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JUNHO DE 2017

DEPEC – Departamento de Pesquisas e Estudos Econômicos

CONSTRUÇÃO CIVIL

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PRODUTOS

DD

DD

3

CADEIA PRODUTIVA DO CONSTRUBUSINESS

CONSTRUÇÃO

CIVIL LEVE

OLIGOPOLIZADOS

Cimento

Pisos e Azulejos

Siderurgia

Vidros

Tintas e Vernizes

Tubos e Conexões

Bens de Capital

Louças Sanitárias CONCORRENCIAIS

Artefatos de Madeira e de

Cimento

Metalurgia

Material Elétrico

Fios e Cabos

Gesso

Areia SERVIÇOS

Terraplenagem

Solos

Engenharia e Arquitetura

Fundação

Importação de materiais de construção

Importação de materiais de construção

SETOR PRIVADO Serviços Privatizados (ferrovias,

rodovias, portos, energia,

telecomunicações)

Supermercados

Escolas

Estacionamentos

Galpões

Edificações

Hotéis

CONSTRUÇÃO CIVIL

PESADA SETOR PÚBLICO

Viadutos

Rodovias

Hospitais

Saneamento

SEGMENTAÇÃO GERAL DA CADEIA DE CONSTRUÇÃO CIVIL

Fonte: Deconcic/Fiesp, Bradesco

Infraestrutura urbana

Montagem industrial

Construção pesada

Lotes urbaniz

Manutenção e reforma

Construção autoagenda residencial

Construção imobiliária

Edificações

Construção por contrato

Co

mé

rcio

e

dis

trib

uiç

ã

o

Pro

jeto

s e

gere

nc.

Su

bem

pre

iteir

os

Se

tor

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str

uç

ão

Cli

en

tes c

om

pra

do

res e

usu

ári

os

Co

me

rcia

liz

ação

Op

era

çã

o e

ma

nu

ten

ção

Infraestrutura de transportes

Casos em que o cliente pode

assumir a etapa anterior.

fonte: IBGE – Paic, Bradesco

PRODUÇÃO CONSTRUÇÃO CIVIL (participação por segmento,2014)

Edificações

43%

Obras de infraestrutura

40%

Serviços

especializados

17%

COMPOSIÇÃO DA CONSTRUÇÃO CIVIL SEGUNDO VALOR DAS OBRAS

EMPREITEIRAS: trabalham por encomenda para uma empresa contratante. As obras na construção pesada (grande porte) são geralmente realizadas por empreiteiras.

Empresas de grande porte atuam em obras de hidrelétricas, rodovias, complexos hoteleiros (construção civil pesada);

Empresas de pequeno porte atuam em obras como condomínios, edifícios, casas e pequenos galpões comerciais e industriais (construção civil leve);

Podem executar toda a obra ou contratar uma terceira empresa para a realização de partes específicas da obra, como pavimentação, terraplenagem, preparação de solos, fundações, projetos de arquitetura e engenharia.

INCORPORADORAS: são as proprietárias do empreendimento. Geralmente as obras na construção leve são realizadas pelas incorporadoras. Incorporadora/Construtora: empresa que executa a obra e é proprietária do empreendimento;

Incorporadora: dona do empreendimento, mas contrata uma consultoria de engenharia para realização do projeto, uma empreiteira para a execução da obra e uma imobiliária para venda das unidades.

AS EMPRESAS PODEM ATUAR EM UMA OBRA COMO EMPREITERA E EM OUTRA COMO INCORPORADORA;

AS EMPRESAS TAMBÉM PODEM ATUAR NA CONSTRUÇÃO CIVIL LEVE EM UMA OBRA E EM OUTRA NA CONSTRUÇÃO PESADA;

O QUE MAIS DIFERENCIA A ATUAÇÃO DE UMA EMPRESA É SUA CARTEIRA DE OBRAS;

A EMPRESA DE GRANDE PORTE GERALMENTE ATUA NA CONSTRUÇÃO CIVIL PESADA; ENQUANTO A EMPRESA DE PEQUENO PORTE ATUA NA CONSTRUÇÃO CIVIL LEVE.

SAZONALIDADE

D D

D D

CICLO OPERACIONAL (empreiteiras)

LICITAÇÃO

(OBRA

PÚBLICA)

ELABORAÇÃ

O DO

PROJETO

ADIANTAMENTO

DE

RECURSOS

INÍCIO DA

CONSTRUÇÃO

MEDIÇÃO A

CADA 30 DIAS

RECEBIMENTO DAS

PARCELAS

ENTREGA FINAL

DA OBRA

FATURAMENTO

PARA O

CLIENTE

Elaboração: Bradesco

D

D D

D D

CICLO OPERACIONAL – INCORPORADORAS (obras residenciais)

ELABORAÇÃ

O DO

PROJETO

OBTENÇÃO DE

FINANCIAMENT

O

LANÇAMENTO DO

EMPREENDIMENTO

(6 MESES)

RECEBIMENTO DAS

PARCELAS

(FINANCIAMENTO)

REPASSE DOS

CLIENTES DIRETO

AO BANCO

CONCLUSÃO E

ENTREGA DO

EMPREENDIMENTO

INÍCIO DA

CONSTRUÇÃO

MEDIÇÃO A CADA

30 DIAS

(FINANCIAMENTO)


Ano eleitoral: aumenta a procura por imóveis (ativo fixo) e há aquecimento no segmento de infra-estrutura;

O primeiro trimestre do ano é mais ameno em razão das chuvas, por isso historicamente 60% dos lançamentos de imóveis em São Paulo são realizados no 2º semestre do ano;

O período de férias (janeiro e julho) são os mais fracos para a venda de imóveis.

CUSTOS DE

PRODUÇÃO

A construtora é responsável pelo canteiro de obras e o transporte dos materiais de construção;

O setor é bastante intensivo em mão-de-obra, principalmente de mão-de-obra não qualificada. De acordo com o CUB do estado de São Paulo, a mão-de-obra participa com 52% dos custos da construção.

A área mais estratégica de uma construtora é a área de orçamento, que é fechada e restrita a poucas pessoas, pois é lá onde se desenvolve toda a estratégia dos contratos, sobretudo para vencer licitações. Nessa área são negociados os melhores preços e prazos com os fornecedores de materiais para construção, visando ter as condições mais favoráveis para oferecer ao cliente no fechamento do contrato. Se, durante a execução da obra, houver aumentos expressivos de preço de algum material, a construtora pode renegociar com a contratante o repasso ao valor do contrato.

Fonte: Sinduscon,Bradesco

(*) Inclui encargos sociais

CUB R$/m² Participação

Global 1099,57 100,0%

Mão-de-obra* 634,00 57,7%

Material 430,74 39,2%

Despesas administrativas 34,83 3,2%

CUSTO UNITÁRIO BÁSICO NO ESTADO DE SÃO PAULO (em R$/m², dados de dez/2013)

FORNECEDORES

OLIGOPOLIZADOS

Cimento

Pisos e Azulejos

Siderurgia

Vidros

Tintas e Vernizes

Tubos e Conexões

Bens de Capital

Louças Sanitárias

CONCORRENCIAIS

Artefatos de Madeira e de Cimento

Metalurgia

Material Elétrico

Fios e Cabos

Gesso

Areia

SERVIÇOS

Terraplenagem

Solos

Engenharia e Arquitetura

Fundação

REGIONALIZAÇÃO

A REGIÃO SUDESTE

RESPONDE POR 51%

DO PIB DA CONSTRUÇÃO

CIVIL E POR 49% DA MÃO-DE-OBRA

EMPREGADA NO SETOR.

Fonte: IBGE, Bradesco

PIB CONSTRUÇÃO CIVIL (participação por região, 2014 (*) )

SUDESTE51.0%

NORDESTE17.8%

SUL15.0%

CENTRO-OESTE9.7%

NORTE6.6%

PARTICIPAÇÃO DAS REGIÕES NO PIB DA CONSTRUÇÃO CIVIL

(*) últimos dados disponibilizados pela fonte

Fonte: RAIS – TEM, Bradesco

EMPREGADOS NA CONSTRUÇÃO CIVIL (participação por região, 2015)

Norte7%

Centro-Oeste7%

Sul16%

Nordeste20%

Sudeste50%

PARTICIPAÇÃO REGIONAL DOS EMPREGADOS NA CONSTRUÇÃO CIVIL - 2009

RANKING

Fonte: CBIC (Fonte original: Revista O Empreiteiro), Bradesco

RANKING DA CONSTRUÇÃO CIVIL (2015 (1))

Ranking

2015EMPRESA / COMPANY

Estado/

State

Receita Bruta em 2015

(R$ x 1.000) / Gross

Revenue 2015 (R$ x

1,000)

Contratos

Públicos (%) * /

Revenue from

Government (%)

Contratos

Privados (%) * /

Revenue from

Private Sector (%)

Variação de

Posição 14/15 /

Rank Variation

14/15

1 Andrade Gutierrez Engenharia MG 6,272,587 75 25 3

2 Construtora Queiroz Galvão RJ 5,019,351 72 28 0

3 Construtora Camargo Corrêa SP 3,210,628 21 79 0

4 MRV Engenharia MG 2,820,341 0 0 2

5 Direcional Engenharia MG 1,658,304 64 0 3

6 Carioca Christiani Nielsen Engenharia RJ 1,458,489 40 60 3

7 Construcap 1 SP 1,369,103 20 80 0

8 Rossi SP 1,250,023 n/i n/i n/a

9 Método Potencial Engenharia 1 SP 1,225,036 0 100 2

10 Gafisa SP 1,219,969 0 100 n/a

11 Serveng Civilsan SP 1,076,967 99 1 3

12 Eztec SP 1,057,749 0 0 3

13 A.R G MG 1,038,253 0 100 -3

14 Hochtief do Brasil ¹ SP 904,942 0 100 12

15 Tenda SP 850,962 n/i n/i n/a

16 Moura Dubeux Engenharia PE 837,804 0 2 1

17 Racional Engenharia ¹ SP 812,678 0 100 2

18 Constran SP 758,719 41 59 -5

19 Construtora Marquise CE 736,878 93 6 12

20 Rio Verde Engenharia 1 SP 728,228 0 37 3

21 Toniolo, Busnello RS 720,075 23 77 8

22 Wtorre Engenharia e Construção ¹ SP 671,601 0 86 0

23 U & M Mineração e Construção RJ 661,634 0 100 9

24 Palno & Plano Construção SP 633,765 0 0 n/a

25 Construtora Barbosa Mello MG 630,673 4 96 -5

RANKING DA CONSTRUÇÃO CIVIL (2015 (2))

Ranking

2015EMPRESA / COMPANY

Estado/

State

Receita Bruta em 2015

(R$ x 1.000) / Gross

Revenue 2015 (R$ x

1,000)

Contratos

Públicos (%) * /

Revenue from

Government (%)

Contratos

Privados (%) * /

Revenue from

Private Sector (%)

Variação de

Posição 14/15 /

Rank Variation

14/15

26 S.A Paulista SP 600,585 86 14 -5

27 Emccamp Residencial MG 575,953 90 0 11

28 Plaenge PR 479,408 0 0 9

29 Patrimar MG 458,715 43 0 1

30 Pernambuco Construtora PE 438,139 0 24 19

31 Construtora Aterpa MG 435,023 28 71 11

32 Thá Engenharia ¹ PR 422,431 0 86 1

33 Construtora Fonseca e Mercadante ¹ SP 411,352 0 100 n/a

34 Libercon Engenharia SP 408,462 0 100 n/a

35 Cury Construtora SP 408,194 0 100 10

36 Matec Engenharia e Construções ¹ SP 407,818 0 100 -2

37 Integral Engenharia MG 388,413 15 85 -12

38 Sertenge BA 366,785 70 14 -2

39 Afonso França Engenharia ¹ SP 356,895 0 100 19

40 Cowan MG 354,994 14 86 -5

41 Mascarenhas Barbosa Roscoe MG 353,343 19 81 -14

42 Grupo Pacaembu SP 351,161 100 0 58

43 FG Empreendimentos SC 350,666 0 0 n/a

44 A. Yoshi Engenharia PR 334,260 0 35 2

45 Pelicano Construções ES 319,716 14 86 n/a

46 Empa SA Serviços de Engenharia MG 317,900 16 84 5

47 Azevedo e Travassos SP 312,021 0 100 9

48 JC Gontijo DF 304,890 n/i n/i n/a

49 Construtora Passarelli SP 301,699 85 14 -1

50 CESBE PR 301,674 4 96 -9

(*) Distribuição percentual do faturamento. (1) Receita Equivalente. ( NI) Não informado.

Fonte: CBIC (Fonte original: Revista O Empreiteiro), Bradesco

IMPORTÂNCIA

ECONÔMICA

DO SETOR

TODOS OS SETORES DA

ECONOMIA SÃO LIGADOS À

CONSTRUÇÃO CIVIL:

INDÚSTRIAS

COMÉRCIO

SERVIÇOS

A CONSTRUÇÃO CIVIL REPRESENTOU 6,2% DO

PIB BRASILEIRO EM 2014.

SE INCLUIRMOS A PRODUÇÃO DE MATERIAL DE CONSTRUÇÃO, SETOR DENOMINADO CONSTRUBUSINESS, O

SETOR RESPONDE POR CERCA DE 11,3% DO PIB.


PIB BRASILEIRO (participação por atividade, 2013)

Administração, saúde e educação públicas

17.4%

Comércio12.8%

Indústria de Transformação

11.8%

Construção Civil5.9%

Agropecuária Total5.0%Transportes,

armazenagem e correio

4.5%

Extrativa Mineral2.0%

Produção e Distribuição de

Eletricidade, gás e água2.7%

Outros Serviços38.0%

Fonte: CBIC, Bradesco

CADEIA DA CONSTRUÇÃO CIVIL

Obras

Imobiliárias37%

Obras para

demais setores da economia

63%

Construção65.2%

Indústria de materiais

12.2%

Comércio de materiais

9.5%

Serviços4.8%

Máquinas e equipamentos

1.7%

Outros fornecedores

6.6%

DE ACORDO COM O MTE, O SETOR

EMPREGOU CERCA DE 7,3% DA

MÃO-DE-OBRA NO PAÍS EM 2012,

O QUE RESPONDEU POR MAIS

DE 2,8 MILHÕES DE

TRABALHADORES.

Fonte: RAIS, Bradesco

MÃO-DE-OBRA FORMAL (participação por atividade, 2012)

Comércio varejista19,6%

Adm de imóveis, valores mobiliários

13,1%

Serviços de alojamento10,2%

Construção civil7,3%

Transporte e comunicações

6,7%

Alimentos e bebidas4,9%

Serv Médicos, odont e veterinários

4,0%

Agropecuária3,9%

Comércio atacadista3,9%

Ensino3,6%

Têxtil e vestuário2,7%

Metalúrgica2,2%

Estoque de emprego em 2009

CONSUMIDORES

Até o início da década de 90, o principal cliente da construção civil era o setor público. Com as privatizações e concessões, o setor privado ganhou participação como demandante da construção;

As obras encomendadas/realizadas pelo setor público respondem por 44% da construção civil, enquanto o setor privado responde por 56% das obras.

OBRAS E/OU SERVIÇOS NA CONSTRUÇÃO (participação do setor público e privado em 2011)

Fonte: IBGE – PAIC, Bradesco

Tipos de Obras e/ou ServiçosSetor

Público

Setor

Privado

Incorporações e edificações 31,8% 68,2%

Edificações 31,9% 68,1%

Infraestrutura 63,2% 36,8%

Construção de rodovias, ferrovias e obras urbanas 78,4% 21,6%

Energia elétrica, telecomunicações, água e esgoto 51,6% 48,4%

Serviços especializados 22,8% 77,2%

Demolição e preparação de terreno 29,0% 71,0%

Obras de instalação 19,8% 80,2%

Obras de acabamento 21,1% 78,9%

Total 44,3% 55,7%

COMERCIAIS/INDUSTRI

AIS (PJ)

SFH

SFI

TAXAS DE MERCADO

FGTS

SBPE

TAXAS DE MERCADO

CRI

RESIDENCIAIS

(PF e PJ)


PRINCIPAIS FORMAS DE FINANCIAMENTO PARA CONSTRUÇÃO CIVIL

Criado em 1964 a fim de captar recursos para a área habitacional e financiar a construção e a compra de casa própria;

FGTS: operado pela CEF, é voltado para a população de baixa renda e possui juros menores;

SBPE (Sistema Brasileiro de Poupança e Empréstimo): participam os bancos privados e públicos; o foco é a população de classe média e alta. Os bancos têm exigibilidade para aplicar 65% da poupança em financiamento para habitação. Desses, 80% vão para o SFH (imóveis até R$ 500 mil) e os 20% restantes podem ser usados com taxa livre (imóveis de alto padrão – acima de R$ 500 mil).

SISTEMA FINANCEIRO HABITACIONAL

37

CADERNETA DE POUPANÇA

(participação do cumpulsório e de exigibilidade)

Fonte: BACEN, Bradesco

Area Economica\Crédito\dados - Crédito - rel cred PIB.xls Area Economica\Crédito\dados - Crédito - rel cred PIB.xls

0%

20%

40%

60%

80%

100%

Poupança

20%

10%

65%

Compulsórios e Exigibilidades: O que sobra para ser aplicado em crédito livre?Compulsórios

Exigibilidades (habitacional/rural BB)

Compulsórios adicionais (remunerados pela Selic)

Compulsórios

Criado em 1997 com o objetivo de estimular o crédito imobiliário e incentivar novos empreendimentos habitacionais através da participação do mercado;

CRI (Certificado de Recebíveis Imobiliários): título lastreado em créditos imobiliários, com promessa de pagamento em dinheiro. Esse tipo de financiamento segrega o risco do financiamento.

SISTEMA FINANCEIRO IMOBILIÁRIO

Déficit habitacional brasileiro soma 5,244 milhões

de domicílios.

Em termos relativos, o déficit atinge 8,53% dos

domicílios.

A região Sudeste é que possui a maior necessidade de moradias (2 milhões), seguida pela Nordeste (1,7 milhões).

DÉFICIT HABITACIONAL

Fonte: IPEA, Bradesco

DÉFICIT HABITACIONAL ABSOLUTO (nº de domicílios)

5.593.191

5.191.565

5.703.003

5.409.210

5.244.525

4.900.000

5.000.000

5.100.000

5.200.000

5.300.000

5.400.000

5.500.000

5.600.000

5.700.000

5.800.000

2007 2008 2009 2011 2012

Absoluto

DÉFICIT HABITACIONAL ABSOLUTO (nº de domicílios, 2007 – 2012)

2.045.682

1.708.699

536.935 533.164

420.045

2.096.832

1.940.186

566.936 614.942

374.295

-

500.000

1.000.000

1.500.000

2.000.000

2.500.000

Sudeste Nordeste Norte Sul Centro-Oeste

Déficit Habitacional - ABSOLUTO

2007

2012


16.446 16.495

28.188 34.621

49.226 64.070 71.068 71.732 78.763 87.719 96.352

111.308 111.895 115.922

132.839 145.587

161.290 182.624

217.701 232.071

242.268 246.372

355.973 396.060 399.381

464.881 1.113.673

- 200.000 400.000 600.000 800.000 1.000.000 1.200.000

RRAPACROTOMSESSE

MTALPI

RNPBDFSC

AMGORSPRPECEPABARJ

MAMG

SP

Déficit Habitacional - ABSOLUTO


DÉFICIT HABITACIONAL ABSOLUTO (nº de domicílios, dados de 2012)

10,00

9,00

9,72

8,80

8,53

7,50

8,00

8,50

9,00

9,50

10,00

10,50

2007 2008 2009 2011 2012

Relativo


DÉFICIT HABITACIONAL RELATIVO (% de domicílios)

DÉFICIT HABITACIONAL RELATIVO (% de domicílios, 2007- 2012)

14,38

13,58

8,82

10,00

8,43

7,07

11,67

10,38

8,70 8,53

7,44

5,60

-

2,00

4,00

6,00

8,00

10,00

12,00

14,00

16,00

Norte Nordeste Centro-Oeste Total Sudeste Sul

Déficit Habitacional - RELATIVO

2007

2012


4,8666,1

6,977,1

7,37,77,7

7,97,9

8,38,538,6

9,39,59,5

10,310,9

11,111,311,3

12,113,4

13,615,6

21,2

0 5 10 15 20 25

RSESSCPRRORJ

MGMSMTGOBASPPE

TotalAPCEPBALPISETOPARNRRACDF

AMMA

Déficit Habitacional - RELATIVO


DÉFICIT HABITACIONAL RELATIVO (% de domicílios, dados de 2012)

Por faixa de renda 2007 2008 2009 2011 2012

Sem declaração de renda 1,7 1,7 1,9 3 2,4

Até 3 salários-mínimos (SM) 70,7 70,2 71,2 73 73,6

Entre 3 e 5 SM 13,1 14 13,5 11,7 11,6

Entre 5 e 10 SM 10,4 10,3 9,6 9,1 9,4

Acima de 10 SM 4,1 3,9 3,8 3,2 2,9


COMPOSIÇÃO DO DÉFICIT HABITACIONAL (por faixa de renda, em %)

FATORES DE

RISCO

Setor dependente de financiamento de longo prazo e de política habitacional do governo;

Setor sensível a taxa de juros, renda e emprego;

Como o ciclo operacional é longo (principalmente para as obras na construção pesada), o que favorece o risco de descasamento entre o recebimento das receitas e o dispêndio com custos;

Em ano eleitoral há o risco de paralisação da obra pública devido a mudanças de governo.

CENÁRIO ATUAL E

TENDÊNCIAS


PIB TRIMESTRAL DA CONSTRUÇÃO CIVIL (variação do trimestre em relação ao mesmo trimestre do ano anterior)

-0.8%

-12.3%

0.7%

13.2%

19.2%

10.0%

0.8%

-7.0%

0.5%1.6%

5.8%

12.2%

10.4%

5.0%

7.2%

3.5%

-0.6%

7.1%

19.6%

18.0%

7.4%

9.4%8.7%

2.9%

-0.1%

1.3%

8.0% 7.8%

-3.1%

-8.7%

-3.8%

-5.0%-4.9%

-7.5%

-15.0%

-10.0%

-5.0%

0.0%

5.0%

10.0%

15.0%

20.0%

25.0%

2003

- I

2003

- II

2003

- III

2003

- IV

2004

- I

2004

- II

2004

- III

2004

- IV

2005

- I

2005

- II

2005

- III

2005

- IV

2006

- I

2006

- II

2006

-III

2006

- IV

2007

- I

2007

- II

2007

- III

2007

- IV

2008

- I

2008

- II

2008

- III

2008

- IV

2009

- I

2009

- II

2009

- III

2009

- IV

2010

- I

2010

- II

2010

- III

2010

- IV

2011

- I

2011

- II

2011

- III

2011

- IV

2012

- I

2012

- II

2012

- III

2012

- IV

2013

- I

2013

- II

2013

- III

2013

- IV

2014

- I

2014

- II

2014

- III

2014

- IV

2015

- I

2015

- II

2015

- III

2015

- IV

2016

- I

2016

- II

2016

- III

2016

- IV

Fonte: IBGEPIB DA CONSTRUÇÃO CIVIL - TRI SOBRE TRI DO ANO ANTERIOR

EM %


PIB DA CONSTRUÇÃO CIVIL (variação anual)

10,7%

-2,1%

0,3%

9,2%

4,9%

7,0%

13,1%

8,2%

3,2%

4,5%

-2,1%

-6,5%-5,2%

1,0%

-10,0%

-8,0%

-6,0%

-4,0%

-2,0%

0,0%

2,0%

4,0%

6,0%

8,0%

10,0%

12,0%

14,0%

2004

2005

2006

2007

2008

2009

2010

2011

2012

2013

2014

2015

2016

2017

*

VARIAÇÃO ANUAL DO PIB DA CONSTRUÇÃO CIVIL

2043 - 2016 Fonte: IBGE Elaboração e Projeção: Bradesco

PRODUÇÃO E VENDA DE MATERIAIS DE CONSTRUÇÃO (variação da média móvel de 12 meses)


10.0%

4.5%

11.3%

3.0%0.7%

0.7%-1.9%

-6.1%

-9.0%

12.5%

11.4%

12.1%

3.0%

0.3%

-7.6%

-1.4%

5.0%

12.5%

16.5%

14.6%

10.9%8.8%

8.0%

6.1%

6.8%

7.4%

-9.7%

-16.0%

-12.5%

-9.0%

-5.5%

-2.0%

1.5%

5.0%

8.5%

12.0%

15.5%

mar

/08

jun/

08

set/0

8

dez/

08

mar

/09

jun/

09

set/0

9

dez/

09

mar

/10

jun/

10

set/1

0

dez/

10

mar

/11

jun/

11

set/1

1

dez/

11

mar

/12

jun/

12

set/1

2

dez/

12

mar

/13

jun/

13

set/1

3

dez/

13

mar

/14

jun/

14

set/1

4

dez/

14

mar

/15

jun/

15

set/1

5

dez/

15

mar

/16

jun/

16

set/1

6

dez/

16

mar

/17

Indústria da construção

Varejo de materiais de construção

PRODUÇÃO INDUSTRIAL DE INSUMOS DA CONSTRUÇÃO CIVIL E VOLUME DE VENDAS NO COMÉRCIO VAREJISTA DE MATERIAL DE

CONSTRUÇÃO - CRESCIMENTO ACUMULADO EM 12 MESES

Fonte: IBGE (PIM/PMC)Elaboração: Bradesco

Fonte: ABRAMAT, Bradesco

VENDAS DA INDÚSTRIA DE MATERIAIS DE CONSTRUÇÃO (por segmento – média móvel 3 meses dessazonalizada)

Índice

185,25

173,65

191,57198,92

200,87

204,18

201,62204,59

207,01 209,89

214,0 210,1

146,17

176,35160,00

165,05164,86 164,54

165,11 166,00

168,8

163,3162,2

142,43

115,42

139,19

145,04

179,24

178,63183,93

188,25192,60

200,70

201,7

201,2

186,9

141,21

95

115

135

155

175

195

215

235

abr/

08

jul/0

8

out/

08

jan/

09

abr/

09

jul/0

9

out/

09

jan/

10

abr/

10

jul/1

0

out/

10

jan/

11

abr/

11

jul/1

1

out/

11

jan/

12

abr/

12

jul/1

2

out/

12

jan/

13

abr/

13

jul/1

3

out/

13

jan/

14

abr/

14

jul/1

4

out/

14

jan/

15

abr/

15

jul/1

5

out/

15

jan/

16

abr/

16

jul/1

6

out/

16

jan/

17

abr/

17

Índice Abramat - dados dessazonalizados - MM 3M - Fonte: Abramat

total

basico

acabamento

GERAÇÃO LÍQUIDA DE EMPREGO NA CONSTRUÇÃO CIVIL (emprego formal, em número de vagas - acumulado em 12 meses)

Fonte: CAGED, Bradesco

320,091

183,656

93,615

360,070

181,158

224,431142,813

18,109

-8,093

15,971

-57,123-148,482

-346,309

-600,000

-500,000

-400,000

-300,000

-200,000

-100,000

0

100,000

200,000

300,000

400,000

500,000

fev/

08ab

r/08

jun/

08ag

o/08

out/0

8de

z/08

fev/

09ab

r/09

jun/

09ag

o/09

out/0

9de

z/09

fev/

10ab

r/10

jun/

10ag

o/10

out/1

0de

z/10

fev/

11ab

r/11

jun/

11ag

o/11

out/1

1de

z/11

fev/

12ab

r/12

jun/

12ag

o/12

out/1

2de

z/12

fev/

13ab

r/13

jun/

13ag

o/13

out/1

3de

z/13

fev/

14ab

r/14

jun/

14ag

o/14

out/1

4de

z/14

fev/

15ab

r/15

jun/

15ag

o/15

out/1

5de

z/15

fev/

16ab

r/16

jun/

16ag

o/16

out/1

6de

z/16

fev/

17ab

r/17

CONSTRUÇÃO CIVIL CONSTRUÇÃO CIVIL

GERAÇÃO LÍQUIDA DE EMPREGO NA CONSTRUÇÃO CIVIL (por segmento – dessazonalizados, acumulado em 3 meses)

-11,256

-4,895 -4,156

37,179

23,792

-10,471

-42,142

-21,141

-50,000

-40,000

-30,000

-20,000

-10,000

-

10,000

20,000

30,000

40,000

50,000

abr/

08

jul/0

8

out/0

8

jan/

09

abr/

09

jul/0

9

out/0

9

jan/

10

abr/

10

jul/1

0

out/1

0

jan/

11

abr/

11

jul/1

1

out/1

1

jan/

12

abr/

12

jul/1

2

out/1

2

jan/

13

abr/

13

jul/1

3

out/1

3

jan/

14

abr/

14

jul/1

4

out/1

4

jan/

15

abr/

15

jul/1

5

out/1

5

jan/

16

abr/

16

jul/1

6

out/1

6

jan/

17

abr/

17

GERAÇÃO LÍQUIDA DE EMPREGO NA CONSTRUÇÃO CIVIL - DESSAZ MM 3M

Construção de Edifícios

Obras de Infraestrutura

Serviços Especializados para Construção

Total

Fonte: CAGED, Bradesco

ÍNDICE NACIONAL DE CUSTO DA CONSTRUÇÃO (INCC) (variação do acumulado em 12 meses)

Fonte: FGV, Bradesco

7.6%

7.0%

8.2%7.9% 7.2%

6.9% 6.8%

5.4%

9.9%

8.7%

11.2%

11.8%

10.1% 10.4%

8.9%

8.0%8.2% 8.4%

8.8%

8.3%

5.4%

5.4%

4.5%

4.9%5.6%

6.9%

5.3%6.0% 5.6%

4.6%

2.0%

0.0%

2.0%

4.0%

6.0%

8.0%

10.0%

12.0%

14.0%

de

z/1

0

fev

/11

ab

r/1

1

jun

/11

ag

o/1

1

ou

t/1

1

de

z/1

1

fev

/12

ab

r/1

2

jun

/12

ag

o/1

2

ou

t/1

2

de

z/1

2

fev

/13

ab

r/1

3

jun

/13

ag

o/1

3

ou

t/1

3

de

z/1

3

fev

/14

ab

r/1

4

jun

/14

ag

o/1

4

ou

t/1

4

de

z/1

4

fev

/15

ab

r/1

5

jun

/15

ag

o/1

5

ou

t/1

5

de

z/1

5

fev

/16

ab

r/1

6

jun

/16

ag

o/1

6

ou

t/1

6

de

z/1

6

fev

/17

ab

r/1

7

INCC INCC Mão de obra INCC Materiais

CUSTO DA CONSTRUÇÃO NO ESTADO DE SÃO PAULO (base fev/07=100, padrão h8-2n)

122.9123.7 129.8 136.87

138.04147.44

159.02

169.66177.64

186.41

107.0

115.1

117.7

126.1 127.5136.8 137.5 148.36

149.63

163.91

181.96

209.06210.68

226.89

120.7

119.4121.0

122.9

124.20129.37

133.44

141.05

98.0

106.0

114.0

122.0

130.0

138.0

146.0

154.0

162.0

170.0

178.0

186.0

194.0

202.0

210.0

218.0

226.0

234.0

abr/

08

jul/0

8

out/0

8

jan/

09

abr/

09

jul/0

9

out/0

9

jan/

10

abr/

10

jul/1

0

out/1

0

jan/

11

abr/

11

jul/1

1

out/1

1

jan/

12

abr/

12

jul/1

2

out/1

2

jan/

13

abr/

13

jul/1

3

out/1

3

jan/

14

abr/

14

jul/1

4

out/1

4

jan/

15

abr/

15

jul/1

5

out/1

5

jan/

16

abr/

16

jul/1

6

out/1

6

jan/

17

abr/

17

Global

Mão-de-obra

Material


ÍNDICE NACIONAL DE CUSTO DA CONSTRUÇÃO (INCC) (variação anual)


9.4%

7.3%

2.7%

8.5%8.0%

9.0%

12.5%

14.8%

10.9%

6.8%

5.0%

6.0%

12.0%

3.2%

7.6% 7.6%7.2%

8.1%

6.7%7.2%

6.4%

3.7%

5.2%

0%

2%

4%

6%

8%

10%

12%

14%

16%19

96

1997

1998

1999

2000

2001

2002

2003

2004

2005

2006

2007

2008

2009

2010

2011

2012

2013

2014

2015

2016

2017

*

2018

*

Título do Gráfico

MERCADO

RESIDENCIAL

Fonte: Secovi-SP,Bradesco

VENDAS DE IMÓVEIS NOVOS EM SÃO PAULO (em unidades – média em 3 meses dessazonalizados)

2,261

2,747

3,913

3,523

1,176

2,207

2,981

3,611

3,376

3,728

3,393

2,147

2,738

2,284

2,491

1,947

2,610

3,497

3,042

2,054

1,322

2,024

1,197

1,870

1,036

1,678

600

1,100

1,600

2,100

2,600

3,100

3,600

4,100

4,600

set/0

6no

v/06

jan/

07m

ar/0

7m

ai/0

7ju

l/07

set/0

7no

v/07

jan/

08m

ar/0

8m

ai/0

8ju

l/08

set/0

8no

v/08

jan/

09m

ar/0

9m

ai/0

9ju

l/09

set/0

9no

v/09

jan/

10m

ar/1

0m

ai/1

0ju

l/10

set/1

0no

v/10

jan/

11m

ar/1

1m

ai/1

1ju

l/11

set/1

1no

v/11

jan/

12m

ar/1

2m

ai/1

2ju

l/12

set/1

2no

v/12

jan/

13m

ar/1

3m

ai/1

3ju

l/13

set/1

3no

v/13

jan/

14m

ar/1

4m

ai/1

4ju

l/14

set/1

4no

v/14

jan/

15m

ar/1

5m

ai/1

5ju

l/15

set/1

5no

v/15

jan/

16m

ar/1

6m

ai/1

6ju

l/16

set/1

6no

v/16

jan/

17m

ar/1

7

VENDAS DE IMÓVEIS NOVOS NA CIDADE DE SÃO PAULO – DADOS DESSAZONALIZADOS – MM 3MVend as MM3M

LANÇAMENTOS DE IMÓVEIS EM SÃO PAULO (em unidades – média em 3 meses dessazonalizados)

1,678

2,160

3,224

4,208

3,294

3,912

1,453

2,237

1,895

2,865

3,477

2,420

4,140

2,902

3,393

2,569

3,405

2,000

2,357

3,080

2,725

2,110

2,590

3,265

1,968

2,595

1,109

1,712

1,116

1,901

900

1,400

1,900

2,400

2,900

3,400

3,900

4,400

jul/0

6se

t/06

nov/

06ja

n/07

mar

/07

mai

/07

jul/0

7se

t/07

nov/

07ja

n/08

mar

/08

mai

/08

jul/0

8se

t/08

nov/

08ja

n/09

mar

/09

mai

/09

jul/0

9se

t/09

nov/

09ja

n/10

mar

/10

mai

/10

jul/1

0se

t/10

nov/

10ja

n/11

mar

/11

mai

/11

jul/1

1se

t/11

nov/

11ja

n/12

mar

/12

mai

/12

jul/1

2se

t/12

nov/

12ja

n/13

mar

/13

mai

/13

jul/1

3se

t/13

nov/

13ja

n/14

mar

/14

mai

/14

jul/1

4se

t/14

nov/

14ja

n/15

mar

/15

mai

/15

jul/1

5se

t/15

nov/

15ja

n/16

mar

/16

mai

/16

jul/1

6se

t/16

nov/

16ja

n/17

mar

/17

LANÇAMENTO DE IMÓVEIS MM3MLançamento MM3M

Fonte: Secovi-SP, Bradesco

VENDAS E LANÇAMENTOS DE IMÓVEIS NOVOS EM SÃO PAULO (em unidades – média em 3 meses dessazonalizados)

1,678

2,160

3,224

2,493

4,208

3,912

1,895

4,140

2,882

3,405

3,301

2,725 2,874

2,062

3,265

2,595

1,901

2,5132,747

1,176

3,611 3,485

2,514

2,062

2,474

1,947

3,324

1,322

1,870

1,230

1,678

500

1,000

1,500

2,000

2,500

3,000

3,500

4,000

4,500

jul/0

6se

t/06

nov/

06ja

n/07

mar

/07

mai

/07

jul/0

7se

t/07

nov/

07ja

n/08

mar

/08

mai

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jul/0

8se

t/08

nov/

08ja

n/09

mar

/09

mai

/09

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9se

t/09

nov/

09ja

n/10

mar

/10

mai

/10

jul/1

0se

t/10

nov/

10ja

n/11

mar

/11

mai

/11

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1se

t/11

nov/

11ja

n/12

mar

/12

mai

/12

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2se

t/12

nov/

12ja

n/13

mar

/13

mai

/13

jul/1

3se

t/13

nov/

13ja

n/14

mar

/14

mai

/14

jul/1

4se

t/14

nov/

14ja

n/15

mar

/15

mai

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5se

t/15

nov/

15ja

n/16

mar

/16

mai

/16

jul/1

6se

t/16

nov/

16ja

n/17

mar

/17

VENDAS E LANÇAMENTOS DE IMÓVEIS NOVOS NA CIDADE DE SÃO PAULO – DADOS DESSAZONALIZADOS – MM 3M –2004 - 2012

Lançamento MM3M

Vendas MM3M

FONTE: SECOVI


ESTOQUE DE IMÓVEIS NOVOS EM SÃO PAULO (em unidades)

15,226

17,189

13,540

18,246

15,943

19,685

12,744

9,751

7,660

12,011

12,149

16,511

19,731

16,749

20,488

15,960

19,692

18,619

23,652

28,021

24,961

23,142

7,000

12,000

17,000

22,000

27,000

32,000

mar

/06

set/0

6

mar

/07

set/0

7

mar

/08

set/0

8

mar

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set/0

9

mar

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0

mar

/11

set/1

1

mar

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set/1

2

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/13

set/1

3

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/14

set/1

4

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/15

set/1

5

mar

/16

set/1

6

mar

/17


ESTOQUE DE IMÓVEIS NOVOS EM SÃO PAULO (em meses de vendas – média em 3 meses dessazonalizados)

4

9

6

14

17

14

17

14

0.0

2.0

4.0

6.0

8.0

10.0

12.0

14.0

16.0

18.0

20.0

22.0

24.0

26.0

mar

/06

jun/

06

set/0

6

dez/

06

mar

/07

jun/

07

set/0

7

dez/

07

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jun/

08

set/0

8

dez/

08

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jun/

09

set/0

9

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09

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jun/

10

set/1

0

dez/

10

mar

/11

jun/

11

set/1

1

dez/

11

mar

/12

jun/

12

set/1

2

dez/

12

mar

/13

jun/

13

set/1

3

dez/

13

mar

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jun/

14

set/1

4

dez/

14

mar

/15

jun/

15

set/1

5

dez/

15

mar

/16

jun/

16

set/1

6

dez/

16

mar

/17

ESTOQUE EM MESES DE VENDAS MM3M



VENDAS E LANÇAMENTOS DE IMÓVEIS NOVOS EM SÃO PAULO (em mil unidades)

23

25 25

39

34

30

37 38

28

3332

21

1820

23

20

24

28

37

33

36 36

2827

33

2220

17

19

23

-

5,0

10,0

15,0

20,0

25,0

30,0

35,0

40,0

45,0

2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016* 2017* 2018*

lançamento

venda

12,1%

0,4%

51,8%

-11,6% -11,6%

23,8%

0,9%

-26,2%

19,5%

-4,3%

-32,5%

-22,0%

10,0%

30,0%

18,0% 19,0%

29,3%

-10,3%

9,1%

0,1%

-21,1%

-4,8%

23,6%

-35,2%

-6,6%

-21,0%

25,0%

20,0%

-42,0%

-32,0%

-22,0%

-12,0%

-2,0%

8,0%

18,0%

28,0%

38,0%

48,0%

58,0%

2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016* 2017* 2018*

lançamento

venda


VENDAS E LANÇAMENTOS DE IMÓVEIS NOVOS EM SÃO PAULO (variação anual)

RELAÇÃO CRÉDITO HABITACIONAL/PIB


37.1%

41.3%

55.8%

44.2%

34.8%

32.1%

28.0%

15.7%

10.0%

12.5%

15.5%

0.0%

10.0%

20.0%

30.0%

40.0%

50.0%

60.0%

2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018

CRESC CARTEIRA IMOBILIARIO PF

UNIDADES FINANCIADAS – SBPE (média em 3 meses dessazonalizados)

Fonte: ABECIP, Bradesco

8,341

20,385

39,963

54,861

32,95626,831

50,978 52,370

50,941

36,215

37,373

33,414

40,383

50,302

36,844

9,807

23,769

39,587

53,847

66,193 70,989

76,750 92,645

99,766

89,706

99,687

32,114

38,324

59,012

90,922

66,548

89,873

109,270

104,770

130,282

119,244

122,161

108,373

114,123

145,224

131,696

139,502

127,627

41,920

-

20,000

40,000

60,000

80,000

100,000

120,000

140,000

160,000

abr/

06

ago/

06

dez/

06

abr/

07

ago/

07

dez/

07

abr/

08

ago/

08

dez/

08

abr/

09

ago/

09

dez/

09

abr/

10

ago/

10

dez/

10

abr/

11

ago/

11

dez/

11

abr/

12

ago/

12

dez/

12

abr/

13

ago/

13

dez/

13

abr/

14

ago/

14

dez/

14

abr/

15

ago/

15

dez/

15

abr/

16

ago/

16

dez/

16

abr/

17

UNIDADES FINANCIADAS COM RECURSOS DA POUPANÇA - FONTE: ABECIP

Construção

Aquisição

Total

DESEMBOLSOS DE IMÓVEIS FINANCIADOS – SBPE (em R$ milhões – média em 3 meses dessazonalizados)

869 2,085

4,017

3,245 2,840

6,740

9,574

8,2738,209

5,724

7,247 9,1588,991

2,5781,9004,005

7,555

10,80612,835

15,68719,722 19,618

21,772

8,022

3,355

5,8586,255

9,127

7,610

10,492

13,449

13,960

20,011

20,223

20,908

18,937

23,374

27,959

29,563 28,988

10,600

-

5,000

10,000

15,000

20,000

25,000

30,000

35,000

abr/0

6

ago/

06

dez/

06

abr/0

7

ago/

07

dez/

07

abr/0

8

ago/

08

dez/

08

abr/0

9

ago/

09

dez/

09

abr/1

0

ago/

10

dez/

10

abr/1

1

ago/

11

dez/

11

abr/1

2

ago/

12

dez/

12

abr/1

3

ago/

13

dez/

13

abr/1

4

ago/

14

dez/

14

abr/1

5

ago/

15

dez/

15

abr/1

6

ago/

16

dez/

16

abr/1

7

DESEMBOLSO - RECURSOS DA POUPANÇA - FONTE: ABECIP

Construção

Aquisição

Total


DESEMBOLSOS COM RECURSOS DA CADERNETA DE POUPANÇA (construção x aquisição)

46,4%

58,3%48,0% 50,7% 54,0%

40,7% 43,4% 44,0%33,9% 29,5% 27,8% 26,1% 28,1%

53,6%

41,7%52,0% 49,3% 46,0%

59,3% 56,6% 56,0%66,1% 70,5% 72,2% 73,9% 71,9%

0%

10%

20%

30%

40%

50%

60%

70%

80%

90%

100%

2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016

(Valores)Percentual das unidades construídas e adquiridas com recursos da caderneta de poupança -

2002 - 2011

Aquisição Construção


DISTRIBUIÇÃO DOS VALORES DESEMBOLSADOS - SBPE

2013 Empresários

36,3%

Pesssoa Física: Construção

4,1%

Pessoa Física: Aquisição

Residencial59,0%

Pessoa Física: Aquisição

Comercial0,2%

Pessoa Física: Ampliação e

Material para Construção

0,4%

Distribuição dos valores desembolsados - 2009** Acumulado até abr/09

2009

Empresários

19,4%

Pessoa Física:

Construção

4,4%

Pessoa Física:

Aquisição Residencial

73,7%

Pessoa Física:

Aquisição Comercial

2,1%

Pessoa Física:

Ampliação e Material

para Construção

0,1%

2015


CARTEIRA DE CRÉDITO IMOBILIÁRIO (PF + PJ, dados dessazonalizados)


9,468

7,329

8,906

11,600

13,885

13,186

17,851

13,080

15,173

17,089

14,106

10,026

8,910

7,603

9,681

7,554

6,000

8,000

10,000

12,000

14,000

16,000

18,000

20,000

ab

r/11

jun

/11

ag

o/1

1

ou

t/11

dez/

11

fev/1

2

ab

r/12

jun

/12

ag

o/1

2

ou

t/12

dez/

12

fev/1

3

ab

r/13

jun

/13

ag

o/1

3

ou

t/13

dez/

13

fev/1

4

ab

r/14

jun

/14

ag

o/1

4

ou

t/14

dez/

14

fev/1

5

ab

r/15

jun

/15

ag

o/1

5

ou

t/15

dez/

15

fev/1

6

ab

r/16

jun

/16

ag

o/1

6

ou

t/16

dez/

16

fev/1

7

ab

r/17

Concessão Imobiliário Total (PF+PJ) - dessaz

ESTOQUE TOTAL DE CRÉDITO HABITACIONAL (direcionado + livre)

40.8%

44.4%

54.7%

48.6%

30.6% 31.1%

27.3%

15.0%

9.1%

12.2%14.9% 15.2%

12.6%

0.0%

10.0%

20.0%

30.0%

40.0%

50.0%

60.0%

2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020

CRESCIMENTO EM DOZE MESES DA CARTEIRA DE CRÉDITO IMOBILIARIO (PF + PJ)fONTE: BACEN


INADIMPLÊNCIA DO SBPE (em %, + de 3 prestações em atraso, contratos firmados a partir de jun/98)


10.78

9.389.09

7.99

7.01

6.04

4.90

4.06

3.303.10

2.29 2.151.99 1.881.81 1.88 1.70

2.092.21

1.30

3.30

5.30

7.30

9.30

11.30

13.30

dez/

03m

ar/0

4ju

n/04

set/0

4de

z/04

mar

/05

jun/

05se

t/05

dez/

05m

ar/0

6ju

n/06

set/0

6de

z/06

mar

/07

jun/

07se

t/07

dez/

07m

ar/0

8ju

n/08

set/0

8de

z/08

mar

/09

jun/

09se

t/09

dez/

09m

ar/1

0ju

n/10

set/1

0de

z/10

mar

/11

jun/

11se

t/11

dez/

11m

ar/1

2ju

n/12

set/1

2de

z/12

mar

/13

jun/

13se

t/13

dez/

13m

ar/1

4ju

n/14

set/1

4de

z/14

mar

/15

jun/

15se

t/15

dez/

15m

ar/1

6ju

n/16

set/1

6de

z/16

mar

/17

Inadimplência do SBPE - (+ de 3 prestações em atraso) - contratos firmados a partir de jun/98 - em %

Fo

Fonte: FIPE – ZAP, Bradesco

PREÇOS DE IMÓVEIS EM SÃO PAULO (variação mensal, dados dessazonalizados)

1.9%

1.3%

1.9%

1.3%

2.2%

1.8%

2.6%

1.9%

1.5% 1.4%

1.1%

1.5%

1.1%

1.1%

1.2%1.1%

0.6%

0.7%

0.3%

0.6%

0.0%

0.1%

-0.1%

0.2%

-0.70%

-0.20%

0.30%

0.80%

1.30%

1.80%

2.30%

2.80%

abr/

09

jun/

09

ago/

09

out/0

9

dez/

09

fev/

10

abr/

10

jun/

10

ago/

10

out/1

0

dez/

10

fev/

11

abr/

11

jun/

11

ago/

11

out/1

1

dez/

11

fev/

12

abr/

12

jun/

12

ago/

12

out/1

2

dez/

12

fev/

13

abr/

13

jun/

13

ago/

13

out/1

3

dez/

13

fev/

14

abr/

14

jun/

14

ago/

14

out/1

4

dez/

14

fev/

15

abr/

15

jun/

15

ago/

15

out/1

5

dez/

15

fev/

16

abr/

16

jun/

16

ago/

16

out/1

6

dez/

16

fev/

17

abr/

17

Dessazsp

PREÇOS DE IMÓVEIS EM SÃO PAULO (variação mensal)

1.5%

1.1%

2.1%

1.8%1.6%

1.6%

2.1%

1.7%

2.6%

1.4%

1.2%1.2%

1.2%

1.5%

0.8%

0.9%

0.8%

0.9%1.0%

1.2%1.3%

1.1%

0.8%

0.7%

0.8%

0.7%

0.8% 0.8%

0.7%

0.4%0.3%

0.3% 0.3%0.46%0.38%

0.09% 0.10%0.07% 0.08%

-0.08%

0.10%

0.0%

0.1%

0.0%

0.1%

0.0%-0.1%

0.0%

0.1%

-0.2%

0.8%

1.8%

2.8%

JAN

FE

V

MA

R

AB

R

MA

I

JU

N

JUL

AG

O

SE

T

OU

T

NO

V

DE

Z

São Paulo - original

dez/09 dez/10 dez/11 dez/12


FONTE: FIPE – ZAP, Bradesco

PREÇOS DE IMÓVEIS EM SÃO PAULO (variação acumulada em 12 meses)

21.9%

23.7%

27.4%

26.5%

22.1%

18.5%

15.9%14.4%13.7%

12.3%

10.1%

6.7%

4.8%

0.4%0.0%

4.0%

8.0%

12.0%

16.0%

20.0%

24.0%

28.0%

ago/

10

out/1

0

dez/

10

fev/

11

abr/

11

jun/

11

ago/

11

out/1

1

dez/

11

fev/

12

abr/

12

jun/

12

ago/

12

out/1

2

dez/

12

fev/

13

abr/

13

jun/

13

ago/

13

out/1

3

dez/

13

fev/

14

abr/

14

jun/

14

ago/

14

out/1

4

dez/

14

fev/

15

abr/

15

jun/

15

ago/

15

out/1

5

dez/

15

fev/

16

abr/

16

jun/

16

ago/

16

out/1

6

dez/

16

fev/

17

abr/

17

Acum 12 mesesSão Paulo


PREÇOS DE IMÓVEIS NO RIO DE JANEIRO (variação mensal, dados dessazonalizados)

2.3%

3.2%3.2%

2.4%

1.3%

0.9%

1.4%

0.8%

1.5%

0.9%

1.3%

0.7%

0.5%

0.5%

0.2%

-0.1%

0.0%

-0.1%

0.1%

-0.4%-0.5%

-0.2%

0.1%

0.4%

0.7%

1.0%

1.3%

1.6%

1.9%

2.2%

2.5%

2.8%

3.1%

3.4%

out/0

9

dez/

09

fev/

10

abr/

10

jun/

10

ago/

10

out/1

0

dez/

10

fev/

11

abr/

11

jun/

11

ago/

11

out/1

1

dez/

11

fev/

12

abr/

12

jun/

12

ago/

12

out/1

2

dez/

12

fev/

13

abr/

13

jun/

13

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13

out/1

3

dez/

13

fev/

14

abr/

14

jun/

14

ago/

14

out/1

4

dez/

14

fev/

15

abr/

15

jun/

15

ago/

15

out/1

5

dez/

15

fev/

16

abr/

16

jun/

16

ago/

16

out/1

6

dez/

16

fev/

17

abr/

17

Dessazrj


PREÇOS DE IMÓVEIS NO RIO DE JANEIRO (variação mensal)

2,3%

2,3%

3,2%

3,0%2,8%

3,2% 3,0%

1,1%

1,4%

1,0%1,1%

1,0%1,0%

1,3%1,2%

1,4%1,5%

1,2%

0,8%

1,2% 1,3%1,2%

1,1% 1,0%

0,7%0,7%

0,4% 0,5% 0,5% 0,4% 0,3%0,2%

0,4%

0,33%0,31%

0,00% 0,04%

0,01% -0,11%

-0,52% -0,44%

-0,31%-0,19%-0,28% -0,11% -0,18%

-0,30%

-0,18%0,09% 0,04%

-0,9%

0,0%

0,9%

1,8%

2,7%

3,6%

4,5%JA

N

FE

V

MA

R

AB

R

MA

I

JUN

JUL

AG

O

SE

T

OU

T

NO

V

DE

Z

Rio de Janeiro - original




PREÇOS DE IMÓVEIS NO RIO DE JANEIRO (variação em 12 meses)

33.3%

40.0%41.8%

40.4%

34.8%

29.0%

23.2%

18.9%15.3% 14.9% 15.0%

13.9%11.9%

8.6%

3.9%

-0.2%

-2.6%

-7.0%

-3.0%

1.0%

5.0%

9.0%

13.0%

17.0%

21.0%

25.0%

29.0%

33.0%

37.0%

41.0%

dez/

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6

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17

Acum 12 mesesRio de Janeiro


ESCRITÓRIOS

COMERCIAIS

82

ESCRITÓRIOS CORPORATIVOS EM SÃO PAULO (estoque, em m²)

Fonte: Revista Buildings, Bradesco

10,361,354.00

10,614,918.00

11,252,006.00

12,097,168.00

13,013,278.00

14,135,675.00

15,054,207.66

14,190,968.11

15,313,577.00

10,000,000

11,000,000

12,000,000

13,000,000

14,000,000

15,000,000

1T

201

2

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2

3T

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2

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201

2

1T

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3

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3

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3

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1T

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5

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5

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5

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5

1T

201

6

2T

201

6

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6

4T

201

6

ESTOQUE - SP Estoque

83


311,876.76

388,506.00

727,793.13

1,351,704.80

1,973,331.66

2,431,759.33

2,730,136.45

2,661,446.87

3,763,697.01

-

500,000

1,000,000

1,500,000

2,000,000

2,500,000

3,000,000

3,500,000

4,000,000

1T

201

2

2T

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2

3T

201

2

4T

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2

1T

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3

2T

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3

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3

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3

1T

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4

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4

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4

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4

1T

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5

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5

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5

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5

1T

201

6

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201

6

3T

201

6

4T

201

6

ESTOQUE - SP São…

ESCRITÓRIOS CORPORATIVOS EM SÃO PAULO (em m², estoque de escritórios disponíveis)

84


4,902,708.00

7,141,347.00

7,650,686.00

7,322,765.00

8,158,875.00

8,538,126.00

8,416,161.82

8,901,869.00

4,500,000

5,500,000

6,500,000

7,500,000

8,500,0001T

201

2

2T

201

2

3T

201

2

4T

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2

1T

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3

2T

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3

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3

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3

1T

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4

2T

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4

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4

1T

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5

2T

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5

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5

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5

1T

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6

2T

201

6

3T

201

6

4T

201

6

ESTOQUE - RJ Rio de…

ESCRITÓRIOS CORPORATIVOS NO RIO DE JANEIRO (estoque, em m²)

85


156,886.66120,628.13

426,908.28

353,393.38

691,116.64

1,166,165.86

1,510,643.60

-

200,000

400,000

600,000

800,000

1,000,000

1,200,000

1,400,000

1,600,000

1T

201

2

2T

201

2

3T

201

2

4T

201

2

1T

201

3

2T

201

3

3T

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3

4T

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3

1T

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4

2T

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4

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4

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4

1T

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5

2T

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5

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5

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5

1T

201

6

2T

201

6

3T

201

6

4T

201

6

ESTOQUE - SP Rio de…

ESCRITÓRIOS CORPORATIVOS NO RIO DE JANEIRO (em m², estoque de escritórios disponíveis)

3.01

6.57

11.46

15.16 16.89

18.75

24.58

3.20

1.68 2.42

4.54

6.54

4.51

10.65 12.92

15.30

0.0

4.0

8.0

12.0

16.0

20.0

24.0

28.01T

201

2

2T

201

2

3T

201

2

4T

201

2

1T

201

3

2T

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3

3T

201

3

4T

201

3

1T

201

4

2T

201

4

3T

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4

4T

201

4

1T

201

5

2T

201

5

3T

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5

4T

201

5

1T

201

6

2T

201

6

3T

201

6

4T

201

6

taxa de vacância - corporativo

São Paulo

Rio de Janeiro

VACÂNCIA IMÓVEIS CORPORATIVOS (taxa de vacância)


87

CONDOMÍNIOS INDUSTRIAIS E LOGÍSTICOS EM SÃO PAULO

(em unidade)


206

217

235

249

276

273

280

200

220

240

260

280

4T

201

3

1T

201

4

2T

201

4

3T

201

4

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201

4

1T

201

5

2T

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5

3T

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5

4T

201

5

1T

201

6

2T

201

6

3T

201

6

4T

201

6

INDUSTRIAL - SP Condo…

88

GALPÕES INDUSTRIAIS E LOGÍSTICOS EM SÃO PAULO

(estoque, em m²)


7,741,947

8,409,750

9,030,049

10,914,607

10,615,841

11,201,956

7,400,000

8,400,000

9,400,000

10,400,000

11,400,000

4T

201

3

1T

201

4

2T

201

4

3T

201

4

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4

1T

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5

2T

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5

3T

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5

4T

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5

1T

201

6

2T

201

6

3T

201

6

4T

201

6

INDUSTRIAL - SP Estoqu…

89


1,395,426

1,690,640

1,830,688

2,195,761

2,667,757

3,075,718

1,300,000

1,700,000

2,100,000

2,500,000

2,900,000

4T

201

3

1T

201

4

2T

201

4

3T

201

4

4T

201

4

1T

201

5

2T

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5

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5

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5

1T

201

6

2T

201

6

3T

201

6

4T

201

6

INDUSTRIAL - SP Área…

GALPÕES INDUSTRIAIS E LOGÍSTICOS EM SÃO PAULO

(estoque de galpões disponíveis, em m²)

90


18

20

23

30

3738

40

39

16

21

26

31

36

41

4T

201

3

1T

201

4

2T

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4

3T

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4

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4

1T

201

5

2T

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5

3T

201

5

4T

201

5

1T

201

6

2T

201

6

3T

201

6

4T

201

6

INDUSTRIAL - RJ Condo…

CONDOMÍNIOS INDUSTRIAIS E LOGÍSTICOS NO RIO DE JANEIRO

(em unidade)

91


756,979 781,228

959,967

1,221,882

1,716,598

1,967,677 2,079,536

600,000

1,100,000

1,600,000

2,100,000

4T

201

3

1T

201

4

2T

201

4

3T

201

4

4T

201

4

1T

201

5

2T

201

5

3T

201

5

4T

201

5

1T

201

6

2T

201

6

3T

201

6

4T

201

6

INDUSTRIAL - RJ Estoqu…

GALPÕES INDUSTRIAIS E LOGÍSTICOS NO RIO DE JANEIRO

(estoque, em m²)

92


42,851

102,845

86,977

246,706

333,260

468,056

453,374

-

100,000

200,000

300,000

400,000

500,000

4T

201

3

1T

201

4

2T

201

4

3T

201

4

4T

201

4

1T

201

5

2T

201

5

3T

201

5

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5

1T

201

6

2T

201

6

3T

201

6

4T

201

6

INDUSTRIAL - SP Área…

GALPÕES INDUSTRIAIS E LOGÍSTICOS NO RIO DE JANEIRO

(estoque de galpões disponíveis, em m²)

93

TAXA DE VACÂNCIA DE GALPÕES LOGÍSTICOS

(em %)


18.02

20.87 21.08

24.44

27.38 27.46

5.66

13.18

9.06

16.30

20.11

23.79

21.14 20.02

3.0

8.0

13.0

18.0

23.0

28.0

4T

201

3

1T

201

4

2T

201

4

3T

201

4

4T

201

4

1T

201

5

2T

201

5

3T

201

5

4T

201

5

1T

201

6

2T

201

6

3T

201

6

4T

201

6

taxa de vacância -industrial

São Paulo

Rio de Janeiro

INFRAESTRUTURA

DESPESA DO GOVERNO CENTRAL COM OBRAS DO PAC (em R$ milhões)

Fonte: Tesouro Nacional, Bradesco

8.442

4.358

4.744

7.793

4.610

7.310

10.518

8.904

12.328

8.472

9.664

12.869

9.207

15.462

12.677

18.359

8.561

10.58813.103

11.659

11.920

15.692

22.93421.991

31.741

28.593

20.510

27.702

0

5.000

10.000

15.000

20.000

25.000

30.000

35.000

-

5.000,00

10.000,00

15.000,00

20.000,00

25.000,00se

t/09

nov/

09

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0

set/1

0

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2

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2

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3

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3

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4

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/16

Despesa do Governo Central com obras do PAC - R$ milhões - Fonte: Tesouro Nacional

acum 3m

acum 6m

PRODUÇÃO NACIONAL DE ASFALTO (índice Base jan/00=100 – média em 3 meses dessazonalizados)

Fonte: ANP, Bradesco

121,4

203,5

158,4

176,1

162,4

181,4

169,5

150,1

178,6

161,6

210,6

201,7

220,0

184,4

135,4

110,0

140,2

80

100

120

140

160

180

200

220

240

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Produção de asfalto - mm 3mmm 3m

CONSUMO INTERNO DE AÇOS LONGOS (em mil toneladas - média em 3 meses dessazonalizados)

Fonte: IABR, Bradesco

644.9

596.8

903.9

525.9

976.9

885.6

955.5

903.2

989.0

884.5

879.3

735.6

643.4

580.5

400

500

600

700

800

900

1,000

1,100

abr/

04ju

l/04

out

/04

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05ju

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/05

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DEPEC Departamento de Pesquisas e Estudos ......Vidros Tintas e Vernizes Tubos e Conexões Bens de...

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