Aviso ImportanteAs informações contidas nesta apresentação poderão incluir declarações que representem expectativas sobre negócios da companhia, projeções e metas operacionais e financeiras. Eventuais declarações dessa natureza, constituem-se em meras previsões baseadas nas expectativas da administração em relação ao futuro da companhia.

Estas expectativas são altamente dependentes das condições do mercado, do desempenho econômico geral do país, do setor e dos mercados internacionais, estando sujeitas a mudanças. Portanto, as mesmas não devem ser entendidas como recomendação a potenciais investidores.

Cabe ressaltar ainda que as estimativas e projeções referem-se à data em que foram expressas , sendo que a companhia não assume a obrigação de atualizar publicamente ou revisar quaisquer destas estimativas em razão da ocorrência de nova informação, eventos futuros ou de quaisquer outros fatores, ressalvada a regulamentação vigente a que nos submetemos, em especial às Instruções CVM 202 e 358.

Dessa forma, nenhum dos representantes da companhia, assessores ou partes relacionadas poderá ser responsabilizado por qualquer decisão decorrente da utilização do conteúdo dessa apresentação.

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Santa CatarinaAspectos econômicos

Complexo AgroindustrialPIB R$ 24,9 bilhões 19,2%

Complexo FlorestalPIB R$ 6,23 bilhões 4,8%

Complexo EletromecânicoPIB R$ 30,11 bilhões 23,2%

Complexo TêxtilPIB R$ 35,83 bilhões 27,6%

Complexo TecnológicoPIB R$ 17,78 bilhões 13,7%

Complexo MineralPIB R$ 14,93 bilhões 11,5%

IBGE 2009

CelescDistribuição

• 100,0% T

CelescGeração

• 100,0% T

SCGás

• 51,0%

• 0,0%

• 17,0%

O

P

T

ECTE

• 30,9% T

DFESA

• 23,0% T

Cubatão

• 40,0% T

Casan

• 15,5%

• 15,5%

• 15,5%

O

P

T

FREE FLOAT 76,1%

Legenda

Ordinária

Preferenciais

Total

O

P

T

Dez

embro

2012

•00,0 %

•18,0 %

•10,8 %

O

P

T

Eletrobras

•7,0 %

•1,0 %

•3,4 %

O

P

T

CELOSPLUS FIA

•00,0 %

• 22,5 %

• 13,4%

O

P

T

Tarpon

•03,2 %

•13,1 %

•09,1 %

O

P

T

GeraçãoLPar FIA

•00,0 %

•11,8 %

•07,1 %

O

P

T

Poland FIA

•06,5 %

•31,7%

•21,5 %

O

P

T

OutrosGoverno SC

•50,2%

•00,0%

•20,2%

O

P

T

Previ

•33,1 %

•01,9 %

•14,5 %

O

P

T

Estrutura Corporativa

Aberturade capital

na Bovespa

1973 Presidência do CA deixa de ser ocupada pelo presidente da Companhia

2005• Desverticalização

das Atividades

• Criação da DRI

• Três conselheiros independentes no CA

2006

Adesão ao Nível 2 de

Governança Corporativa da Bovespa

2002

Participaçãono Índice de

Sustentabilidade Empresarial da Bovespa – ISE

2005/07/08

Criação Comitês de Assessoramento do CA: Jurídico e de Auditoria, Financeiro, Recursos Humanos, Assuntos

Estratégicos e Comercial

2007

Fundação da Celesc(Decreto nº 22/55)

1955

2011

• Desverticalização das atividades (Distribuição e geração)

• Aquisição da participação de controle na SCGÁS (51% das ações ON e 15% do Capital Total)

2006

• Nova Administração e novas práticas de gestão começaram a ser implantadas

2011

• Aumento no Capital Social da ECTE para 30,9

2010• Aprovação do novo Estatuto Social

• Criação do Conselho de Administração nas subsidiárias integrais

• Criação do novo Plano Diretor – Celesc 2030

• Metas para a gestão da Companhia

• Quórum qualificado para eleger e destituir diretores, aprovar e revisar Plano Diretor, autorizar participações em outras sociedades, etc.

• Redução do número de Diretorias

• Adesão do Estatuto Social às Práticas Diferenciadas Nível II de Governança Corporativa

• MP 579

2012

2010

• Ampliação da PCH Pery aumentando sua capacidade instalada para 30 MW

2010

Nosso camisa 10:Celesc Distribuição

Atua no setor elétrico desde 1955

Criada a partir da desverticalização das atividades de distribuição e geração da Celesc

7ª em volume de

vendas7ª em energia distribuída

10ª em número de consumidores

Área atendida pela Celesc D

Área atendida por outras concessionárias

• 262 municípios atendidosem SC e um no Paraná

• 2,5 milhões de unidades atendidas• 157 subestações

(127 telecontroladas) • 147.096 km de redes elétricas

Desempenho de mercado

Consumo por classe (GWH)Mercado Cativo

2011 2012 Var. %

Residencial 4.407 4.637 5,2

Industrial 4.853 4.620 (4,8)

Comercial 2.984 3.268 9,5

Rural 1.105 1.173 6,2

Outros 2.442 2.459 0,7

TOTAL 15.791 16.157 2,3

6,7%

7,3%

28%

28%

21%

7%

16%

PARTICIPAÇÃO POR CLASSEMERCADO CATIVO

Residencial

Industrial

Comercial

Rural

Outros

3.854 3.994

1.145 1.341

4T11 4T12

ENERGIA DISTRIBUÍDA TOTALem GWh

Mercado Cativo Mercado Livre

3.768 4.043

2011 2012

DEMANDA MÁXIMAem MW

Destaques Financeiros – Celesc Distribuição

1132829

542

(249)

2011 2012

EBITDA (R$MM)

562 854

267

278 20,6%

26,0%

2011 2012

Pessoal e MSO (R$MM)

Pessoal MSO % ROL

287

(136)

7,1%

-3,1%

2011 2012

Lucro Líquido (R$MM) e Margem Líquida(%)

Lucro Líquido Margem Líquida (%)

4.032 4.349

2011 2012

Receita Operacional Líquida - ROL (R$MM)

7,9%

Destaques Financeiros Ajustados Celesc Distribuição

204 146

2011 2012

Lucro Líquido Ajustado (R$MM)

415

178

2011 2012

EBITDA Ajustado (R$MM)

562 524

249 232

20,1%

17,4%

2011 2012

Pessoal e MSO (R$MM)

Pessoal MSO % ROL

756811

Interrupções FEC (x/consumidor)

Desempenho Técnico

5,1% Média Brasil | Perdas não técnicas

Perdas Técnicas – últimos 12 meses

Perdas Não Técnicas – últimos 12 meses23,59

21,1418,92

16,9318,76 17,66 16,64 15,60 15,63 15,13 14,32 13,40

17,08 16,71 15,5713,48 12,85 12,15 12,56

10,54 9,75 10,2211,82 11,79

2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012

Fec Aneel Fec Celesc

PDV: Plano de Demissão Voluntária

Responsável pela operação, manutenção e expansão de parque gerador formado por

12 usinas.

Possui participação em sete SPEs interessadas em novos empreendimentos, com cota

acionária de até 49% do total de ações.

Estrutura Societária

CelescCentrais Elétricas de Santa Catarina S.A.

Celesc Geração100%

Rondinha Energética S.A. 32,5%

Campo Belo Energética S.A. 30,0%

Painel Energética S.A. 32,5%

Xavantina Energética S.A. 40,0%

25,0%Companhia Energética Rio das Flores S.A.

Início de operação da Usina Belmonte (3,6 MW) em maio/2012

Início de operação da PCH Bandeirante (3,0 MW) em agosto/2012

Início de operação da PCH Pery (30,0 MW) prevista para maio/2013

Início de operação da PCH Rondinha (9,6 MW) prevista para agosto/2013

Destaques financeiros e operacionais Celesc Geração

32,2%

55,8

81,2

4T12

Potência Instalada (MW)

Energia Assegurada (MW)

51,8 68,5

2011 2012

Receita Operacional Líquida -ROL (R$MM)

13,8

(70,4)

26,6%

-102,8%

2011 2012

Lucro Líquido (R$MM) e Margem Líquida (%)

Lucro Líquido Margem Líquida (%)

26,4

(96,4)

50,9%

-140,7%

2011 2012

EBITDA (R$MM) e Margem EBITDA (%)

EBITDA Margem EBITDA (%)

Destaques Financeiros Ajustados Celesc Geração

14 11

2011 2012

Lucro Líquido Ajustado (R$MM)

26

27

2011 2012

EBITDA Ajustado (R$MM)

Defesa sólida

Área de Concessão

SCGásConcessão em 100% do território1,89 milhão de m³ de gás/ dia4,2 mil unidades atendidas

Santa Catarina2ª em número de municípios com GN (59)3ª em extensão de gasodutos (1.002km)3ª maior rede de postos com GNV (136)

Municípios com gasodutosRedes de distribuiçãoRamais futuros

Municípios com GNCGasoduto Brasil-BolíviaEstações de recebimento

Destaques Financeiros - SCGÁS

0,6%

17,6%

528,3621,3

2011 2012

Receita Operacional Líquida -ROL (R$MM)

44,0 23,6

8,3%

3,8%

2011 2012

Lucro Líquido (R$MM) e Margem Líquida (%)

Lucro Líquido Margem Líquida (%)

89,2 62,4

16,9%

10,0%

2011 2012

EBITDA (R$MM) e Margem Líquida (%)

EBITDA Margem EBITDA (%)

669,6 673,6

2011 2012

Volume de Gas Vendido (Mil/M³)

ECTE DFESA CASAN

ACUMULADO 2012Participação Celesc

30,9%Participação Celesc

23,0%Participação Celesc

15,5%Receita Líquida R$74,7 MM R$94,0 MM R$610,3 MM

EBITDA R$65,2 MM R$50,1 MM R$112,8 MM

Lucro Líquido R$40,6 MM R$35,4 MM R$ 21,4 MM

Dívida Líquida R$69,7 MM R$(78,8)MM R$ 225,4 MM

Participações

• Detém concessão de 30 anos contados a partir de novembro de 2000

• Contratualmente, a partir de novembro de 2017, a Receita Atual Permitida será de 50% menos em relação ao ano anterior

• Usina Hidrelétrica localizada no Rio Jacuí RS, com capacidade instalada de 125 MW e energia garantida de 78 MW

• 198 municípios e 3 distritos atendidos dentro do Estado de Santa Catarina e 01 município no Estado do Paraná

Consolidado 2012

DRE Consolidada (R$MILHÕES)

DRE 4T11 4T12 Variação 2011 2012 Variação

Receita Operacional Bruta R$ 1.709,9 R$ 1.944,5 13,7% R$ 6.564,4 R$ 7.070,4 7,7%

(-) Deduções da receita R$ (605,5) R$ (617,1) 1,9% R$ (2.373,0) R$ (2.525,2) 6,4%

(=) Receita Operacional Líquida R$ 1.104,5 R$ 1.327,5 20,2% R$ 4.191,4 R$ 4.545,2 8,4%

(-) Custos e Despesas Operacionais R$ (1.037,7) R$ (1.629,6) 57,0% R$ (3.760,5) R$ (5.052,6) 34,4%

EBITDA R$ 94,9 R$(259,4) -373,4% R$ 593,0 R$ (336,1) -156,7%

Margem EBITDA 8,6% -19,5% .-28,1 p.p 14,1% -7,4% -21,6 p.p.

(+) Resultado da Eq. Patrimonial R$ 79,0 R$ (76,3) -196,6% R$ 324,9 R$ (184,3) -156,7%

(+) Resultado Financeiro 7,1 90,5 1174,8% 15,2 R$ 128,4 743,8%

(=) Lucro/Prejuízo do Exercício R$ 78,0 R$ (137,3) -275,9% R$ 323,9 R$ (258,4) -179,8%

Margem Líquida (%) 7,1% -10,3% -17,4 p.p. 7,7% -5,7% -13,4 p.p.

p.p. = pontos percentuais

RESULTADO NORMALIZADO(R$ MILHÕES)

2011 2012 Variação

Lucro/Prejuízo do Exercício R$ 323,9 R$ (258,4) -179,8%

(+) Efeitos Ativos e Passivos Regulatórios registrados R$ (95,3) R$ 132,3

Lucro Líquido - Ajustado por ativos/passivos regulatórios R$ 228,5 R$ (126,1) -155,2%

(-) Efeitos não recorrentes

Resolução ANEEL nº 367 R$ 9,8

Recuperação Judicial – Grandes Consumidores R$ 11,8 R$ 50,0

Programa de Demissão Voluntária - PDV R$ 191,7

Indenização dos ativos residuais pelo Valor Novo de Reposição - VNR R$ (101,8)

Teste de Recuperabilidade de Ativos R$ 133,1

Lucro Líquido - Ajustado R$ 240,4 R$ 156,7 -34,8%* Valores Líquidos de IR/CS

Destaques FinanceirosConsolidado

8,4%

4.191 4.545

2011 2012

Receita Operacional Líquida -ROL (R$MM)

593

336

2011 2012

EBITDA (R$MM)

324

(258)

2011 2012

Lucro Líquido (R$ MM)

3.760

5.053

2011 2012

Despesas Operacionais (R$ MM)

Destaques Financeiros AjustadosConsolidado

240,4

152,8

2011 2012

Lucro Líquido Ajustado(R$ MM)

84,2

(21,0)

4T11 4T12

Lucro Líquido Ajustado(R$ MM)

466,4

286,9

2011 2012

EBITDA Ajustado(R$ MM)

104,2

(83,2)

4T11 4T12

EBITDA Ajustado(R$ MM)

Participação por empresaAcumulado 2012

96,6% 1,2% 1,9% 0,3%

Receita Operacional Bruta

R$ 7,07bilhões

Distribuição

Geração

SCGÁS

ECTE

Destaques financeiros - CAPEX

Capex consolidado (R$MM)

PDD 2011 – 2015 Recursividade

40%

60%

Capex Celesc Distribuição (R$MM)

COMPOSIÇÃO DO CAPEX - CELESC DISTRIBUIÇÃO (%)

475,5426,4

RAB Não -RAB Relação CAPEX x Depreciação

28,5%

46,4%

2,2%

10,1%

11,7%1,2%

ALTA TENSÃO

BAIXA E MÉDIA TENSÃO

AUTOMAÇÃO

MEDIÇÃO

MANUTENÇÃO

OUTROS

2011 2012

353 353

64 42

59 31

SCGÁS

Geração

Distribuição

2011 2012

339,7 338,1

13,3 15,1

0,1%353,0 353,2

2,5x2,3x

Destaques financeiros - Endividamento

Composição da Dívida (%)

Composição da Dívida Considerando Dívida com Plano Aposentadoria (%)

24%

76%

11%4%

13%

72%

Dívidas de Curto Prazo

23%

77%

Endividamento (R$MM)

Dívida Financeira – 4T12 (R$ milhões)

Dívida de Curto Prazo 88

Dívida de Longo Prazo 301

Dívida Total 389

(-) Caixa e equivalentes (200)

Dívida Líquida / (Caixa Líquido) 189

Endividamento + Plano de Pensão (R$MM)

Dívida Ajustada – 4T12 (R$ milhões)

Dívida Total 389

Benefícios pós-emprego 1.029

Obrigações com pensão 620

Outros benefícios a empregados 681

(-) Plano Pensão Líquido (271)

(-) Disponibilidades (200)

Dívida Líquida Ajustada 1.218

Dívida Líquida Ajustada /PatrimônioLíquido 0,6x

Dívidas de Longo Prazo

0,2%

31%

49%

10%

10%

Composição da Dívida

BNDES (SCGás)

Empréstimos BancáriosEletrobrás

Finame

Debêntures (ECTE)

6%

94%

Perfil da Dívida Total

Dívida Curto Prazo Dívida Longo Prazo

Compromisso com a sociedadeJogando com a torcida

Atenta ao cenário nacional e mundial, a Celesc desenvolve processos para concretizar melhorias nas condições de trabalho e na qualidade de vida do planeta.

Desde 2006, a Empresa honra os compromissos assumidos com o Pacto Global da ONU, o Pacto Empresarial pela Integridade e Contra a Corrupção, o Pacto Nacional pela Erradicação do Trabalho Escravo e o Pacto Nacional contra a Exploração Sexual Infanto-Juvenil nas Rodovias.

Demonstração do Valor Adicionado – DVA (R$MM)

Valor Distribuído 2012 R$3,063 bilhões

Evolução DVA e DVA/ROB

DVA

% DVA/ROB

2011 2012

729

2519

74 (258)

Pessoal Impostos, taxas e contribuições

Remuneração de capital de terceiros

Remuneração decapital próprio

3531

3063

54% 43%

Jovem Aprendiz

Tô ligado em um Novo Tempo

Energiado Futuro

Energiado Bem

Em convênio com o

Ministério Público, o

programa oferece

formação técnico-

profissional para

jovens com idades

entre 14 e 16 anos,

preferencialmente

vindos de casas lares/

abrigos e em situação

de risco social.

Precisam,

obrigatoriamente, estar

frequentando a escola.

Cerca de 300 jovens já

foram beneficiados.

Capacitação para jovens

com idade entre 18 e

29 anos em situação de

risco social, para atuar

em ofícios variados e

especialmente na

prestação de serviços

de energia elétrica.

De 2006 até 2010, mais

de 1.200 jovens foram

formados para os ofícios

de guarda parque,

eletricista comercial e

de redes de

distribuição.

Capacita famílias de baixa renda para a fabricação de aquecedor solar construído com reutilizáveis (garrafas pet e caixas tetrapak). Estimula o cooperativismo, promove a geração de renda, a redução do consumo de energia elétrica e a conscientização ambiental. Nos últimos cinco anos, mais de 300 coletores foram construídos e implantados, inclusive em comunidades beneficiadas pelo programa de Aceleração do Crescimento, do Governo Federal.

Por meio do seu

Programa de Eficiência

Energética, a Celesc

investe, atualmente, na

eficientização em

hospitais filantrópicos e

residências de baixa

renda. Hospitais são

beneficiados com a

construção e motores.

Residenciais

selecionadas recebem

lâmpadas econômicas,

geladeiras e

aquecedores solares.

Evolução do preço das ações

AÇÃO PREFERENCIAL - CLSC4

ÍNDICE BOVESPA –IBOV

+18,35%

-23,08%

-11,13%

CLSC4Fechamento - 2012R$ 27,00

Máxima no Trimestre:R$34,10

Mínima no Trimestre:R$23,60

50

70

90

110

130

150

ÍNDICE DE ENERGIA ELÉTRICA – IEE

Contato/Informações

Fone 55 48 3231 6070

Twitter:

@investorcelesc

ri@celesc.com.br

www.celesc.com.br/ri

André Luiz de RezendeDiretor de RI, Controle de Participações e Novos Negócios

Cleverson SiewertDiretor Presidente

Fale com RIFone 55 48 3231 6223Fax 55 48 3231 6229