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Integrantes
Angelione Vaz
Ariane Longuine
Bianca MartinsCharlene Aparecida
Daniela Cristina
Edson SorianoGislene Soriano
Ivy Barbosa
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IntroduçãoSe você iniciasse uma empresa três questõesbásicas precisariam ser respondidas:
Quais os investimentos, em longo prazo, deveriam
ser feitos?
Como você obteria recursos para o financiamento
desses ativos?
Como seria administrado seu fluxo de caixa?
Controlar as finanças é fundamentalpara o sucesso de qualquer negócio
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Formação de Preço
Preço deVenda [PV]
Custo deMercadoria
Vendida[CMV]
DespesasFixas [CF]
DespesasVariáveis
[CV]
Margem deLucro [ML]
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PV = Custo Unitário
100% - (%DV + %DF + %ML)
Público-Alvo
Mix de Produtos
Enfrentar aConcorrência
Custos +Despesas
Nichos deMercado
DiferenciaisOferecidos
EstratégiasCompetitivas
Preço de vendamínimo
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Cálculo do Preço de Venda ² Exemplo
Informações:Custos do Produto = R$ 10,00
Despesas Variáveis = 15%
Despesas Fixas = 25%
Valor das DF /Valor das VT = 2.500,00/R$ 10.000,00
Margem de Lucro = 10%
Preço de Venda = = R$ 20,00100% - (15% + 25% + 10 %)
Cálculo do Preço de Venda ² Exemplo
Informações:Custos do Produto = R$ 10,00
Despesas Variáveis = 15%
Despesas Fixas = 25%
Valor das DF /Valor das VT = 2.500,00/R$ 10.000,00
Margem de Lucro = 10%
Preço de Venda = = R$ 20,00100% - (15% + 25% + 10 %)
10,00
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É o valor que a empresa precisavender para cobrir o custo dasmercadorias vendidas, as despesas
variáveis e as despesas fixas. No Pontode Equilíbrio, a empresa não terá lucronem prejuízo.
Ponto de Equilíbrio
Receita Totais = Custos Totais
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Para que serve?Na avaliação de um programa demodernização e automatização.Na análise de implantação de uma empresa.
No planejamento de lançamento de um novoproduto no mercado.
Ferramenta de apoio à tomada de decisão;
Empréstimos, com essa informação, o bancopoderá avaliar a consistência dos negócios.
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Para calcular o Ponto de Equilíbrio em reais,
faça a seguinte fórmula:
Portanto, inicialmente calcule:
O valor total do custo fixo mensal.
O índice da margem de contribuição.
Para calcular o índice da margem decontribuição utilize o DRE.
PE = Custo Fixo / IMC (índice da margem decontribuição)
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Itens Valor %
1-) Vendas 30.000,00 100%
2-) Custo das Mercadorias Vendidas 15.000,00 50%
3-) Despesas Variáveis - -
3.1 Impostos 3.000,00 10%
3.2 Comissões 1.500,00 5%4-) Margem de Contribuição (1-2-3)* 10.500,00 35%
5-) Despesas Fixas 7.500,00 25%
6-) Lucro Liquído (4-5) 3.000,00 5%
Exemplo 1: Modelo de DRE
* Índice da Margem de Contribuição: 35 / 100 = 0,35Assim, após ter em mãos as duas informações, divida o custo fixo peloíndice da margem de contribuição e terá o ponto de equilíbrio mensalda sua empresa.PE (R$) = Custo fixo / IMC (Ìndice Margem Contribuição)
PE (R$) = R$ 7.500 / 0,35 = R$ 21.428,57
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Exemplo 2:
CF= R$ 1 milhão; CV = 12.500; preço de venda= R$
25.000, quantidade a ser produzida no PE?
Formula
25.000 x Q = 12.500 x Q + 1.000.000
25.000Q ² 12.500Q = 1.000.000
12.500Q = 1.000.000
Q = 1.000.000 80 unidades por mês
12.500
Vendas = 80 x 25.000 = R$ 2 milhões
P x Q = (CV x Q) + CF
P = PreçoQ = QuantidadeCV = CustovariávelCF = Custo fixo
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Ponto deEquilíbrio
2
0
R$
(milhões)
80 Unidades (Q)
C. Fixo
C. Total
Rec.Total
Representação Gráfica
Conforme se pode observar a figura acima, o Ponto de Equilíbrio é oponto onde a linha da Receita cruza com a linha do custo total.
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Capital de Giro
É o montante de recursos necessário parao funcionamento normal da empresa.
Ao estimar o capital de giro para ocomeço das atividades da empresa,deverá apurar o estoque inicial e o caixamínimo necessário.
É o investimento feito em ativos de curtoprazo, ou seja, são bens que possuemliquidez.
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Capital de Giro Líquido
CAPITAL DE GIRO LÍQUIDO = Ativo Circulante ² Passivo Circulante
Participação dos Estoques
PARTICIPAÇÃO DOS ESTOQUES = Estoques
Ativo CirculanteReserva de Capital de Giro
Incertezas inerentes da atividade empresarial; Instabilidade econômica.
Redução da Necessidade de Capital de Giro Ciclo financeiro curto; Prazo de pagamento das compras; Prazo de produção ou estocagem;
Prazo de recebimento das vendas.
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A ² Estimativa do estoque inicial
O estoque inicial é composto pelosmateriais (matéria-prima, embalagens, etc.)indispensáveis à fabricação de seus produtosou serviços.
B ² Caixa Mínimo
É o capital de giro próprio necessáriopara movimentar seu negócio. Representa o
valor em dinheiro que a empresa precisa terdisponível para cobrir os custos até que ascontas a receber de clientes entrem no caixa.Corresponde a uma reserva inicial de caixa.
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B ² Caixa Mínimo
1º Passo: Contas a receber ² Cálculo do prazo
médio de vendas
Prazo Médiode Vendas
(%) XNúmerode Dias
=Média
Ponderadaem dias
a vista 20% x 0 = 0
a prazo (1) 45% x 30 = 13,5
a prazo (2) 30% x 60 = 18
a prazo (3) 5% x 90 = 4,5
a prazo (4) - x - = -
Prazo Médio Total 36 dias
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2º Passo: Fornecedores ² Cálculo do
prazo médio de compras;
Prazo Médio
de Vendas
(%) XNúmero
de Dias
=Média
Ponderada
em diasa vista 50% x 0 = 0a prazo (1) 50% x 30 = 15a prazo (2) - x - = -
a prazo (3) - x - = -a prazo (4) - x - = -
Prazo Médio Total 15 dias
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3º Passo: Estoques ² Cálculo danecessidade média de estoques;
4º Passo: Cálculo da necessidadelíquida de capital de giro em dias;
Necessidade média emestoque
Número de dias
5
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Recursos da empresa fora do seu caixa
Número
de dias1-) Contas a Receber - prazo médio de vendas 36 dias
2 -) Estoques - necessidade média de estoques 5 dias
Subtotal 1 (1+2) 41 dias
Recursos de terceiros no caixa da empresa3-) Fornecedores - prazo médio de compras 15 dias
Subtotal 2 15 dias
Necessidade Líquida de Capital de Giro em dias(Subtotal 1 - Subtotal 2) 26 dias
Neste exemplo, o prazo de 26 dias significa que aempresa irá necessitar de caixa nesse período para
cobrir seus gastos e financiar clientes
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1 -) Custo Fixo mensal (Estimativa decustos fixos operacionais Mensais) R$ 4.400,00
2-) Custo variável mensal (Demonstrativosde Resultados) R$ 9.000,00
3-) Custo Total da Empresa (item 1+2) R$ 13.400,004-) Custo Total Diário (item 3/30 dias) R$ 446,665-) Necessidade Liquída de Capital de Giro
(vide resultado do quadro anterior26 dias
Total de B - Caixa Mínimo (4x5) R$ 11.613,16
o caixa mínimo necessário para a cobertura dos custosda empresa para um período de 26 dias é de R$
11.613,16
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Captação de recursos
1. Recursos próprios;
2. Renegociar novos prazos de pagamento
com os fornecedores;3. Pegar dinheiro emprestado:
BNDES;
Cheque Empresarial;
Desconto de duplicatas.
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Fluxo de Caixa
A função desta ferramenta é a de informar oempresário sobre a situação da movimentaçãodiária dos recursos financeiros, disponibilizandoas informações pertinentes aos pagamentos,
recebimentos e ao saldo, realizados, de formadiária e acumulada.
OBS.: Se existe uma empresa, precisa também
existir o fluxo de caixa para controlar os saldosao longo da sua existência. Sem esta ferramenta,seria como o empresário administrar a empresade olhos vendados.
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A composição do Fluxo de Caixa pode variar
muito, porém as informações devem estarestruturadas diariamente e de formaacumulada, informando os pagamentos,recebimentos e o saldo, ao longo do tempo.
O resultado acumulado do fluxo de caixa,quando negativo, pode significar o óbvio: aempresa está gastando mais que a sua
receita permite.
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As causas podem ser:
Os prazos para pagamentos, oferecidos aosconsumidores são maiores que os prazos queos fornecedores oferecem à sua empresa;
O valor das parcelas das compras realizadasem datas sazonais, como por exemplo, Natal eDia das Mães, são mais altos que o saldo decaixa.
As compras para a composição de estoqueestão muito elevadas, em relação ao giro deestoque efetivo da empresa;
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Data Dia Receber Pagar Diferença Saldo
1/10 Sáb 0,00 0,00 0,00 18.502,08
2/10 Dom 0,00 0,00 0,00 18.502,08
3/10 Seg 253,79 0,00 253,79 18.755,87
4/10 Ter 0,00 0,00 0,00 18.755,87
5/10 Qua 708,19 0,00 708,19 19.464,06
6/10 Qui 3.285,18 1.996,71 1.288,47 20.752,53
7/10 Sex 1.143,99 1.074,89 69,10 20.821,63
8/10 Sáb 0,00 0,00 - 453,00 20.821,63
9/10 Dom 427,70 0,00 427,70 21.249,33
5.818,85 3.071,60 2.294,25
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Mas existe a situação ideal: o saldo do Fluxo deCaixa está positivo, portanto, a empresa estáconseguindo cumprir as suas obrigações, realizandoo oposto dos itens citados.
Através do Fluxo de Caixa, o empresário podemanter suas contas em equilíbrio, postergando ouadiantando receitas ou débitos ao longo de um
período.
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Balanço Patrimonial
A função principal do balanço patrimonial é fornecer um quadro preciso dacontabilidade e situação financeira daempresa em um certo período (geralmente obalanço é feito sobre o período de 1 ano). OBalanço é considerado uma das principaisdeclarações financeiras de uma empresa edeve ser produzido de maneira precisa erigorosa, afim de auxiliar um ControlePatrimonial eficiente.
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Ativos: São os bens, os direitos e as
demais aplicações de recursoscontrolados pela entidade, capazes degerar benefícios econômicos futuros,originados de eventos ocorridos.
Passivos: Compreende as origens derecursos representados pelas
obrigações para com terceiros,resultantes de eventos ocorridos queexigirão ativos para a sua liquidação.
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Patrimônio Líquido: É a diferença entre ovalor dos ativos e dos passivos e que é
constituído por Capital Social, Reservas deCapital, etc.
Ativo Circulante: Abrange valoresrealizáveis no exercício social subseqüente.
Ativo Não Circulante: São os todos os bens
de permanência duradoura, destinados ao funcionamento normal da sociedade e doseu empreendimento, assim como osdireitos exercidos com essa finalidade.
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Realizável a Longo Prazo: Direitos
realizáveis após o término do exercíciosubseqüente; direitos derivados de vendas,adiantamentos ou empréstimos asociedades coligadas ou controladas,
acionistas, diretores ou participantes nolucro (não constituem negócios usuais).
Passivo Circulante: Obrigações ou
exigibilidades que deverão ser pagas nodecorrer do exercício seguinte: duplicatas apagar, contas a pagar, títulos a pagar, etc.
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Balanço PatrimonialAtivo Passivo
Ativo Circulante 4.860,00 Passivo Circulante 8.700,00
Empréstimos a Func. 480,00 Fornecedores 3.100,00Estoques 1.150,00 Aluguéis a Pagar 500,00Clientes 800,00 Sal. a Pagar 400,00Caixa 130,00 Empréstimos Obtidos 4.000,00Bancos 300,00 Impostos a Pagar 700,00
Veículos 2.000,00Ativo Real. Longo Prazo 880,00Adiant. a Diretores 260,00 Patrimônio Líquido 2.170,00Clientes 500,00 Capital Social 2.000,00Empréstimos a Func. 120,00 Lucros do Exercício 170,00Ativo Permanente 4.150,00
Veículos 3.500,00Móveis 650,00Diferido 980,00Gastos com Estudos 980,00
Total do Ativo 10.870,00 Total Passivo 10.870,00
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DEMONSTRAÇÃO DO
RESULTADO DO EXERCÍCIO(DRE)
O artigo 187 da Lei nº 6.404, de 15 dedezembro de 1976 (Lei dasSociedades por Ações), instituiu a
Demonstração do Resultado doExercício.
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OBJETIVO
Apresentar de forma vertical resumida
o resultado apurado em relação aoconjunto de operações realizadas numdeterminado período, normalmente, de
doze meses.
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OQUEAS EMPRESASDEVERÃO
DISCRIMINARNA DRE DEACORDO COMA LEGISLAÇÃO?
A receita bruta das vendas e serviços, as
deduções das vendas, os abatimentos e osimpostos;A receita líquida das vendas e serviços, ocusto das mercadorias e serviços vendidos eo lucro bruto;As despesas com as vendas, as despesas financeiras, deduzidas das receitas, asdespesas gerais e administrativas, e outrasdespesas operacionais;
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O lucro ou prejuízo operacional, as outrasreceitas e as outras despesas;
O resultado do exercício antes do Impostosobre a Renda e a provisão para o imposto;
As participações de debêntures, empregados,administradores e partes beneficiárias,mesmo na forma de instrumentos financeiros,e de instituições ou fundos de assistência ouprevidência de empregados, que não secaracterizem como despesa;
O lucro ou prejuízo líquido do exercício e oseu montante por ação do capital social.
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Na determinação da apuração do
resultado do exercício serão computadosem obediência ao princípio dacompetência
As receitas e os rendimentos ganhos noperíodo, independentemente de suarealização em moeda; e
Os custos, despesas, encargos eperdas, pagos ou incorridos,correspondentes a essas receitas erendimentos.
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Receitas Vendas de ProdutosVendas de MercadoriasPrestação de Serviços
(-) DEDUÇÕES DA RECEITA BRUTA
Devoluções de VendasAbatimentosImpostos e Contribuições Incidentes sobreVendas
= RECEITA OPERACIONAL LÍQUIDA(-) CUSTOS DAS VENDAS
Custo dos Produtos VendidosCusto das MercadoriasCusto dos Serviços Prestados
= RESULTADO OPERACIONAL BRUTO(-) DESPESAS OPERACIONAIS
Despesas Com VendasDespesas Administrativas
(-) DESPESAS FINANCEIRAS LÍQUIDASDespesas Financeiras(-) Receitas FinanceirasVariações Monetárias e Cambiais Passivas(-) Variações Monetárias e Cambiais Ativas
OUTRAS RECEITAS E DESPESAS
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= Resultado da Equivalência PatrimonialVenda de Bens e Direitos do Ativo Não Circulante(-) Custo da Venda de Bens e Direitos do Ativo Não Circulante= RESULTADO OPERACIONAL ANTES DO IMPOSTO DE RENDAE DA CONTRIBUIÇÃO SOCIAL E SOBRE O LUCRO(-) Provisão para Imposto de Renda ECEITA OPERACIONALBRUTA
e Contribuição Social Sobre o Lucro= LUCRO LÍQUIDO ANTES DAS PARTICIPAÇÕES(-) Debêntures, Empregados, Participações de Administradores,Partes Beneficiárias, Fundos de Assistência e Previdência paraEmpregados(=) RESULTADO LÍQUIDO DO EXERCÍCIO
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ORÇAMENTAÇÃO
Orçamento é o plano financeiro estratégico deuma administração para determinado exercício.Aplica-se tanto ao setor governamental quanto aoprivado.
Orçamento empresarial tem como objetivoidentificar os componentes do planejamento financeiro com a utilização de um sistemaorçamentário, entendido como um planoabrangendo todo o conjunto das operação anuaisde uma empresa através da formalização dodesempenho dessas funções administrativasgerais.
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Um orçamento: expressão das receitas e
despesas de um indivíduo, organização ou
governo
Período: período de execução (ou exercício)
geralmente anual, mas que também pode ser
mensal, trimestral, plurianual, etc.O orçamento deriva do processo de planejamento
da gestão.
Orçamento Participativo: Consulta popular a
respeito do destino dos recursos a sereminvestidos durante o ano pelas prefeituras. No
entanto, geralmente a influência popular é
bastante pequena nas decisões.
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Períodos orçamentários
Os períodos mais comuns para olevantamento orçamentário são :
Orçamento Anual: próximos 12 mesesorçando totais para cada mês,totalizações por trimestre
Orçamento Plurianual ou de Capital:corresponde ao orçamento dos próximos5 anos.
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Fases orçamentárias
Tempo Zero: Um orçamento empresarial éelaborado em fases, o que permite que ao longo dotempo gasto para desenvolver um orçamento,todos os níveis da empresa sejam envolvidos nestetrabalho.
Dados: Levantamento dos dados e informaçõesprincipais: Balanço, Séries Históricas,Informações Físico-contábeis e outrasinformações estatísticas.
Análise do Orçamento: Análise dos PlanosEstratégicos, Tático e Operacional e dasinformações coletadas, visando alcançar as metasda empresa.
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Composição do Orçamento Processo de elaboração do Fluxo Orçamentário:
Histórico das realizações; Premissas; Previsões - estimativas para próximo exercício; Planilhas Eletrônicas (cálculos, tabelas etc.); Relatório preliminar.
Análise da Proposta Orçamentária: A propostaorçamentária (relatório preliminar) é encaminhadaaos órgãos de decisão. Se não aprovada retornapara tempo anterior.
Implantação: Implantação da PropostaOrçamentária para o próximo exercício;preparação do relatório final.
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Conclusão
Necessidade;
Antecipar problemas & identificar
oportunidades;
Clientes + investimentos + resultado;
Confiabilidade & Concorrentes;Tomada de decisões + desempenho.
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Referências Bibliográficaswww.sebraemg.com.br
www.administradores.com.br
www2.rj.sebrae.com.brwww.webartigos.com
http://www.portaldecontabilidade.com.br
http://www.cpcon.eng.br