ATIVO Notas 2018 2017CIRCULANTE 304.830 1.056.484Disponibilidades 7.352 4.108Aplicações interfinanceiras de liquidez 198.246 477.086 Aplicações no mercado aberto 5 198.246 477.086Títulos e valores mobiliários e instrumentos financeiros derivativos 70.385 460.504 Carteira própria 6 59.579 446.627 Instrumentos financeiros derivativos 7 10.806 13.877Relações interfinanceiras 185 116 Créditos vinculados - Depósitos no Banco Central do Brasil 185 116Outros créditos 28.531 114.610 Carteira de câmbio 9 27.119 112.452 Rendas a receber 414 850 Diversos 10 998 1.308Outros valores e bens 131 60 Despesas antecipadas 131 60REALIZÁVEL A LONGO PRAZO 861.890 178.381Títulos e valores mobiliários e instrumentos financeiros derivativos 861.890 178.381 Carteira própria 6 809.278 130.700 Vinculados à prestação de garantias 6 52.612 47.681PERMANENTE 888 935Investimentos 5 5 Outros investimentos 5 5Imobilizado de uso 804 695 Outras imobilizações de uso 11 2.003 1.722 (Depreciações acumuladas) 11 (1.199) (1.027)Intangível 79 235 Outros ativos intangíveis 11 772 772 (Amortização acumulada) 11 (693) (537)TOTAL DO ATIVO 1.167.608 1.235.800

PASSIVO Notas 2018 2017CIRCULANTE 709.410 1.013.689Depósitos 12.633 218.229 Depósitos à vista 12 10.584 5.760 Depósitos a prazo 12 2.049 212.469Obrigações por empréstimos e repasses 646.719 664.970 Empréstimos no exterior 13 646.719 664.970Instrumentos financeiros derivativos 4.202 956 Instrumentos financeiros derivativos 7 4.202 956Outras obrigações 45.856 129.534 Cobrança arrecadação de tributos e assemelhados 2 – Carteira de câmbio 14 26.972 112.934 Sociais e estatutárias 360 257 Fiscais e previdenciárias 14 16.220 14.416 Diversas 14 2.302 1.927EXIGÍVEL A LONGO PRAZO 206.185 5.285Depósitos 206.185 5.285 Depósitos a prazo 12 206.185 5.285RESULTADOS DE EXERCÍCIOS FUTUROS 536 1.016 Resultados de exercícios futuros 536 1.016PATRIMÔNIO LÍQUIDO 251.477 215.810 Capital social: de domiciliados no exterior 552.891 552.891 Reserva de lucros 829 829 Ajustes de avaliação patrimonial (60) 3.107 Prejuízos acumulados (302.183) (341.017)TOTAL DO PASSIVO 1.167.608 1.235.800

As notas explicativas são parte integrante das demonstrações financeiras

Em cumprimento às disposições legais e estatutárias, a Administração do Banco KDB do Brasil S.A. submete à apreciação de V.Sas. o Relatório da Administração, as Demonstrações Financeiras acompanhadas das Notas Explicativas e o Relatório dos Auditores Independentes sobre as demonstrações financeiras, correspondentes ao exercício findo em 31 de dezembro de 2018.As demonstrações financeiras apresentadas foram elaboradas de acordo com as práticas contábeis adotadas no Brasil, estabelecidas pela Lei das Sociedades por Ações, associadas às normas do Conselho Monetário Nacional (CMN) e do Banco Central do Brasil (BACEN). Circular nº 3.068/01 - BACENO Banco KDB do Brasil S.A. declara ter capacidade financeira e intenção de manter até o vencimento os títulos classificados

na categoria “Mantidos até o Vencimento”, no montante de R$ 12.860 mil, representando apenas 1,4% do total de Títulos e Valores Mobiliários e Instrumentos Financeiros Derivativos. Perfil Institucional:O Banco KDB do Brasil S.A. é uma subsidiária do The Korea Development Bank “KDB”, instituição financeira do governo sul coreano. O KDB é o banco comercial líder no mercado financeiro coreano e exerce um papel fundamental no crescimento econômico e no avanço da indústria da Coreia. Desempenho Financeiro:O total de ativos montou R$ 1.167.608 mil em 31 de dezembro de 2018. O lucro líquido do exercício foi de R$ 38.834. Com isso, o Patrimônio Líquido apresentou um aumento de 17% alcançando R$ 251.477 mil.

Índice da Basileia:Em 31 de dezembro de 2018, o Índice de Basileia atingiu 126,21% superando 115,71% a soma dos requerimentos mínimos de Patrimônio de Referência e Adicional de Capital Principal determinados pelo BACEN para 2018 (equivalente a 10,5%). Agradecemos ao acionista e nossos clientes pela confiança e credibilidade, e em especial aos nossos funcionários que tornaram possível tal desempenho.

São Paulo, 11 de março de 2019

A Administração

Notas 2º semestre 2018 2017RECEITAS DA INTERMEDIAÇÃO FINANCEIRA 36.472 221.642 98.561 Operações de crédito 304 450 2.117 Resultado de operações com títulos e valores mobiliários 44.846 133.416 97.269 Resultado com instrumentos financeiros derivativos (12.668) 20.234 (25.431) Resultado de operações de câmbio 3.990 67.542 24.606DESPESAS DA INTERMEDIAÇÃO FINANCEIRA (20.549) (147.136) (34.969) Operações de captações no mercado (7.384) (15.727) (10.657) Operações de empréstimos e repasses (13.165) (131.409) (24.381) Reversão de provisão para operações de crédito de liquidação duvidosa – – 69RESULTADO BRUTO DA INTERMEDIAÇÃO FINANCEIRA 15.923 74.506 63.592OUTRAS RECEITAS (DESPESAS) OPERACIONAIS (7.110) (14.225) (18.989) Receitas de prestação de serviços 960 1.962 1.385 Despesas de pessoal 21 (6.061) (9.921) (8.222) Outras despesas administrativas 22 (3.930) (6.633) (6.234) Despesas tributárias 23 (979) (3.861) (3.132) Outras receitas operacionais 24 3.617 5.255 2.150 Outras despesas operacionais 25 (717) (1.027) (4.936)RESULTADO OPERACIONAL 8.813 60.281 44.603RESULTADO NÃO OPERACIONAL 46 51 213RESULTADO ANTES DA TRIBUTAÇÃO E SOBRE O LUCRO E PARTICIPAÇÕES 8.859 60.332 44.816IMPOSTO DE RENDA E CONTRIBUIÇÃO SOCIAL (4.258) (20.765) (15.784) Provisão para imposto de renda (2.284) (11.216) (8.745) Provisão para contribuição social (1.860) (9.037) (7.039) Ativo fiscal diferido (114) (512) –PARTICIPAÇÕES NO LUCRO (476) (733) (686)LUCRO LÍQUIDO DO SEMESTRE/EXERCÍCIOS 4.125 38.834 28.346LUCRO POR LOTE DE MIL AÇÕES - EM R$ 0,01 0,07 0,05

As notas explicativas são parte integrante das demonstrações financeiras

Relatório da Administração

Demonstrações das Mutações do Patrimônio Líquido Para os Exercícios Findos em 31 de Dezembro de 2018 e de 2017 e para o Semestre Findo em 31 de Dezembro de 2018

(Em milhares de reais - R$)

Demonstrações dos Fluxos de Caixa (Método Indireto) Para os Exercícios Findos em 31 de Dezembro de 2018 e de 2017 e para o Semestre Findo em 31 de Dezembro de 2018

(Em milhares de reais -R$)

Demonstrações de Resultados Para os Exercícios Findos em 31 de Dezembro de 2018 e de 2017 e para o Semestre Findo em 31 de Dezembro de 2018

(Em milhares de reais, exceto o lucro por ações)(Em milhares de reais - R$)

Balanços Patrimoniais Dos Exercícios Findos em 31 de Dezembro de 2018 e de 2017

Banco KDB do Brasil S.A. | CNPJ nº 07.656.500/0001-25 Avenida Brigadeiro Faria Lima, 3.400 - 15º andar - Conjunto 152 - CEP 04538-132 - Itaim Bibi - São Paulo - SP - Brasil

ATIVIDADES OPERACIONAIS 2º semestre 2018 2017Fluxo de caixa das atividades operacionais Lucro líquido do período 4.125 38.834 28.346 Depreciações e amortizações 193 371 262 Provisão para passivos contingentes 477 483 14 (Reversão) de provisão para perdas com avais e fianças concedidos (50) (94) (77) Provisão para perdas com títulos privados – 97 52 (Reversão) de provisão para operações de crédito de liquidação duvidosa – – (69)Lucro líquido ajustado 4.745 39.691 28.528Variação de ativos e passivos: (269.124) (287.452) 43.711 (Aumento) em títulos e valores mobiliários e instrumentos financeiros derivativos (218.808) (284.147) (109.652) (Aumento) em relações interfinanceiras (46) (70) (14) Redução em operações de créditos – – 14.146 (Aumento)/Redução em outros créditos (24.907) 86.078 52.695 (Aumento)/Redução em outros valores e bens 20 (71) 23 Aumento/(Redução) em depósitos (49.740) (4.695) 158.216 Aumento/(Redução) em outras obrigações 24.682 (84.067) (72.482) Aumento/(Redução) em resultados de exercícios futuros (325) (480) 779Caixa líquido (aplicado) em proveniente das atividades operacionais (264.379) (247.761) 72.239ATIVIDADES DE INVESTIMENTO (Aumento)/Redução em títulos mantidos até o vencimento 453 (9.261) (3.704) Aquisição de imobilizado de uso (4) (324) (447)Caixa líquido (aplicado) em atividades de investimentos 449 (9.585) (4.151)Atividades de financiamento Aumento/(Redução) em obrigações por empréstimos e repasses (127.030) (18.250) 10.748Caixa líquido (aplicado) em proveniente das atividades de financiamento (127.030) (18.250) 10.748AUMENTO/(REDUÇÃO) DE CAIXA E EQUIVALENTES DE CAIXA (390.960) (275.596) 78.836Saldo no início do semestre/exercício 596.558 481.194 402.358Saldo no final do semestre/exercício 205.598 205.598 481.194AUMENTO/(REDUÇÃO) DE CAIXA E EQUIVALENTES DE CAIXA (390.960) (275.596) 78.836

As notas explicativas são parte integrante das demonstrações financeiras

Capital social Reserva de lucros - Legal Ajustes de avaliação patrimonial Prejuízos acumulados TotalSaldos em 31 de dezembro de 2016 552.891 829 815 (369.363) 185.172 MTM de títulos disponíveis para venda – – 2.292 – 2.292 Lucro líquido do exercício – – – 28.346 28.346Saldos em 31 de dezembro de 2017 552.891 829 3.107 (341.017) 215.810 MTM de títulos disponíveis para venda – – (3.167) – (3.167) Lucro líquido do exercício – – – 38.834 38.834Saldos em 31 de dezembro de 2018 552.891 829 (60) (302.183) 251.477Saldos em 30 de junho de 2018 552.891 829 (141) (306.308) 247.271 MTM de títulos disponíveis para venda – – 81 – 81 Lucro líquido do semestre – – – 4.125 4.125Saldos em 31 de dezembro de 2018 552.891 829 (60) (302.183) 251.477

As notas explicativas são parte integrante das demonstrações financeiras

Notas Explicativas da Administração às Demonstrações Financeiras (Em milhares de reais )

1 CONTEXTO OPERACIONAL

O Banco KDB do Brasil S.A. (Banco) com sede em São Paulo, foi constituído em 7 de outubro de 2005, tendo obtido a autorização para funcionamento do Banco Central do Brasil em 18 de outubro de 2005, atua como banco múltiplo, realizando operações e serviços bancários por intermédio das carteiras comercial e de investimento, além da execução de operações no mercado de câmbio.

2 BASE DE PREPARAÇÃO E APRESENTAÇÃO DAS DEMONSTRAÇÕES FINANCEIRAS

As demonstrações financeiras foram elaboradas de acordo com as práticas contábeis adotadas no Brasil que incluem as diretrizes contábeis emanadas da Lei das Sociedades por Ações - Lei 6.404/76, alterações introduzidas pelas Leis 11.638/07 e 11.941/09 e normas estabelecidas pelo Banco Central do Brasil - BACEN, consubstanciadas no Plano Contábil das Instituições do Sistema Financeiro Nacional - COSIF. Em aderência ao processo de convergência com as normas internacionais de contabilidade, algumas normas e suas interpretações foram emitidas pelo Comitê de Pronunciamentos Contábeis (CPC), as quais serão aplicáveis às instituições financeiras somente quando aprovadas pelo BACEN. Os pronunciamentos contábeis já aprovados pelo BACEN são:a) CPC 01 (R1) - Redução ao valor recuperável de ativos - homologado pela Resolução CMN nº 3.566/08;b) CPC 03 (R2) - Demonstrações dos fluxos de caixa - homologado pela Resolução CMN nº 3.604/08;c) CPC 05 (R1) - Divulgação de partes relacionadas - homologado pela Resolução CMN nº 3.750/09;d) CPC 10 (R1) - Pagamento baseado em ações - homologado pela Resolução CMN nº 3.989/11;e) CPC 23 - Políticas contábeis, mudança de estimativa e retificações de erros - homologado pela Resolução CMN nº 4.007/11;f) CPC 24 - Evento subsequente - homologado pela Resolução CMN nº 3.973/11;g) CPC 25 - Provisões, passivos contingentes e ativos contingentes - homologado pela Resolução CMN nº 3.823/09;h) Pronunciamento Conceitual Básico (R1) - homologado pela Resolução CMN nº 4.144/12;i) CPC 33 - Benefícios a empregados - homologado pela Resolução CMN nº 4.424/15, com efeito a partir de 1º de janeiro de 2016. Na elaboração das demonstrações financeiras, certos valores são registrados por estimativa as quais são estabelecidas com a aplicação de premissas e pressupostos em relação a eventos futuros. Itens significativos registrados com base em estimativas contábeis incluem o valor de realização dos ativos, o valor de mercado dos títulos e valores mobiliários, as provisões para perdas sobre títulos e valores mobiliários, provisões judiciais, entre outros.A Administração do Banco revisa periodicamente as estimativas e premissas. Não obstante, a liquidação das transações envolvendo essas estimativas poderá resultar em valores diferentes dos estimados devido à subjetividade inerente ao processo de sua apuração.A emissão destas demonstrações financeiras foi autorizada pela Diretoria em 11 de março de 2019.

3 PRINCIPAIS PRÁTICAS CONTÁBEIS

a. Apuração do resultadoAs receitas e despesas são apropriadas pelo regime de competência. As operações com taxas prefixadas são registradas pelo valor de resgate, sendo as receitas e despesas correspondentes a períodos futuros registradas em conta redutora dos respectivos ativos e passivos. As operações com taxas pós-fixadas e taxas flutuantes são atualizadas diariamente até a data das demonstrações financeiras.b. Caixa e equivalentes de caixaSão representados por disponibilidades em moeda nacional e estrangeira, aplicações no mercado aberto e aplicações em depósitos interfinanceiros, cujo prazo das operações na data efetiva da sua aplicação seja igual ou inferior a 90 dias, com alta liquidez e com risco insignificante de mudança de valor utilizados para gerenciamento de compromissos de curto prazo.c. Aplicações interfinanceiras de liquidezEstão demonstradas no valor principal, atualizadas com base no indexador contratado, quando for o caso acrescido de encargos e rendimentos decorridos.d. Títulos e valores mobiliáriosOs títulos e valores mobiliários são classificados pela Administração de acordo com a intenção de negociação independente dos prazos de vencimentos dos papéis, em três categorias específicas, atendendo aos seguintes critérios de contabilização:(i) Títulos para negociação - Adquiridos com o propósito de serem ativa e frequentemente negociados, sendo que os rendimentos auferidos e o ajuste ao valor de mercado são reconhecidos em contrapartida ao resultado do período. Os títulos classificados nesta categoria estão sendo apresentados no ativo circulante do balanço patrimonial, independentemente do prazo de vencimento;(ii) Títulos mantidos até o vencimento - Adquiridos com a intenção e capacidade financeira para sua manutenção em carteira até o vencimento, são avaliados pelos custos de aquisição, acrescidos dos rendimentos auferidos em contrapartida ao resultado do período; e(iii) Títulos disponíveis para venda - Que não se enquadram como para negociação nem como mantidos até o vencimento, e são registrados pelo custo de aquisição com rendimentos apropriados a resultado e ajustados pelo valor de mercado em contrapartida à conta destacada do patrimônio líquido, deduzidos dos efeitos tributários.O valor de mercado utilizado para ajuste dos títulos de renda fixa foi apurado com base nas taxas médias dos títulos, divulgados pela ANBIMA.Os títulos públicos estão custodiados no Sistema Especial de Liquidação e Custódia - SELIC.Os títulos privados estão custodiados na Câmara de Custódia e Liquidação - CETIP. Os títulos no exterior estão custodiados na Euroclear pelo Banco KDB London. O valor de mercado utilizado para ajuste dos títulos foi apurado com base no preço dos títulos, divulgados pela Bloomberg.Os valores de mercado das cotas dos fundos de investimento são apurados segundo modelo de precificação desenvolvido pelos seus Administradores e são divulgados diariamente para a CVM.e. Instrumentos financeiros derivativosDe acordo com a Circular nº 3.082/02 e a Carta-Circular nº 3.026/02 do Banco Central do Brasil, os instrumentos financeiros derivativos compostos pelas operações de “swaps” são contabilizados em conta de ativo e/ou passivo, respectivamente, apropriados como receita e/ou despesa “pro rata” dia até a data das demonstrações financeiras.Os instrumentos financeiros derivativos são avaliados pelos seus valores de mercado e a valorização ou desvalorização reconhecida no resultado do semestre/exercício. As posições desses instrumentos financeiros têm seus valores referenciais registrados em contas de compensação.A avaliação a valor de mercado dos instrumentos financeiros derivativos é feita descontando-se os valores futuros a valor presente pelas curvas de taxas de juros construídas por metodologia própria, a qual se baseia principalmente em dados divulgados pela B3 S.A. Se não houver cotação de preços de mercado, os valores são estimados com base em cotações de distribuidores, modelos de definições de preços e modelos de cotações de preços para instrumentos com características semelhantes.f. Operações de crédito e provisão para operações de créditos de liquidação duvidosaAs operações de crédito estão registradas pelo valor concedido acrescido dos rendimentos auferidos até a data das demonstrações financeiras. Para as operações em atraso acima de sessenta dias o reconhecimento no resultado ocorre quando do efetivo recebimento. As classificações estão de acordo com o julgamento da Administração quanto ao nível de risco, levando em consideração a conjuntura econômica, a experiência passada e os riscos específicos em relação à operação, aos devedores e garantidores, observando os parâmetros estabelecidos pela Resolução CMN nº 2.682/99, que requer a análise periódica da carteira.A provisão para operações de créditos de liquidação duvidosa referente a operações de crédito, adiantamentos sobre contratos de câmbio e outros créditos com características de concessão de crédito, é apurada em conformidade com os preceitos da Resolução CMN nº 2.682/99, considerando-se a classificação das operações de crédito e de outros créditos em nove níveis de risco que, por sua vez, estão diretamente relacionados ao percentual da provisão a ser constituída e demais análises efetuadas.g. Outros valores a receberSão demonstrados pelo valor de custo, acrescido dos rendimentos e variações monetárias (“pro rata temporis”) e cambiais auferidos e ajustado por provisão para ajuste a valor de mercado ou da realização, quando aplicável.h. ImobilizadoO imobilizado é registrado pelo custo de aquisição ou formação e depreciado pelo método linear, com base na vida útil estimada, utilizando as taxas anuais de 10% para móveis, equipamentos e instalações e 20% para sistemas de comunicação, processamento de dados, segurança e veículos.i. Redução do valor recuperável de ativos não financeiros - (impairment)A Administração revisa anualmente o valor contábil líquido dos ativos com o objetivo de avaliar eventos ou mudanças nas circunstâncias econômicas, operacionais ou tecnológicas que possam indicar deterioração ou perda de seu valor recuperável. Quando tais evidências são identificadas e o valor contábil líquido excede o valor recuperável, é constituída provisão para deterioração ajustando o valor contábil líquido ao valor recuperável.j. Outros valores a pagarSão demonstrados por valores conhecidos ou calculáveis, incluindo, quando aplicável, os encargos e as variações monetárias (“pro rata temporis”) e cambiais incorridos.k. Imposto de renda e contribuição socialO imposto de renda é calculado à alíquota de 15%, com um adicional de 10% incidente sobre o lucro tributável excedente R$ 240 mil para o exercício, ajustado pelas adições e exclusões previstas na legislação. A contribuição social é apurada sobre o lucro ajustado à alíquota de 20% (vinte por cento), no período compreendido entre 1º de setembro de 2015 e 31 de dezembro de 2018, e 15% (quinze por cento) a partir de 1º de janeiro de 2019 conforme legislação fiscal em vigor.Os créditos tributários podem ser constituídos sobre prejuízo fiscal de imposto de renda e de base negativa de contribuição social sobre o lucro líquido e/ou ainda sobre as diferenças temporárias, no pressuposto de geração de lucros tributáveis futuros suficientes para a compensação desses créditos.Embora o Banco reúna todas condições dispostas na Resolução CMN nº 3.059/02 e na Resolução CMN nº 3.355/06, a Administração decidiu pelo não registro dos créditos tributários neste momento.l. Ativos e passivos contingentesO reconhecimento, a mensuração e a divulgação dos ativos e passivos contingentes e obrigações legais são efetuados de acordo com os critérios definidos na Resolução CMN nº 3.823/09 e Carta-Circular nº 3.429/10 do Banco Central do Brasil, obedecendo aos seguintes critérios:Contingências ativas - não são reconhecidas nas demonstrações financeiras, exceto quando da existência de evidências que propiciem a garantia de sua realização sobre as quais não cabem mais recursos;Contingências passivas - são reconhecidas nas demonstrações financeiras quando, baseado na opinião de assessores jurídicos e da administração, for considerado provável o risco de perda de uma ação judicial ou administrativa, com uma provável saída de recursos para a liquidação das obrigações e quando os montantes envolvidos forem mensuráveis com suficiente segurança.m. Obrigações legais - fiscais e previdenciáriasReferem-se a processos administrativos ou judiciais relacionados a obrigações tributárias e previdenciárias, cujo objeto de contestação é sua legalidade ou a constitucionalidade que, independente da avaliação acerca da probabilidade de sucesso, os montantes discutidos são integralmente provisionados e atualizados de acordo com a legislação vigente.n. Resultados de exercícios futurosResultados de exercícios futuros referem-se a comissões de prestações de fiança e são apropriados diariamente ao resultado até o vencimento dos contratos.

4 CAIXA E EQUIVALENTES DE CAIXA

Descrição 2018 2017Disponibilidades 7.352 4.108Aplicações em operações compromissadas 198.246 477.086Total 205.598 481.194

5 APLICAÇÕES INTERFINANCEIRAS DE LIQUIDEZ

Descrição 2018 2017Aplicações em operações compromissadas 198.246 477.086Total 198.246 477.086

6 TÍTULOS E VALORES MOBILIÁRIOS

Apresentamos a seguir a composição da carteira de títulos, por categoria, tipo de papel e prazo de vencimento, ajustados aos respectivos valores de mercado:a. Composição da carteira de títulos e valores mobiliários:Descrição 2018 2017Carteira própria Letras Financeiras do Tesouro - LFT 822.030 152.294 Letras do Tesouro Nacional - LTN – 365.459 Debêntures 12.860 3.599 Aplicações em Títulos no Exterior (i) 31.139 53.146 Fundos de Investimento em Direitos Creditórios - FIDC (ii) 2.828 2.829Subtotal 868.857 577.327Vinculados à prestação de garantias Letras do Tesouro Nacional - LTN – 47.681 Letras Financeiras do Tesouro - LFT 52.612 –Subtotal 52.612 47.681Total 921.469 625.008(i) As aplicações em títulos no exterior são compostas por títulos adquiridos no mercado secundário financeiro do exterior, no montante de R$ 31.139 (R$ 53.146 em 2017). Os títulos são negociados e custodiados através do sistema EUROCLEAR e o valor de mercado destes títulos é obtido através das cotações da Bloomberg.(ii) Em 31/12/2018 o valor da provisão para desvalorização das Cotas do Fundo FIDC Trendbank foi de R$ 298 (R$ 1.624 em 2017). b. Classificação por categorias e prazos:

2018 2017

DescriçãoSem vencimento/

até 360 diasAcima de 360 dias

Valor de mercado

Valor de custo

Ajuste de mercado (i)

Valor demercado

Disponíveis para vendaLetras Financeiras do Tesouro - LFT 33.593 841.049 874.642 874.695 (53) 152.294Letras do Tesouro Nacional - LTN – – – – – 413.140Agro Brasil e Precatórios FIDC Não Padronizado 2.563 – 2.563 2.563 – 2.530FIDC Trendbank fomento 265 – 265 265 – 299Aplicações em Títulos no Exterior 19.429 11.710 31.139 31.146 (7) 53.146Mantidos até o vencimentoDebêntures 3.729 9.131 12.860 12.860 – 3.599Total 59.579 861.890 921.469 921.529 (60) 625.008(i) Em 31/12/2018, foram registrados ajustes ao valor de mercado sobre os títulos classificados na categoria de títulos disponíveis para venda, no montante de R$ (60) (R$ 5.244 em 2017), os quais foram reconhecidos em contrapartida do patrimônio líquido, deduzidos dos efeitos tributários no montante de R$ (60) (R$ 3.107 em 2017).

7 INSTRUMENTOS FINANCEIROS DERIVATIVOS

i. Política de utilização:Banco utiliza instrumentos financeiros derivativos, registrados em contas patrimoniais e de compensação, com o propósito de atender às necessidades de gerenciamento de riscos de mercado;ii. Gerenciamento:O gerenciamento das operações com esses instrumentos financeiros derivativos é efetuado com base nas posições consolidadas por taxas de juros locais, pré-fixada e dólar;iii. Critérios de avaliação e mensuração, métodos e premissas utilizados na apuração do valor de mercado:Para a apuração do valor de mercado dos instrumentos financeiros derivativos, o Banco utiliza as taxas referenciais de mercado divulgadas principalmente pela B3 S.A. Os instrumentos financeiros derivativos são segregados nas categorias indexador, contraparte, local de negociação, valores de referência, faixas de vencimento e os valores de mercado.Em 31 de dezembro de 2018 e de 2017, as posições dos instrumentos financeiros derivativos foram as seguintes: a) Valores de diferencial a receber e a pagar:

2018 2017Descrição Valor de mercado Valor de mercado Swap - diferencial a receber 10.806 13.877 Swap - diferencial a pagar (4.202) (956)Total Swap 6.604 12.921b) Composição do valor de referência por vencimento:

2018 2017Descrição Até 1 ano Total TotalSwap 571.471 571.471 733.599Total 571.471 571.471 733.599c) Composição por indexador:

2018 2017

DescriçãoValor a receber

Valor a pagar

Valor de referência

Valor a receber

Valor a pagar

Valor de referência

Operações de Swap Posição ativa 10.806 (4.202) 571.471 13.877 (956) 733.599 DOL x DI 10.806 (4.202) 571.471 13.877 – 473.600 DI x PRE – – – – (956) 259.999Total 10.806 (4.202) 571.471 13.877 (956) 733.599d) Valor de referência por local de negociação: 2018 2017Descrição Cetip CetipOperações de swap 571.471 733.599Total 571.471 733.599

8 PROVISÃO PARA OPERAÇÕES DE CRÉDITOS DE LIQUIDAÇÃO DUVIDOSA

a. Recuperação de crédito:Não houve recuperação de créditos em 2018.Em 31 de março de 2017, houve recuperação parcial do crédito no montante de R$ 125 nos autos da ação de execução movida contra a empresa Moradia SPE e avalistas.Em 10 de abril de 2017, houve recuperação parcial do crédito no montante de R$ 90 nos autos da ação de execução movida contra a empresa Brasil e Movimento S.A. e avalistas.Em 26 de setembro de 2017, houve recuperação parcial do crédito no montante de R$ 14 nos autos da ação de execução movida contra a empresa Brasil e Movimento S.A. e avalistas.b. Renegociação de créditos:Não houve renegociação de créditos em 2018 e 2017.

9 OUTROS CRÉDITOS - CÂMBIO

Descrição 2018 2017Câmbio comprado a liquidar 27.119 112.452Total 27.119 112.452

10 OUTROS CRÉDITOS - DIVERSOS

Descrição 2018 2017Pagamentos a ressarcir 465 780Depósitos para caução de aluguel 450 450Adiantamentos e antecipações salariais 74 23Depósitos judiciais 9 –Impostos e contribuições a compensar – 55Total 998 1.308

11 ATIVO PERMANENTE

a. Imobilizado: 2018 2017Depreciação

Descrição Custo acumulada Líquido LíquidoInstalações 188 (167) 21 9Móveis e equipamentos de uso 299 (256) 43 51Sistema de comunicação 381 (220) 161 146Sistema de processamento de dados 512 (288) 224 8Sistema de transporte 623 (268) 355 481Total 2.003 (1.199) 804 695b. Intangível: 2018 2017

AmortizaçãoDescrição Custo acumulada Líquido LíquidoGastos com aquisição e desenvolvimentos logiciais 772 (693) 79 235Total 772 (693) 79 235

12 DEPÓSITOS

2018 2017Sem

vencimento01 a

90 dias91 a

365 diasAcima

de 1 ano Total TotalDepósitos à vista 10.584 – – – 10.584 5.760Depósitos a prazo – 854 1.195 206.185 208.234 217.754Total 10.584 854 1.195 206.185 218.818 223.514

13 OBRIGAÇÕES POR EMPRÉSTIMOS E REPASSES

Descrição 2018 2017Empréstimos no exterior 646.719 664.970Total 646.719 664.970São representadas por recursos captados no Banco The Korea Development Bank no valor principal de USD 165.000 incorrendo à variação cambial da respectiva moeda, acrescida de taxa de juros média 3,06% a.a + LIBOR (em 2017 a taxa de juros média foi de 2,05% a.a. + LIBOR), com vencimentos em até 90 dias e até 1 ano.

14 OUTRAS OBRIGAÇÕESa. Câmbio:Descrição 2018 2017Obrigações por compra de câmbio 26.972 112.934Total 26.972 112.934b. Fiscais e previdenciárias:Descrição 2018 2017Impostos e contribuições sobre o lucro 15.315 11.887Provisão para impostos e contribuições diferidos 512 2.137Impostos e contribuições sobre salários 281 249Provisão para impostos - PIS, COFINS e ISS 95 138Impostos e contribuições sobre serviços de terceiros 17 5Total 16.220 14.416c. Diversas:Descrição 2018 2017Provisão a pagar sobre outras despesas administrativas 1.054 930Provisão a pagar sobre 13º salário, férias e encargos 501 401Provisão a pagar sobre outros 44 47Provisão para passivos contingentes (nota 20) 480 217Provisão para garantias prestadas (nota 26) 223 317Credores diversos - Pais – 15Total 2.302 1.927

15 IMPOSTO DE RENDA E CONTRIBUIÇÃO SOCIAL

O quadro abaixo demonstra a apuração dos impostos referentes aos exercícios findos em 31 de dezembro de 2018 e de 2017:2018 2017

Resultado antes do imposto de renda e contribuição social 59.599 44.130Efeito das adições e (exclusões) na apuração do imposto: 4.951 6.146- Despesas indedutíveis 8.450 7.507- Outros (3.499) (1.361)Compensação de prejuízos fiscais e bases negativas de contribuição social (19.365) (15.083)Imposto de renda e contribuição social às alíquotas de 25% e 20%, respectivamente 20.309 15.813Incentivos fiscais (56) (29)Resultado de imposto de renda e da contribuição social 20.253 15.784O total dos créditos tributários não registrados em 31 de dezembro de 2018 totalizam R$ 241.549 (R$ 260.914 em 2017). Os prejuízos fiscais e base negativa da contribuição social não possuem prazos prescricionais e sua compensação está limitada a 30% dos lucros tributáveis apurados em cada período-base futuro.

16 PARTES RELACIONADAS

a. Partes relacionadasAs operações realizadas entre partes relacionadas estão representadas por:

2018 2017

OperaçõesGrau de relação

Ativo/ (Passivo)

Receitas/ (Despesas)

Ativo/ (Passivo)

Receitas/ (Despesas)

Depósitos à vista Ligada (57) – (203) –Depósitos a prazo Ligada (1.295) (29) (781) (21)Obrigações por empréstimos e repasses Controlador (646.719) (131.409) (664.970) (24.381)b. Remuneração do pessoal-chave da AdministraçãoA remuneração total do pessoal-chave da Administração para o exercício findo em 31 de dezembro de 2018 foi de R$ 3.737 (R$ 3.637 em 2017), a qual é considerada benefício de curto prazo.

17 PATRIMÔNIO LÍQUIDO

a. Capital socialEm 31 de dezembro de 2018, o capital social subscrito e integralizado é de R$ 552.891 e está dividido em ações ordinárias nominativas com valor nominal de R$1,00 (um real) cada.b. DividendosAos acionistas é assegurado um dividendo mínimo de 25% do lucro líquido anual, ajustado nos termos da legislação societária, sujeito à aprovação da Assembleia Geral de Acionistas.

18 GERENCIAMENTO DE RISCO

A Gestão de Riscos no Banco KDB do Brasil S.A. conta com quatro frentes de atuação: Gestão de risco de mercado, operacional, liquidez e crédito. A gestão de risco é efetuada por meio de políticas internas e equipes independentes das áreas de negócio do Banco, que monitoram os diversos riscos inerentes às operações e/ou processos. Essas estruturas de gerenciamento podem ser assim resumidas:a) Risco de mercado - A Gestão de riscos de mercado implica no monitoramento e a revisão da exposição à variação cambial e taxas de juros relacionada às atividades de transferência de valores, por aprovar contrapartes, designar taxas de risco internas e estabelecer limites de remessas. O processo de gestão e controle de risco de mercado é submetido a revisões periódicas com objetivo de manter-se alinhado às melhores práticas de mercado e aderente aos processos de melhoria contínua.b) Risco operacional - A natureza dos negócios do Banco KDB do Brasil S.A. é caracterizada por um pequeno número de operações diárias e depende de seus sistemas de processamento de dados e de tecnologias operacionais. A Gestão de risco operacional é uma importante ferramenta utilizada para sustentar e não interromper as operações em curso, assegurando a continuidade das atividades ainda que em situações adversas.c) Risco de liquidez - É gerenciado de forma a manter a capacidade de liquidação das obrigações por pagamentos e retenção de ativos de alta qualidade e liquidez contra situações de crise e, portanto, estabelecer uma estrutura sólida tanto financeira quanto operacional. O Banco KDB do Brasil S.A. administra o risco de liquidez utilizando vários métodos tais como: descasamento de vencimentos, stress tests e etc.d) Risco de crédito - Entende-se como risco de crédito a possibilidade de ocorrência de perdas associadas ao não cumprimento pelo tomador ou contraparte de suas respectivas obrigações financeiras nos termos pactuados, a desvalorização do contrato de crédito decorrente de deterioração na classificação do risco do tomador, a redução de ganhos ou remunerações, as vantagens concedidas na renegociação e aos custos de recuperação. O Banco KDB do Brasil S.A. está preparado para identificar, mensurar, controlar e definir ações para mitigação dos riscos associados aos créditos, de acordo com a natureza e a complexidade dos produtos e serviços oferecidos.

19 PATRIMÔNIO DE REFERÊNCIA EXIGIDO - PRE

As instituições financeiras estão obrigadas a manter um Patrimônio de Referência (“PR”) compatível com os riscos de suas atividades. O Banco Central do Brasil, através da Resolução CMN nº 4.193/13, instituiu nova forma de apuração do Patrimônio de Referência - PR, e entram em vigor novas regras de mensuração do capital regulamentar pelo Método Padronizado de Basileia III, com nova metodologia de mensuração, análise e administração de riscos de crédito e riscos operacionais. Esse índice é calculado de forma consolidada, conforme demonstrado a seguir:BASILEIA 2018 2017Patrimônio de Referência Nível I 251.400 215.622Capital Principal 251.400 215.622Patrimônio Líquido 251.477 215.810(–) Ajustes Prudenciais (77) (188)PATRIMÔNIO DE REFERÊNCIA - PR 251.400 215.622ATIVO PONDERADO PELO RISCO - RWA 199.186 267.335Risco de crédito 112.126 203.479Risco de mercado 24.199 12.408Risco operacional 62.861 51.448ÍNDICE DA BASILEIA 126,21% 80,66%O Banco KDB do Brasil S.A., de acordo com a Circular nº 3.678/13, divulga trimestralmente informações referentes à gestão de riscos e Patrimônio de Referência Exigido (PRE). O relatório com maior detalhamento, estrutura e metodologiasencontra-se disponível no endereço eletrônico www.bancokdb.com.br.

20 PROVISÕES PARA PASSIVOS CONTINGENTES

O Banco responde a 1 processo de natureza trabalhista, classificado como provável, que foi provisionado pela Administração no montante de R$ 480 (R$ 217 em 2017).

21 DESPESAS DE PESSOAL

Descrição 2º semestre 2018 2017Pró-labore da diretoria (1.947) (3.737) (3.637)Proventos (3.050) (4.226) (2.500)Benefícios e treinamento (527) (987) (1.183)Encargos sociais (497) (909) (844)Remuneração de estagiários (40) (62) (58)Total (6.061) (9.921) (8.222)

Banco KDB do Brasil S.A. | CNPJ nº 07.656.500/0001-25 Avenida Brigadeiro Faria Lima, 3.400 - 15º andar - Conjunto 152 - CEP 04538-132 - Itaim Bibi - São Paulo - SP - Brasil

Notas Explicativas da Administração às Demonstrações Financeiras (Em milhares de reais )

22 OUTRAS DESPESAS ADMINISTRATIVAS

Descrição 2º semestre 2018 2017Despesas de serviços técnicos especializados (654) (725) (547)Outras despesas administrativas indedutíveis (628) (628) (958)Aluguel (627) (1.358) (1.254)Processamento de dados (444) (956) (854)Serviços do sistema financeiro (442) (836) (593)Comunicação (194) (382) (345)Depreciação e amortização (193) (371) (262)Manutenção e conservação de bens (152) (178) (64)Condomínio (131) (261) (283)Outros (111) (224) (271)Despesas de viagens no país e exterior (95) (170) (135)Publicações, promoção e relações públicas (72) (149) (133)Serviços de terceiros (70) (112) (84)Materiais para o escritório (43) (90) (96)Despesas de transportes (40) (96) (116)Água, energia e gás (19) (36) (34)Seguros (14) (30) (22)Serviços de segurança e vigilância (1) (31) (86)Contribuição sindical – – (86)Multas e juros – – (11)Total (3.930) (6.633) (6.234)

23 DESPESAS TRIBUTÁRIAS

Descrição 2º semestre 2018 2017COFINS (776) (3.083) (2.498)PIS (126) (501) (406)ISS (75) (144) (114)Impostos municipais e outros (2) (133) (114)Total (979) (3.861) (3.132)

24 OUTRAS RECEITAS OPERACIONAIS

Descrição 2º semestre 2018 2017Rendas de variação cambial positiva de operações passivas 2.666 2.666 –Reversão de provisão de fundos de investimentos 487 1.484 981Reversão de provisão de outras despesas administrativas 360 641 549Reversão de provisão com avais e fianças concedido 50 94 77Reversão de provisão para perdas com títulos privados 39 50 –Recuperação de encargos e despesas 7 27 36Reversão de outras receitas operacionais 5 33 31Reversão de provisão de processo trabalhista 3 3 –Reversão de provisão de PLR – 257 476Total 3.617 5.255 2.150

25 OUTRAS DESPESAS OPERACIONAIS

Descrição 2º semestre 2018 2017Provisão de processos trabalhistas (480) (486) (14)Despesas com manutenção de conta no exterior (164) (325) –Provisão para perdas com títulos privados (39) (147) (52)Outras despesas operacionais (33) (47) (436)Juros e multas sobre recolhimento em atraso (1) (22) (31)Despesas de variação cambial negativa – – (4.403)Total (717) (1.027) (4.936)

26 COMPROMISSOS E GARANTIASDescrição 2018 2017Fianças e avais 22.518 32.003Total 22.518 32.003Em 31 de dezembro de 2018 foi efetuada uma reversão de provisão sobre carta de fiança no montante de R$ (94) (R$ 317 em 2017).

Relatório do Auditor Independente sobre as Demonstrações Financeiras

A Diretoria

Controller: Maycon Siqueira Paixão - CRC 1SP 256925/O-3

À Diretoria doBanco KDB do Brasil S.A.São Paulo - SP. OpiniãoExaminamos as demonstrações financeiras do Banco KDB do Brasil S.A. (“Banco”), que compreendem o balanço patrimonial em 31 de dezembro de 2018 e as respectivas demonstrações do resultado, das mutações do patrimônio líquido e dos fluxos de caixa para o semestre e exercício findos nessa data, bem como as correspondentes notas explicativas, incluindo o resumo das principais políticas contábeis.Em nossa opinião, as demonstrações financeiras acima referidas apresentam adequadamente, em todos os aspectos relevantes, a posição patrimonial e financeira do Banco KDB do Brasil S.A. (“Banco”) em 31 de dezembro de 2018, o desempenho de suas operações e os seus fluxos de caixa para o semestre e exercício findos nessa data, de acordo com as práticas contábeis adotadas no Brasil aplicáveis às instituições autorizadas a funcionar pelo Banco Central do Brasil - Bacen. Base para opiniãoNossa auditoria foi conduzida de acordo com as normas brasileiras e internacionais de auditoria. Nossas responsabilidades, em conformidade com tais normas, estão descritas na seção a seguir intitulada “Responsabilidades do auditor pela auditoria das demonstrações financeiras”. Somos independentes em relação ao Banco, de acordo com os princípios éticos relevantes previstos no Código de Ética Profissional do Contador e nas normas profissionais emitidas pelo Conselho Federal de Contabilidade, e cumprimos com as demais responsabilidades éticas de acordo com essas normas. Acreditamos que a evidência de auditoria obtida é suficiente e apropriada para fundamentar nossa opinião. Outras informações que acompanham as demonstrações financeiras e o relatório do auditorA Administração do Banco é responsável por essas outras informações que compreendem o Relatório da Administração.Nossa opinião sobre as demonstrações financeiras não abrange o Relatório da Administração e não expressamos qualquer forma de conclusão de auditoria sobre esse relatório.Em conexão com a auditoria das demonstrações financeiras, nossa responsabilidade é a de ler o Relatório da Administração e, ao fazê-lo, considerar se esse relatório está, de forma relevante, inconsistente com as demonstrações financeiras ou com nosso conhecimento obtido na auditoria ou, de outra forma, aparenta estar distorcido de forma relevante. Se, com base no trabalho realizado, concluirmos que há distorção relevante no Relatório da Administração, somos requeridos a comunicar esse

fato. Não temos nada a relatar a este respeito.Responsabilidades da Administração pelas demonstrações financeirasA Administração é responsável pela elaboração e adequada apresentação das demonstrações financeiras de acordo com as práticas contábeis adotadas no Brasil aplicáveis às instituições autorizadas a funcionar pelo Banco Central do Brasil - Bacen e pelos controles internos que ela determinou como necessários para permitir a elaboração de demonstrações financeiras livres de distorção relevante, independentemente se causada por fraude ou erro.Na elaboração das demonstrações financeiras, a Administração é responsável pela avaliação da capacidade de o Banco continuar operando, divulgando, quando aplicável, os assuntos relacionados com a sua continuidade operacional e o uso dessa base contábil na elaboração das demonstrações financeiras, a não ser que a Administração pretenda liquidar o Banco ou cessar suas operações, ou não tenha nenhuma alternativa realista para evitar o encerramento das operações.Os responsáveis pela Administração do Banco são aqueles com responsabilidade pela supervisão do processo de elaboração das demonstrações financeiras. Responsabilidades do auditor pela auditoria das demonstrações financeirasNossos objetivos são obter segurança razoável de que as demonstrações financeiras, tomadas em conjunto, estão livres de distorção relevante, independentemente se causada por fraude ou erro, e emitir relatório de auditoria contendo nossa opinião. Segurança razoável é um alto nível de segurança, mas não uma garantia de que a auditoria realizada de acordo com as normas brasileiras e internacionais de auditoria sempre detectam as eventuais distorções relevantes existentes. As distorções podem ser decorrentes de fraude ou erro e são consideradas relevantes quando, individualmente ou em conjunto, possam influenciar, dentro de uma perspectiva razoável, as decisões econômicas dos usuários tomadas com base nas referidas demonstrações financeiras.Como parte da auditoria realizada de acordo com as normas brasileiras e internacionais de auditoria, exercemos julgamento profissional e mantemos ceticismo profissional ao longo da auditoria. Além disso: • Identificamos e avaliamos os riscos de distorção relevante nas demonstrações financeiras, independentemente se causada por fraude ou erro, planejamos e executamos procedimentos de auditoria em resposta a tais riscos, bem como obtemos evidência de auditoria apropriada e suficiente para fundamentar nossa opinião. O risco de não detecção de distorção relevante resultante de fraude é maior do que o proveniente de erro, já que a fraude pode envolver o ato de burlar os controles internos, conluio, falsificação, omissão ou representações falsas intencionais.

• Obtemos entendimento dos controles internos relevantes para a auditoria para planejarmos procedimentos de auditoria apropriados às circunstâncias, mas, não com o objetivo de expressarmos opinião sobre a eficácia dos controles internos do Banco. • Avaliamos a adequação das políticas contábeis utilizadas e a razoabilidade das estimativas contábeis e respectivas divulgações feitas pela Administração. • Concluímos sobre a adequação do uso, pela Administração, da base contábil de continuidade operacional e, com base nas evidências de auditoria obtidas, se existe incerteza relevante em relação a eventos ou condições que possam levantar dúvida significativa em relação à capacidade de continuidade operacional do Banco. Se concluirmos que existe incerteza relevante, devemos chamar atenção em nosso relatório de auditoria para as respectivas divulgações nas demonstrações financeiras ou incluir modificação em nossa opinião, se as divulgações forem inadequadas. Nossas conclusões estão fundamentadas nas evidências de auditoria obtidas até a data de nosso relatório. Todavia, eventos ou condições futuras podem levar o Banco a não mais se manter em continuidade operacional. • Avaliamos a apresentação geral, a estrutura e o conteúdo das demonstrações financeiras, inclusive as divulgações e se as demonstrações financeiras representam as correspondentes transações e os eventos de maneira compatível com o objetivo de apresentação adequada. • Obtemos evidência de auditoria apropriada e suficiente referente às informações financeiras das entidades ou atividades de negócio do grupo para expressar uma opinião sobre as demonstrações financeiras consolidadas. Somos responsáveis pela direção, supervisão e desempenho da auditoria do grupo e, consequentemente, pela opinião de auditoria.Comunicamo-nos com os responsáveis pela Administração a respeito, entre outros aspectos, do alcance planejado, da época da auditoria e das constatações significativas de auditoria, inclusive eventuais deficiências significativas nos controles internos que identificamos durante nossos trabalhos.

São Paulo, 11 de março de 2019

KPMG Auditores Independentes Carlos Massao TakauthiCRC SP014428/O-6 Contador - CRC 1SP206103/O-4