Curso: Gestão EmpresarialDisciplina: Administração de RecProfessora: Cont.

Unidade IV

ANÁLISE DO FLUXO DE CAIXA -

1. A Cia. XWZ está efetuando um estudo com relação ao seu ciclode estocagem de suas matérias-primasprazo de 30 dias para pagamento das duplicatas. A produção30 dias, permanecendo os produtos fabricados estocados 15 dias à espera de serempolítica de vendas da empresa adota um prazo deinformações:

a) Determine o ciclo de caixa e o ciclo operacional da Cia. XWZ. Regraficamente;

b) Calcule o giro de caixa da empresa;c) Se a empresa reduzisse seu prazo de estocagem de matérias

recebimento de vendas para 45 dias, como o ciclo de caixa e o giro de caixa seriam afetados?

2. A Cia. TP mantém um giro de 12 vezes em suas duplicatas aduplicatas a pagar. As suas matériasde serem consumidas pela produção, e os produtos acabadosvendidos. A empresa gasta ainda 45 dias para a fabricação de seus produtos. Visandoalguns estudos da empresa a partir de seu ciclo de

a) Calcular o ciclo de caixa e o giro de caixa da Cia. TP. Represente graficamente o ciclo de caixa;

b) A empresa vem procurando dinamizar suas vendas através de uma elevação de seus prazos de recebimento. Uma reavaliação rigorosa em seu ciclo de caixa demonstrou que o prazo de estocagem de matériasem 5 dias, e o de estocagem de produtosciclo de caixa máximo da Cia. TP, qual o prazo de recebimento adicional queconcedido a seus clientes?

3. Uma empresa, em fase de projeção de seus recursos de 20X5, levantou as seguintes estimativas:

• Vendas Líquidas Estimadas Nov/X4: $ 15.000 Dez/X4: $ 16.500 Jan/X5: $ 14.000 Fev/X5: $ 12.500 Mar/X5: $ 10.000

• 40% das vendas são recebidas a vista; 40% em 30 dias; e 20% em 60 diaos recebimentos ocorram na metade de cada um dos meses;

Gestão Empresarial – 4 GEN Disciplina: Administração de Rec. Financeiros I Professora: Cont. Esp. Valeida Souza

Exercício

efetuando um estudo com relação ao seu ciclo de caixa. Sabe-se que o prazo primas é de 45 dias, sendo que os fornecedores concedem um

prazo de 30 dias para pagamento das duplicatas. A produção demanda normalmente um prazo de produtos fabricados estocados 15 dias à espera de serem

política de vendas da empresa adota um prazo de recebimento de 60 dias. Diante dessas

o ciclo de caixa e o ciclo operacional da Cia. XWZ. Re

o giro de caixa da empresa; a empresa reduzisse seu prazo de estocagem de matérias-primas para 30 dias, e de

recebimento de vendas para 45 dias, como o ciclo de caixa e o giro de caixa seriam

ntém um giro de 12 vezes em suas duplicatas a receber e de 24 vezes em suas matérias-primas permanecem normalmente 40 dias estocadas,

de serem consumidas pela produção, e os produtos acabados demandam 60 dias para serem ainda 45 dias para a fabricação de seus produtos. Visando

alguns estudos da empresa a partir de seu ciclo de caixa, pede-se:

o ciclo de caixa e o giro de caixa da Cia. TP. Represente graficamente o ciclo de

empresa vem procurando dinamizar suas vendas através de uma elevação de seus prazos de recebimento. Uma reavaliação rigorosa em seu ciclo de caixa demonstrou que o prazo de estocagem de matérias-primas pode ser reduzido em 10 dias, e o de produção

as, e o de estocagem de produtos terminados em 15 dias. Mantendo em 160 dias o Cia. TP, qual o prazo de recebimento adicional que

Uma empresa, em fase de projeção de seus recursos de caixa para o primeiro trimestre de estimativas:

40% das vendas são recebidas a vista; 40% em 30 dias; e 20% em 60 dias. Admiteos recebimentos ocorram na metade de cada um dos meses;

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se que o prazo é de 45 dias, sendo que os fornecedores concedem um

demanda normalmente um prazo de vendidos. A

recebimento de 60 dias. Diante dessas

o ciclo de caixa e o ciclo operacional da Cia. XWZ. Represente-os

rimas para 30 dias, e de recebimento de vendas para 45 dias, como o ciclo de caixa e o giro de caixa seriam

receber e de 24 vezes em suas primas permanecem normalmente 40 dias estocadas, antes

demandam 60 dias para serem desenvolver

o ciclo de caixa e o giro de caixa da Cia. TP. Represente graficamente o ciclo de

empresa vem procurando dinamizar suas vendas através de uma elevação de seus prazos de recebimento. Uma reavaliação rigorosa em seu ciclo de caixa demonstrou que o

primas pode ser reduzido em 10 dias, e o de produção terminados em 15 dias. Mantendo em 160 dias o

Cia. TP, qual o prazo de recebimento adicional que poderá ser

para o primeiro trimestre de

s. Admite-se que

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• o saldo de caixa existente, em 31.12.X4, atinge $ 4.800; • As compras necessárias são normalmente pagas com 30 dias de prazo.

Valores Realizados e Previstos das Compras

Início do mês Valor ($) Dez/X4 5.000 Jan/X5 8.000 Mar/X5 3.000

• no dia 15 de março está prevista a integralização de uma subscrição de capital no valor de

$ 16.000; • no final de janeiro a empresa deverá liquidar uma dívida bancária no montante de $ 9.500; • as despesas operacionais desembolsáveis mensais estão previstas, para cada um dos

meses do trimestre de planejamento, em $ 5.000. O pagamento ocorre normalmente ao final do mês;

• no início de março a empresa tem programado pagamento de dividendos no valor de $ 6.300;

• as taxas mensais de inflação projetadas para o trimestre são: Jan.: 6,5 % Fev.: 5,5 % Mar.: 5,0 %

Pede-se: a) efetuar a projeção mensal e trimestral de caixa em valores nominais; b) efetuar a projeção trimestral de caixa em inflação.