois a instituio pode perder o cIiente para seusconcorrentes;(D) Sim, para conhecer meIhor as necessidades dos cIientes e suasexpectativas.134As chamadas empresas de fachada ou ~laranjas so utilizadas no crime de lavagem de dinheiro principalmente na fase de: (A) CoIocao;(B) Prospeco(C) OcuItao;(D) Integrao;135"uando o Conselho de Controle de Atividades Financeiras (COAF) aplicar penas administrativas, caber recurso ao: (A) Ministro da Fazenda;(B) Presidente do Banco CentraI;(C) ConseIho Monetrio NacionaI (CMN).(D) Presidente da RepbIica;136O Acordo de Viena um acordo internacional, aprovado em 1988, com o objetivo de combater: (A) O trfico de armas(B) O trfico iIcito de entorpecentes;(C) Terrorismo internacionaI;(D) A pobreza.137A informao privilegiada uma informao: (A) ReIevante, j de domnio pbIico;(B) IrreIevante, fora do domnio pbIico;(C) IrreIevante, j de domnio pbIico.(D) ReIevante, fora do domnio pbIico;138Entende-se por insider trading efetuar transaes no mercado: (A) Bancrio, com informaes faIsas;(B) De capitais de posse de informao priviIegiada;(C) De derivativos, em nome de terceiros;(D) De commodities em boIsa.139Entende-se por front running efetuar transaes no mercado: (A) Com informaes faIsas;(B) De posse de informaes priviIegiadas;(C) Atravs de procurao de terceiro.(D) Com grandes voIumes de ativos, impIicando impacto nos preos;140Os produtos financeiros vendidos pelas instituies financeiras devem ser adequados aos seus clientes. !ara tanto, torna-se fundamental que o gerente se utilize do princpio de: (A) Conhea seu cIiente;(B) Risco mnimo;(C) AtendimentopreferenciaI aos cIientes commaior capacidadeeconmico-financeira.(D) RentabiIidade mxima;141A instituio financeira, ao oferecer um portflio a seu cliente, deve ajustar sua composio de acordo com: (A) A opinio de seu diretor financeiro;(B) A opinio de seu tesoureiro;(C) O voIume de transaes com portfIios semeIhantes nainstituio(D) A percepo do cIiente142Existem clientes de instituies financeiras que necessitam de readequaes em suas carteiras ao longo do tempo, principalmente devido a: (A) Mudanas constantes de dirigentes;(B) En6uadramentos Iegais e mudanas de IegisIao;(C) Mudana peridica de posicionamento estratgico de seusrecursos;(D) Variao em sua toIerncia ao risco.143O princpio de confidencialidade das informaes de clientes nas instituies financeiras um princpio: (A) Antitico;(B) OpcionaI;(C) tico;(D) Conhea seu cIiente144O retorno percentual de um ativo definido como o ganho ou perda obtido no ativo: (A) Subtrado do vaIor investido no ativo;(B) Dividido peIo vaIor investido no ativo;(C) MuItipIicado peIo vaIor investido no ativo;(D) Somado ao vaIor investido no ativo.145O risco de um ativo pode ser definido como: (A) PossibiIidade de perder dinheiro com o ativo(B) Expectativa de ganho com o ativo(C) PossibiIidade de ganhar dinheiro com o ativo;(D) Incerteza acerca do retorno do ativo;146A varincia e o desvio-padro so duas medidas de: (A) Disperso;(B) AIinhamento;(C) Posio;(D) CentraIizao;147Os ativos livres de risco so aqueles que o seu risco de: (A) Crdito considerado baixo(B) Mercado considerado, teoricamente, como inexistente(C) Crdito considerado, teoricamente, como inexistente(D) Mercado considerado baixo148O princpio de dominncia entre ativos estabelece que o investidor racional, entre dois ativos, sempre escolhe aquele que possui: (A) O menor retorno, se os riscos so iguais(B) O maior retorno, se os riscos so iguais(C) O maior risco, se os retornos so iguais(D) Sempre o maior retorno, independentemente do risco149&m investidor racional tem a possibilidade de investir na carteira ~Alfa com retorno de 18 a.a. e desvio-padro de 7 ou na carteira ~Beta com retorno de 15 a.a. e desvio-padro de 7. !elo princpio de dominncia entre carteiras o investidor optar pela: (A) Carteira Beta, pois possui menor risco e maior retorno(B) Carteira AIfa, pois tem meIhor reIao risco e retorno(C) Carteira Beta, pois possui mesmo retorno e menor risco(D) Carteira AIfa, pois possui menor risco150O beta de uma carteira uma medida de: (A) Retorno(B) ReIao entre risco e retorno(C) Risco(D) Retorno aIavancado151O beta de uma carteira mede a relao entre a carteira e (A) A taxa de cmbio(B) A taxa de juros bsica da economia(C) O mercado de renda fixa(D) O mercado acionrio como um todo152O risco absoluto aquele que: (A) UtiIiza uma medida sem comparaes com ndices de refernciaou outros vaIores(B) No possveI ser medido(C) UtiIizaumamedidacomparativacomndicesderefernciaououtros vaIores(D) No utiIiza vaIor, apenas medidas 6uaIitativas153O risco relativo aquele que: (A) UtiIiza uma medida sem comparaes com ndices de refernciaou outros vaIores(B) No possveI ser medido(C) UtiIizaumamedidacomparativacomndicesderefernciaououtros vaIores(D) No utiIiza vaIor, apenas medidas 6uaIitativas154O desvio-padro uma medida de risco: (A) Apenas 6uaIitativo(B) AbsoIuto(C) ReIativo(D) ImpossveI de ser medido155Em relao ao ndice de Sharpe, podemos afirmar que: (A) ReveIa o desempenhodo fundo do ttuIoemreIao a umbenchmark(B) Seu vaIor se situa entre -1 e 1(C) Indica o prmio marginaI em reIao ao risco de mercado(D) ReveIaoprmiooferecidoporumativoparacadapercentuaIadicionaI de risco assumido156A estrutura temporal das taxas de juros: (A) Descreve a reIao entre taxas vista de prazos de vencimentodiferentes(B) No considera a expectativa de infIao na sua eIaborao(C) Descreve somente as taxas de juros de curto prazo(D) No est reIacionada projeo da taxa benchmark157A duration de Macaulay medida em: (A) Pontos base(B) VaIor monetrio, em termos reais(C) Tempo(D) VaIor monetrio, em termos nominais158A convexidade mede: (A) A curvatura da reIao vaIor da carteira e a taxa de cmbio(B) Mediana do vaIor esperado da carteira(C) A curvatura da reIao vaIor da carteira e a taxa de juros(D) O desvio-padro do vaIor da carteira159A imunizao de uma carteira ocorre quando: (A) OsfIuxosfinanceirosestoajustados, tornando-seinsensveiss variaes na taxa de juros(B) Os fIuxos financeiros esto considerando o risco de crdito(C) Os fIuxos financeirosestoajustados, possibiIitandoganhoscom as variaes na taxa de juros(D) Os fIuxos financeiros esto considerando o risco soberano160"uanto menor o spread de crdito de um ttulo: (A) Menor o seu preo e menor o seu retorno(B) Maior o seu preo e menor o seu retorno(C) Menor o seu preo e maior o seu retorno(D) Maior o seu preo e maior o seu retorno161Standard & !oor`s e Fitch Rating so agncias de classificao de: (A) Risco de mercado para ttuIos pbIicos e privados(B) Risco de crdito para ttuIos pbIicos(C) Risco de mercado para ttuIos pbIicos(D) Risco de crdito para ttuIos pbIicos e privados162O value at risk (VaR) ou valor em risco uma metodologia que tem por objetivo calcular: (A) A piorperdaprevistaemumativosujeitoariscodemercadopara certo perodo de tempo com certo nveI de confiana(B) O maior ganho previsto em um ativo sujeito a risco de mercadopara certo perodo de tempo com certo nveI de confiana(C) A pior perda possveI de um ativo Iivre de risco em determinadoperodo de tempo(D) O maior ganho possveI de um ativo Iivre de risco emdeterminado perodo de tempo163Alguns dos principais instrumentos de renda varivel so:(A) CDBs, debntures e aes;(B) CDBs, ADRs e BDRs;(C) Aes, ADRs, BDRs e bnus de subscrio;(D) Debntures, aes, ADRs e BDRs.164